Bollinger Band® Definiție

Ce este o bandă Bollinger®?

Un Bollinger Band® este un instrument de analiză tehnică definit de un set de linii de tendință trasate la două abateri standard (pozitiv și negativ) distanță de o medie mobilă simplă (SMA) a prețului unui titlu, dar care poate fi ajustată la preferințele utilizatorului.

Bollinger Bands® a fost dezvoltat și protejat de drepturile de autor de către renumitul comerciant tehnic John Bollinger, conceput pentru a descoperi oportunități care oferă investitorilor o probabilitate mai mare de a identifica în mod corespunzător atunci când un activ este supravândut sau supra-cumpărat.

Chei de luat masa

• Bollinger Bands® este un instrument de analiză tehnică dezvoltat de John Bollinger pentru generarea de semnale de supravânzare sau supra-cumpărare.
• Există trei linii care compun benzile Bollinger: o medie mobilă simplă (banda de mijloc) și o bandă superioară și inferioară.
• Benzile superioare și inferioare sunt de obicei 2 abateri standard +/- de la o medie mobilă simplă de 20 de zile, dar pot fi modificate.

Cum se calculează Bollinger Bands®

Primul pas în calcularea Bollinger Bands® este de a calcula media mobilă simplă a securității în cauză, utilizând de obicei un SMA de 20 de zile. O medie mobilă de 20 de zile ar reprezenta o medie a  prețurilor de închidere  pentru primele 20 de zile ca primul punct de date. Următorul punct de date ar scădea cel mai devreme preț, ar adăuga prețul în ziua 21 și ar lua media și așa mai departe. Apoi, se va obține abaterea standard a prețului garanției. Abaterea standard este o măsurare matematică a varianței medii și apare în mod evident în statistici, economie, contabilitate și finanțe.

Pentru un set de date dat, abaterea standard măsoară modul în care numerele distribuite sunt de la o valoare medie. Abaterea standard poate fi calculată luând rădăcina pătrată a varianței, care însăși este media diferențelor pătrate ale  mediei. Apoi, înmulțiți această valoare a abaterii standard cu două și ambele adăugați și scădeți acea cantitate din fiecare punct de-a lungul SMA. Acestea produc benzile superioare și inferioare.

Iată această formulă Bollinger Band®:

Ce vă spun Bollinger Bands®?

Bollinger Bands® sunt o tehnică foarte populară. Mulți comercianți cred că cu cât prețurile se apropie de banda superioară, cu atâtpiața estemai mult cumpărată și cu cât prețurile se apropie de banda inferioară, cu atâtpiața estemai mult vândută. John Bollinger are unset de 22 de reguli de urmat atunci când folosești benzile ca sistem de tranzacționare.

În graficul descris mai jos, Bollinger Bands® încorporează SMA-ul de 20 de zile al acțiunii cu o bandă superioară și inferioară, împreună cu mișcările zilnice ale prețului acțiunii. Deoarece deviația standard este o măsură a volatilității, atunci când piețele devin mai volatile, benzile se lărgesc; în perioadele mai puțin volatile, benzile se contractă.

Squeeze

Strângerea este conceptul central al Bollinger Bands®. Când benzile se apropie, constrângând media mobilă, se numește stoarcere. O strângere semnalează o perioadă de volatilitate redusă și este considerată de comercianți ca fiind un semn potențial al unei volatilități crescute viitoare și a unor posibile oportunități de tranzacționare. Dimpotrivă, cu cât bandele se deplasează mai mult, cu atât este mai probabilă șansa unei scăderi a volatilității și cu atât mai mare este posibilitatea de a părăsi o tranzacție. Cu toate acestea, aceste condiții nu sunt semnale de tranzacționare. Benzile nu oferă nicio indicație când poate avea loc schimbarea sau în ce direcție s-ar putea mișca prețul.

Breakouts

Aproximativ 90% din acțiunea de preț are loc între cele două benzi. Orice izbucnire deasupra sau dedesubtul benzilor este un eveniment major. Breakout-ul nu este un semnal de tranzacționare. Greșeala pe care o fac majoritatea oamenilor este să creadă că faptul că prețul care lovește sau depășește una dintre benzi este un semnal de cumpărare sau vânzare. Breakouts nu oferă niciun indiciu cu privire la direcția și amploarea mișcării viitoare a prețurilor.

Limitările Bollinger Bands®

Bollinger Bands® nu este un sistem de tranzacționare independent. Ele sunt pur și simplu un indicator conceput pentru a oferi comercianților informații cu privire la volatilitatea prețurilor. John Bollinger sugerează utilizarea acestora cu alți doi sau trei indicatori necorelați care oferă semnale de piață mai directe. El consideră că este crucial să se utilizeze indicatori pe baza diferitelor tipuri de date. Unele dintre tehnicile sale tehnice preferate sunt divergența / convergența medie mobilă (MACD), volumul echilibrului și indicele de rezistență relativă (RSI).

Deoarece sunt calculate dintr-o medie mobilă simplă, ele ponderează datele despre prețuri mai vechi la fel ca cele mai recente, ceea ce înseamnă că informațiile noi pot fi diluate cu date învechite. De asemenea, utilizarea SMA de 20 de zile și a 2 abateri standard este un pic arbitrară și poate să nu funcționeze pentru toată lumea în orice situație. Comercianții ar trebui să își ajusteze ipotezele SMA și deviația standard în consecință și să le monitorizeze.