Proprietatea corporativă a asigurărilor de viață (COLI)
Ce este proprietatea corporativă a asigurărilor de viață (COLI)?
Proprietatea corporativă a asigurărilor de viață (COLI), sau asigurarea de viață deținută de corporații, se referă la polițele de asigurare încheiate de companii pentru angajații lor, de obicei directori de nivel superior. Compania este responsabilă de efectuarea plăților primei și, dacă persoana decedează, compania, nu familia asiguratului sau alți moștenitori, primesc prestația de deces. Astfel de polițe au ajuns la denumirea de „asigurare pentru țărani morți” după ce unele companii au cumpărat asigurări de viață pentru muncitori de nivel scăzut, fără știrea lor.
Chei de luat masa
- Proprietatea corporativă a asigurărilor de viață (COLI) se referă la asigurările obținute și deținute de o companie pentru angajații săi, de obicei directori de nivel superior.
- Companiile plătesc primele și primesc indemnizația de deces dacă angajatul moare. Moștenitorii sau familia angajatului asigurat nu primesc nicio prestație.
- Un motiv major pentru care companiile cumpără COLI este acela de a profita de avantajele fiscale ale asigurărilor de viață.
- Asigurările de viață deținute de întreprinderi sunt uneori denumite „asigurări pentru țărani morți” din cauza companiilor care au încheiat polițe cu angajați de nivel scăzut fără știrea sau consimțământul acestora.
Cum funcționează Corporate Ownership of Life Insurance (COLI)
Proprietatea corporativă asupra asigurărilor de viață are o istorie îndelungată în lumea afacerilor, în special pentru cei mai buni directori ai unei companii, ale căror decese ar putea avea implicații financiare serioase pentru companie. Multe companii se referă la polițele deținute de corporații pentru conducerea superioară drept asigurare pentru om cheie sau persoană cheie. Companiile pot, de asemenea, să încheie polițe de asigurare de viață pentru proprietarii, ofițerii, directorii și debitorii lor. Când se încheie polițe pentru angajații de nivel inferior, aceștia sunt denumiți în mod derizoriu asigurări de portar sau asigurări pentru țărani morți.
În cazul în care cumpărătorul unei polițe deținute de companii este o bancă, polița este adesea denumită asigurare de viață deținută de bancă (BOLI).
COLI este utilizat în general pentru a proteja interesele financiare ale companiei care îl cumpără. Întrucât compania deține această politică, poate împrumuta bani sau poate face retrageri contra valorii sale în numerar. Companiile folosesc, de asemenea, aranjamentele COLI ca o modalitate de finanțare a planurilor suplimentare de pensionare a executivilor (SERP), un tip de acord de compensare amânată pentru directori cheie.
Politicile COLI oferă proprietarului aceleași beneficii fiscale ca și alte produse de asigurări de viață: beneficiile de deces nu sunt impozabile, iar câștigurile din investiții din valoarea în numerar a poliței pot crește fără impozite sau amânate în cadrul poliței.
„Acest tratament fiscal al polițelor COLI explică o mare parte a utilizării acestora, deoarece este cu siguranță posibil ca o corporație să facă o investiție similară fără complicarea unei polițe de asigurare de viață”, a menționat Serviciul de cercetare al Congresului într-un raport din 2011.”Fără polița de asigurare de viață, însă, astfel de investiții ar fi supuse impozitării periodice.”
În timp ce guvernul federal este responsabil pentru legile fiscale referitoare la asigurările de viață deținute de întreprinderi, polițele sunt, de asemenea, supuse reglementărilor de stat, la fel ca alte forme de asigurare, precum șiliniilor directoare de raportare ale Consiliului de standarde financiare. Consiliul guvernatorilor sistemului rezervelor federale, Oficiul controlorului valutei și Corporația federală de asigurare a depozitelor au stabilit reguli cu privire la asigurările de viață deținute de bancă.
COLI poate lua forma unei polițe de asigurare de viață individuală sau de grup. Dar este separat și distinct de asigurările de viață de grup pe care companiile le oferă adesea ca parte a unui plan de beneficii pentru angajați, deoarece beneficiarul în acest caz este compania – nu angajatul sau familia lor.
O altă variantă a polițelor COLI sau BOLI este asigurarea de viață în dolari. În acest caz, compania sau banca plătește total sau parțial primele, iar moștenitorii persoanei asigurate pot împărți o parte din prestația de deces dacă aceștia mor.
Ca urmare a controversei privind „asigurarea țăranilor morți”, Congresul și IRS au înăsprit regulile privind aceste polițe în 2006.
Controversa „Asigurarea țăranului mort”
În anii 1990, unele companii au început să își asigure baza angajaților fără discriminare, obținând rareori permisiunea angajaților de a face acest lucru. Această practică a atras critici pentru faptul că le-a permis companiilor să profite de moartea angajaților obișnuiți, ale căror familii nu au primit nimic. Apoi, în 2006, Congresul și Serviciul de Venituri Interne au pus limite asupra modului în care companiile ar putea administra politicile COLI și BOLI. De exemplu, Congresul a limitat avantajele fiscale ale COLI la politicile contractate pentru 35% dintre angajații cei mai bine plătiți ai companiei. Printre alte modificări cheie:
- Companiile trebuie acum să informeze angajații când vor să încheie polițe de asigurare.
- Angajații asigurați trebuie să fie de acord cu acordul în scris.
- Angajatorii trebuie, de asemenea, să obțină consimțământul scris de la angajat dacă doresc să continue politica după ce angajatul părăsește compania.