Consilier federal acoperit

Ce este un consilier federal acoperit?

Un consilier federal acoperit este un  consilier de investiții  din Statele Unite care este înregistrat la Comisia pentru valori mobiliare și valori mobiliare din SUA(SEC) în temeiul Investment Advisers Act din 1940.

Un consilier federal acoperit este denumit și consilier federal de investiții acoperit, consilier federal acoperit sau consilier de investiții înregistrat la SEC.

Chei de luat masa

• Un consilier federal acoperit este un consilier de investiții înregistrat la SEC conform Legii consilierilor în investiții din 1940.
• Un consilier de investiții trebuie să se înregistreze la SEC dacă are active de peste 110 milioane USD.
• Consilierii de investiții de orice dimensiune din Wyoming trebuie să se înregistreze la SEC.
• Anumiți consultanți de pensii, consilieri pe internet și consilieri multi-statali se pot înregistra la SEC, chiar dacă nu au active suficiente în gestiune.

Înțelegerea consilierilor federali acoperiți

Consilierii federal acoperiți sunt consilieri de investiții care sunt înregistrați la SEC. Un consilier de investiții este orice persoană sau firmă care, în schimbul unei compensații, se angajează în activitatea de a oferi consiliere altora cu privire la valorile mobiliare. Reglementarea consilierilor de investiții revine, în general, statului în care consilierul își are sediul principal și sediul. Cu toate acestea, consilierul se poate înregistra la SEC sau i se poate cere să se înregistreze la SEC, dacă sunt îndeplinite anumite praguri ale activelor.

Consilieri mici.Un mic consilier este unul cu active sub administrare (AUM) sub 25 de milioane de dolari. Conform normelor actuale, micilor consilieri li se interzice înregistrarea la SEC.În schimb, trebuie să se înregistreze în statul în care își au sediul principal. Excepția o fac consilierii de investiții cu sediul în Wyoming, care nu au adoptat statui care să reglementeze consilierii. Consilierii mici din Wyoming trebuie să se înregistreze la SEC.

Consilieri mijlocii.Un consilier de talie medie are între 25 și 100 milioane de dolari în AUM. Un consilier de talie medie este interzis să se înregistreze la SEC dacă statul în care activează le cere să se înregistreze în stat. Dacă un consilier de dimensiuni medii nu este obligat să se înregistreze în stat, atunci consilierul trebuie să se înregistreze la SEC (cu excepția cazului în care se aplică o derogare).

În plus, consilierii mijlocii cu sediul în New York sau Wyoming sunt obligați să se înregistreze la SEC (cu excepția cazului în care se aplică o scutire).

Consilieri mari.Orice consilier cu peste 110 milioane USD în AUM trebuie să se înregistreze la SEC, cu excepția cazului în care este disponibilă o scutire. Consilierii care ating cel puțin 100 de milioane de dolari în AUM se pot înregistra la SEC dacă aleg să facă acest lucru. Un consilier nu este obligat să își retragă înregistrarea SEC și să se înregistreze la stat decât dacă AUM-ul său scade sub 90 de milioane de dolari.

consideratii speciale

Consilierilor de investiții li se interzice să se înregistreze la SEC dacă nu reușesc să îndeplinească activele aflate sub testul de gestionare. Cu toate acestea, există mai multe excepții:

• Consilieri pentru companii de investiții. Consilierii companiilor de investiții înregistrate conform Legii societății de investiții din 1940 trebuie să se înregistreze la SEC.
• Consultanți în pensii. Consultanții care oferă servicii de consiliere pentru planurile de beneficii ale angajaților cu cel puțin 200 de milioane de dolari în AUM se pot înregistra la SEC, chiar dacă consultantul nu are acele active în gestiune.
• Consilieri multi-statali.Un consilier de investiții care trebuie să se înregistreze în 15 sau mai multe state se poate înregistra la SEC.
• Consilieri de internet.Consilierii de investiții se califică pentru această excepție dacă oferă consiliere de investiții tuturor clienților lor exclusiv printr-un site web interactiv. Aceștia pot consilia până la 15 clienți prin alte mijloace în ultimele 12 luni.