Visa vs. MasterCard: Care este diferența?

Visa vs. MasterCard: o prezentare generală

Industria plăților electronice este dominată de patru companii. Visa, MasterCard, American Express și Discover sunt responsabile pentru gestionarea majorității plăților cu cardul din lume.  Visa și MasterCard prezintă oferte unice, deoarece niciuna dintre companii nu este implicată în extinderea creditului sau emiterea de carduri. Aceasta înseamnă că toate cardurile de plată Visa și MasterCard sunt emise printr-un tip de relație de marcă comună.  În timp ce cele două companii nu extind și nu emit carduri, ele colaborează pentru a oferi cea mai largă gamă de produse care includ opțiuni de credit, debit și carduri preplătite.

Majoritatea americanilor de astăzi au cel puțin un card de debit și de credit.  Mulți oameni au un număr dintre ei, care caută să profite de toate recompensele, oportunitățile de returnare a numerarului și beneficiile promoționale pe care emitenții le pot oferi.

Cardurile de credit domină adesea titlurile, cu aproximativ 1 trilion de dolari în solduri de credit rotative restante începând cu trimestrul IV 2019.  Consumatorii sunt ușor familiarizați cu cardurile de debit, care împreună cu cardurile de credit și alte forme de plăți fără numerar generează aproximativ 174,2 miliarde USD în tranzacții volum – reprezentând 97,04 miliarde USD în valoare – anual.  Pe măsură ce piața tehnologiei financiare evoluează, tot mai multe oferte de carduri preplătite sunt aduse pe piață, generând în jur de 200 miliarde dolari în volum anual.

Chei de luat masa

• Visa și MasterCard sunt cele mai mari două rețele de procesare a plăților din lume.
• Visa și MasterCard nu emit carduri direct publicului, la fel ca Discover și American Express, ci mai degrabă prin intermediul instituțiilor financiare membre.
• Băncile membre și uniunile de credit emit carduri de credit și debit Visa și Mastercard direct clienților lor și, în multe cazuri, prin parteneriate de carduri de credit co-brand cu companii aeriene, hoteluri și comercianți cu amănuntul naționali.

Înțelegerea Visa și MasterCard

Visa și MasterCard sunt singurele procesoare de plată în rețea care sunt implicate în toate cele trei domenii ale pieței de plăți. Lucrând exclusiv ca procesoare de rețea, aceste două companii au un avantaj unic, dar funcționează diferit.

Visa și MasterCard sunttranzacționate public. Visa (simbolul de tranzacționare V) comandă o capitalizare de piață de 365 de miliarde de dolari, în timp ce MasterCard (simbolul de tranzacționare MA) urmărește îndeaproape la 293 miliarde de dolari (plafoane de piață începând cu 3 martie 2020).7  Deoarece niciuna dintre companii nu extinde cardurile de credit sau emite printr-o divizie bancară, ambele au un portofoliu larg de oferte co-brand.

Modelele de afaceri ale ambelor companii sunt foarte asemănătoare. Visa și MasterCard nu emit carduri direct publicului, ci mai degrabă prin intermediul instituțiilor financiare membre partenere, cum ar fi băncile și uniunile de credit. Instituția financiară membru emite apoi carduri de plată cu carduri pentru persoane fizice și companii, fie direct, fie în parteneriat cu companii aeriene, hoteliere sau mărci de retail.

Setarea termenilor și condițiilor

Instituția financiară emitentă stabilește termenii și condițiile cardului de plată, inclusiv taxele, recompensele și alte caracteristici. (Comercianții cu amănuntul lucrează de obicei cu o instituție financiară terță parte.). Pentru cardurile de credit, banca emitentă este responsabilă cu subscrierea, structurarea ratei dobânzii și dezvoltarea completă a programelor de recompensă.

Emitenții de carduri pot oferi, de asemenea, alte avantaje, cum ar fi furtul de identitate și protecția împotriva fraudei, asigurarea de închiriere de mașini sau reduceri la cumpărarea de afaceri. În timp ce diferențele dintre ratele dobânzilor, limitele de credit, programele de recompense și avantajele sunt controlate de instituția financiară emitentă, Visa și MasterCard concurează pentru relația de co-brand și participă, de asemenea, la elaborarea termenilor cardului.

În ansamblu, industria plăților cu cardul este una complexă, implicând comercianți, bănci care cumpără comercianți, servicii bancare emitente, procesare de rețea și deținătorii de carduri. Procesoarele de rețea, în special MasterCard și Visa, au libertatea de a-și structura taxele în orice mod le place. Această structurare și raportare este una dintre cele mai mari diferențe dintre cele două mari procesoare de rețea.

Visa

În 2019, Visa a generat venituri totale de 23 miliarde USD cu un volum de plăți de 8,8 trilioane USD.  Produsele de bază ale Visa includ: carduri de credit, debit și preplătite, precum și soluții de afaceri și servicii ATM globale. Segmentele de afaceri raportabile ale companiei includ următoarele:

• Serviciu
• Procesarea datelor
• Tranzacții internaționale
• Altele

Atât Visa, cât și MasterCard câștigă majoritatea veniturilor din taxe de servicii și prelucrare a datelor, dar cele două companii caracterizează aceste taxe diferit și au, de asemenea, propriile structuri de taxe. Taxele de servicii sunt percepute de către emitent și se bazează pe volumul cardului.

Taxele de procesare a datelor sunt, de asemenea, percepute de către emitent, care la rândul său recuperează aceste taxe, percepând comercianții pentru fiecare tranzacție individuală. Taxele de procesare a datelor sunt de obicei taxe foarte mici, fixe, percepute pe bază de tranzacție, care acoperă costurile furnizării informațiilor tranzacționale comunicate în rețea.

În general, Visa este cunoscută pentru că oferă trei niveluri de card: bază, semnătură și infinit.  Aceste categorii vin cu prevederi standardizate pentru emitenți.

Acceptarea globală

În timp ce Visa este mai mare în ceea ce privește tranzacțiile, volumul achizițiilor și cardurile aflate în circulație, Visa și Mastercard au amprente de acceptare comerciale la nivel global aproape identice.

MasterCard

În 2019, MasterCard a generat venituri totale de 16,9 miliarde de dolari, cu un volum de plăți de 6,5 trilioane de dolari.  Principalele produse MasterCard includ credit de consum, debit de consum, carduri preplătite și o afacere cu produse comerciale. MasterCard are un segment de afaceri raportabil, cunoscut sub numele de Soluții de plată, care este împărțit în funcție de geografie din SUA și din alte țări.

La fel ca Visa, MasterCard câștigă majoritatea veniturilor sale din taxele de servicii și prelucrarea datelor. Cu toate acestea, caracterizează taxele în mod diferit. Taxele de servicii pentru MasterCard sunt negociate și calculate ca procent din volumul global al dolarului. Taxele de procesare a datelor sunt cunoscute sub numele de comisioane de comutare. Taxele de comutare sunt un cost mic fix pe tranzacție, perceput de către emitent.

MasterCard este cunoscut pentru faptul că oferă trei niveluri de cărți: bază, lume și elită mondială.