Cine deține de fapt o datorie de împrumut pentru studenți?

La începutul anului 2020, studenții americani erau în cârlig pentru aproximativ 1,6 trilioane de dolari în împrumuturi studențești. Împrumutul mediu datora între 25.000 și 35.000 de dolari, în creștere semnificativă față de deceniile trecute. Cu atâția bani pe linie, este rezonabil să fii curios despre cine ar putea primi în cele din urmă toate acele plăți de principal și dobânzi. În timp ce 1,6 trilioane de dolari pot reprezenta o datorie semnificativă pentru debitorii lor, aceasta poate fi un activ și mai mare pentru creditori.

Labirintul procesării împrumuturilor studențești

Este posibil ca împrumutul dvs. studențesc să fi fost obținut de o instituție, să fie deținut de o altă instituție, garantat de încă o altă instituție și, eventual, deservit de o a patra sau chiar a cincea agenție. Acest lucru poate face foarte dificilă depistarea cui deține datoria și cum. Multe depind și de tipul de împrumut pe care l-ați contractat, deși este sigur să spuneți că guvernul federal a fost implicat într-un fel.

Majoritatea creditorilor sunt instituții uriașe, cum ar fi băncile internaționale sau guvernul. Cu toate acestea, după apariția unui împrumut, acesta reprezintă un activ care poate fi cumpărat și vândut pe piață. Băncile sunt adesea stimulate să mute împrumuturile de pe cărți și să le vândă unui alt intermediar, deoarece acest lucru le îmbunătățește instantaneu raportul de capital și le permite să acorde și mai multe împrumuturi.

Chei de luat masa

• Majoritatea creditorilor de credite studențești sunt instituții uriașe, cum ar fi băncile internaționale sau guvernul. 
• În afara guvernului, majoritatea împrumuturilor studențești sunt deținute de creditor, de o agenție cvasi-guvernamentală precum Sallie Mae sau de o companie terță de servicii de împrumut.
• Guvernul federal garantează pe deplin aproape toate împrumuturile studențești.

Deoarece aproape toate împrumuturile sunt pe deplin garantate de guvern, băncile le pot vinde la un preț mai mare, deoarece riscul de neplată nu este transferat odată cu activul.

Proprietari neguvernamentali

În afara guvernului, majoritatea împrumuturilor pentru studenți sunt deținute de către creditor sau de către o companie terță parte de servicii de împrumut. Fiecare inițiator și terțe părți pot efectua servicii de colectare interne sau pot contracta taxe către o agenție de colectare. Unele dintre cele mai mari companii private de împrumuturi studențești includ Navient Corp., Wells Fargo & Co. și Discover Financial Services.

Multe împrumuturi studențești sunt, de asemenea, deținute de agenții cvasi-guvernamentale sau companii private cu relații benefice cu Departamentul Educației, precum NelNet Inc. și Sallie Mae. Sallie Mae deține o mulțime de împrumuturi acordate în cadrul Programului Federal de Împrumut pentru Educație Familială (FFELP), care a fost înlocuit de guvernul federal.

Guvernul federal în calitate de creditor

Începând cu 8 iulie 2016, guvernul federal deținea aproximativ 1 trilion de dolari datorii restante ale consumatorilor, pe datele compilate de Banca Federală a Rezervei din St. Louis. Această cifră a crescut de la mai puțin de 150 de miliarde de dolari în ianuarie 2009, reprezentând o creștere de aproape 600% în acest interval de timp. Principalul vinovat este împrumuturile studențești, pe care guvernul federal le-a monopolizat efectiv într-o prevedere puțin cunoscută a Legii privind îngrijirea accesibilă, semnată în lege în 2010.

Înainte de Legea privind îngrijirea accesibilă, majoritatea împrumuturilor studențești provin de la un împrumutător privat, dar erau garantate de guvern, ceea ce înseamnă că contribuabilii plătesc factura în cazul în care studenții împrumutați sunt neplătiți. În 2010, Biroul bugetar al Congresului (CBO) a estimat că 55% din împrumuturi se încadrează în această categorie. Între 2011 și 2016, ponderea împrumuturilor studențești provenite din privat a scăzut cu aproape 90%.

Înainte de administrarea lui Bill Clinton, guvernul federal deținea zero împrumuturi studențești, deși se ocupa de garantarea împrumuturilor din cel puțin 1965. Între primul an al președinției Clinton și ultimul an al administrației lui George W. Bush, guvernul a acumulat încet aproximativ 140 de miliarde de dolari în datorii studențești.

Aceste cifre au explodat din 2009. În septembrie 2018, Departamentul Trezoreriei SUA a dezvăluit în raportul său anual că împrumuturile studențești reprezintă 36,8% din toate activele guvernului SUA.

Costul programelor federale de împrumut studențesc este larg dezbătut. OBC furnizează două estimări diferite bazate pe rate de actualizare scăzute și rate de actualizare de „ valoare justă ”. Dacă vă bazați pe estimarea valorii juste, guvernul pierde aproximativ 100 miliarde dolari până la 250 miliarde dolari pe an, inclusiv 40 miliarde dolari + în costuri administrative. Cu alte cuvinte, guvernul nu recuperează valoarea împrumuturilor, punând contribuabilii prezenți și viitori în poziția de garant.