Reglarea strategiilor la pante medii mobile
Mediile mobile (MA) identifică nivelurile de Mediile mobile exponențiale (EMA) schimbă pante mai repede decât mediile mobile simple (SMA) datorită construcției lor mai rapide.
Tragerea prețului înapoi pentru a testa o medie în creștere de sus este mai probabil să mențină suport decât atunci când se testează o medie în scădere. Prețul care revine într-o medie în scădere de mai jos este mai probabil să se răstoarne decât atunci când se testează o medie în creștere. Mediile mobile multiple la diferite lungimi ale ciclului complică aceste scenarii, deoarece unele pot crește, în timp ce altele scad. (A se vedea, de asemenea: Cum să utilizați o medie mobilă pentru a cumpăra acțiuni.)
Relativitatea pantei
Mediile pe termen lung schimbă panta mai rar decât mediile pe termen scurt. De exemplu, un MA de 20 de zile poate oscila între pante ascendente și descendente de zeci de ori pe o perioadă de trei luni, în timp ce un MA de 50 de zile se poate schimba de două sau de trei ori. Între timp, un MA de 200 de zile nu se poate schimba deloc sau se poate schimba mai sus sau mai jos doar o singură dată.
Această relativitate a pantei intră în joc în analiza grafică în două moduri. În primul rând, o medie pe termen lung exercită întotdeauna un suport sau o rezistență mai mare decât o medie pe termen scurt. De exemplu, suportul sau rezistența la un MA de 200 de zile este mai greu de rupt decât suportul sau rezistența la un MA de 50 de zile. În al doilea rând, pantele în creștere și în scădere se adaugă sau scad din suport sau rezistență, în funcție de locația prețului față de medii.
În această ierarhie, o medie pe termen lung în creștere exercită un sprijin mai mare decât o medie fixă sau în scădere atunci când prețul se tranzacționează deasupra nivelului, generând, de asemenea, un sprijin crescut decât o medie pe termen scurt în creștere sau în scădere. În schimb, o medie pe termen lung în scădere exercită o rezistență mai mare decât o medie în creștere sau fixă atunci când prețul se tranzacționează sub acel nivel, generând, de asemenea, o rezistență mai mare decât o medie pe termen scurt în creștere sau în scădere.
Componenta Dow Compania Coca-Cola ( ascendente din 2017 și întrerupe sprijinul la începutul anului 2018, intrând într-o tendință descendentă majoră. Patru sări în următoarele trei luni se inversează la media mobilă, care rulează într-o orientare descendentă. EMA de 50 de zile se rotește mai repede, generând cinci inversări în aceeași perioadă. În martie, traversează EMA de 200 de zile, imprimând o cruce de moarte urcantă.
Ajustarea strategiilor la pante
Prețul peste mediile pe termen lung și scurt în creștere generează o convergență alcătească care favorizează strategiile pe termen lung, cu poziții mai mari și perioade de deținere mai lungi. Această aliniere tehnică este frecventă în tendințele ascendente și pe piețele bull. Prețul sub creșterea mediilor pe termen lung și pe termen scurt generează o divergență alcătească care favorizează oportunitățile de cumpărare pe picior și jocurile de valoare. Tranzacționarea prețurilor peste medii cu pante opuse semnalează conflict, cu o medie pe termen lung în creștere, care susține jocurile pe partea lungă, în timp ce o pantă în scădere indică un mediu cu risc mai mare.
Prețul sub scăderea mediilor pe termen lung și scurt generează o convergență descendentă care adaugă putere strategiilor de vânzare scurtă, încurajând poziții mai mari și perioade de deținere mai lungi. Această aliniere tehnică este comună în tendințele descendente și pe piețele descendente. Prețul peste scăderea mediilor pe termen lung și scurt generează o divergență descendentă care favorizează preluarea profitului și vânzarea în lipsă. Tranzacționarea prețurilor sub medii cu pante opuse semnalează conflict, cu o medie pe termen lung în scădere care susține jocurile laterale scurte, în timp ce o pantă în creștere avertizează asupra unui fund iminent.
Aceste scenarii acoperă doar o mică parte din relațiile complexe dintre preț, medii mobile și pantă. Conflictele ar trebui binevenite, deoarece structurile de preț care se împletesc creează motoare puternice pentru oportunități de tranzacționare pe termen scurt și lung. Cu toate acestea, aveți grijă când mediile mobile se îndreaptă spre orientare orizontală și converg, iar prețul începe să oscileze pe acele niveluri înguste. Această acțiune mixtă indică niveluri ridicate de zgomot care pot semnala perioade lungi de oportunitate slabă: cost.
Mediile mobile se deplasează în traiectorii orizontale pe piețele laterale, scăzând valoarea lor în procesul de luare a deciziilor comerciale și de investiții. Componenta Dow McDonald’s Corporation ( semnale false. EMA de 50 de zile merge și orizontal, în timp ce prețul își depășește limitele de peste zece ori. (A se vedea, de asemenea: Aflați cum funcționează managementul comerțului cu EMA de 200 de zile.)
Linia de fund
Deveniți agresiv pe partea lungă atunci când prețul este peste mediile mobile pe termen lung și pe termen scurt. Deveniți agresiv pe partea scurtă atunci când prețul scade sub mediile mobile pe termen scurt și pe termen lung. Fii defensiv atunci când pante nu se potrivesc sau când prețul se tranzacționează sub medii în creștere sau peste medii în scădere. (Pentru lecturi suplimentare, verificați: Medii mobile.)