MSCI KLD 400 Index social

Ce este indicele social MSCI KLD 400?

Indicele social MSCI KLD 400 este un indice bursier ponderat pe capitalizare de piață, axat pe companii care mențin standarde ridicate de mediu, sociale și de guvernanță (ESG).

Fondat în 1990, anterior a fost cunoscut sub numele de Indexul social Domini 400 și a fost numit după Amy Domini, unul dintre fondatorii KLD Research & Analytics, care ajută la administrarea indexului.

Chei de luat masa

• Indicele social MSCI KLD 400 este un indice bursier axat pe companii cu reputație de responsabilitate socială și de mediu.
• Candidații săi sunt selectați dintre corporațiile mari și proeminente cu sediul în Statele Unite.
• Randamentele indicelui social MSCI KLD 400 au fost, în mod istoric, similare cu cele ale indicilor bursieri americani cu capacitate medie și mare.

Cum funcționează indicele social MSCI KLD 400

Indicele social MSCI KLD 400 reprezintă 400 de companii cotate la bursă care mențin ratinguri ESG ridicate. Ca atare, indicele face parte dintr-un univers mai larg de instrumente și produse de investiții concepute pentru investitorii care sunt preocupați de impactul social și de mediu al activelor pe care le dețin.

În conformitate cu această filozofie, potențialii candidați la MSCI KLD 400 Social Index vor avea probabil înregistrări exemplare pe probleme precum tratamentul angajaților, siguranța produselor lor, sustenabilitatea de mediu a lanțurilor de aprovizionare și practicile lor de guvernanță corporativă. Exemplele de afaceri care sunt excluse din considerare includ companiile care se ocupă cu alcoolul, tutunul, jocurile de noroc și tehnologia armelor.

Indicele se concentrează în mod deliberat pe acțiuni cu bursa din New York (NYSE), fie pe bursa Nasdaq. Companiile care nu reușesc să mențină ratingurile ESG necesare vor fi înlocuite de alte companii care obțin un scor mai favorabil, pe baza unei revizuiri în curs care are loc în luna aprilie a fiecărui an.

Exemplu din lumea reală a indicelui social MSCI KLD 400

Începând cu 1 decembrie 2020, MSCI KLD 400 Social Index a fost investit în principal în mari companii americane de tehnologie precum Microsoft (MSFT ), Facebook (FB ) și Alphabet (GOOG ). Cea mai mare holding individual a fost în Microsoft, reprezentând peste 9% din total.

Proeminența Microsoft în indicele social MSCI Kld 400 este relativ surprinzătoare, având în vedere ratingurile ESG ridicate pe care le-a menținut în ultimii ani. Potrivitcercetărilor efectuate de MSCI, Microsoft este considerat un lider în probleme ESG în sectorul tehnologic american, având în 2016 un rating „AAA” – cel mai mare rating disponibil de la MSCI.  Compania s-a comportat deosebit de bine în probleme de guvernanță corporativă, dezvoltare durabilă a tehnologiei, probleme de confidențialitate și lipsa corupției. 

Per ansamblu, indicele social MSCI KLD 400 a revenit cu aproximativ 13% pe o bază anualizată începând cu 30 octombrie 2010. Prin comparație, indicele MSCU SUA, care este folosit ca etalon pentru scopuri de evaluare a performanței, a revenit, de asemenea, cu 13% același interval de timp.