Fondul consiliat de donatori

Ce este un fond consultat de donatori?

Un fond consiliat de donatori este un fond privat administrat de o terță parte și creat în scopul gestionării donațiilor caritabile în numele unei organizații, familii sau persoane fizice.

Cum funcționează un fond consultat de donatori

Fondurile sfătuite de donatori au devenit din ce în ce mai populare, în primul rând pentru că oferă donatorului o ușurință mai mare de administrare, permițându-le totuși să mențină un control semnificativ asupra plasării și distribuției cadourilor caritabile. În plus, companiile sunt în măsură să ofere acest serviciu clienților cu costuri de tranzacție mai mici decât dacă fondurile ar fi tratate în mod privat.

Cheie de luat

• Fondurile sfătuite de donatori sunt fonduri private pentru filantropie.
• Fondurile consiliate de donatori adună contribuții de la mai mulți donatori și urmăresc să democratizeze filantropia prin acceptarea bazelor de contribuții de până la 5.000 de dolari.
• Acestea oferă avantaje fiscale de până la 50% din venitul brut ajustat și pot deține fonduri pe termen nelimitat.

Fondurile sfătuite de donatori democratizează filantropia prin agregarea mai multor donatori și procesarea unui număr mare de tranzacții caritabile. Acest proces reduce barierele financiare la intrare și face posibilă participarea la procesul de acordare a persoanelor cu doar 5.000 USD.

Mai mult, fondurile consiliate de donatori oferă avantaje fiscale abundente. Spre deosebire de fundațiile private, deținătorii de fonduri sfătuiți de donatori beneficiază de o deducere a impozitului pe venit federal de până la 50% din venitul brut ajustat pentru contribuțiile în numerar și de până la 30% din venitul brut ajustat pentru valorile mobiliare apreciate pe care le donează.

Atunci când donatorii transferă active, cum ar fi dobânzile în comandită limitată, către fonduri recomandate de donatori, aceștia pot evita impozitele pe câștigurile de capital și pot primi imediat deduceri fiscale la valoarea justă de piață. Potrivit National Philanthropic Trust, fondurile sfătuite de donatori au devenit o metodă din ce în ce mai eficientă pentru donarea unor cauze. În 2019, activele deținute în fonduri acordate de donatori au crescut la 121,4 miliarde de dolari, o creștere de 20% față de 2018.

Alegerea sponsorului

Există mai multe tipuri diferite de sponsori de fonduri sfătuiți de donatori din care să aleagă.

Fundații comunitare

Există aproximativ 700 de fundații comunitare care sponsorizează fonduri sfătuite de donatori, precum și sute de entități bazate pe credință. Aceste organizații au fost considerate pionieri în spațiul fondului consiliat de donatori, deoarece au fost primii care au oferit alternative la acordarea ineficientă a carnetelor de cecuri și la complicațiile creării unei fundații private. Fundațiile comunitare fac de obicei apel la donatorii interesați să dea motive locale. În mod obișnuit, aceștia angajează personal care are mai multe cunoștințe despre inițiativele locale de caritate.

Organizații naționale ale fondului consultat de donatori

Există aproximativ 30 de organizații naționale de fonduri consiliate de donatori. Majoritatea acestor organizații sunt de fapt brațe caritabile ale instituțiilor de servicii financiare cu scop lucrativ, precum Vanguard Charitable Endowment Program, Schwab Charitable Fund și Fidelity Charitable Gift Fund. Alți sponsori de fonduri naționali consiliați de donatori nu sunt afiliați la entități financiare. Acestea includ American Endowment Foundation și National Philanthropic Trust.

Fundații publice

Fundațiile publice sprijină de obicei organizații caritabile naționale și internaționale care se concentrează pe o anumită problemă sau regiune geografică. Din acest motiv, personalul fundațiilor publice are adesea expertiză specifică pentru a ajuta titularii de fonduri sfătuiți de donatori să găsească cauze care contează pentru ei. De exemplu, Fondul pentru Dezvoltarea Păcii găzduiește fonduri sfătuite de donatori pentru persoanele cărora le pasă să creeze schimbări sociale sistemice în întreaga Americă.

Alte organizații caritabile publice, cum ar fi universitățile și spitalele, instituie fonduri sfătuite de donatori în cadrul zidurilor organizațiilor lor respective, cu misiunea de a-și avansa propriile misiuni caritabile.

Critici cu privire la fondurile acordate de donatori

Criticile aduse fondurilor sfătuite de donatori s-au concentrat în cea mai mare parte pe faptul că pot deveni substituenți pentru bani și active și că sunt înființate pentru a ajuta persoanele bogate să câștige avantaje fiscale. Au fost numiți „fracking financiar” și „depozite de avere”. În timp ce fundațiile private trebuie să plătească anual 5% din deținerile totale, nu există restricții pentru fondurile consiliate de donatori.

Marea majoritate a activelor la fonduri proeminente recomandate de donatori sunt active complexe necorporale și nelichide, cum ar fi imobiliare, bitcoin și artă. Acestea sunt evaluate la baza costului, adică prețul la care au fost achiziționate. Orice vânzare după o apreciere a prețurilor acestora ar atrage un impozit pe câștigurile de capital.

Deținând aceste active în fonduri consiliate de donatori în cazul în care nu există restricții privind perioada de deținere pentru vânzare, donatorii se pot asigura că activul, atunci când este vândut de fundația care gestionează fondul consiliat de donatori, nu este supus impozitului. O evaluare înainte de donație oferă proprietarului și deduceri fiscale considerabile, deoarece activul complex este evaluat la valoarea justă de piață.

Ecosistemul este, de asemenea, benefic pentru corporațiile mari de servicii financiare, deoarece acestea pot percepe taxe pentru fondurile consiliate de donatori.