Tranzacționarea acțiunilor volatile cu indicatori tehnici

Volatilitatea este dispersia randamentelor pentru un anumit titlu sau un indice de piață. Acesta este cuantificat de către comercianții pe termen scurt ca diferență medie între valoarea maximă zilnică și cea zilnică minimă, împărțită la prețul acțiunilor. O acțiune care mută 5 USD pe zi cu un preț de acțiune de 50 USD este mai volatilă decât o acțiune care mută 5 USD pe zi cu un preț de acțiune de 150 USD, deoarece procentul de mișcare este mai mare cu prima.

Tranzacționarea celor mai volatile acțiuni este o modalitate eficientă de tranzacționare, deoarece teoretic aceste acțiuni oferă cel mai mare potențial de profit. Nu fără propriile lor pericole, mulți comercianți caută aceste stocuri, dar se confruntă cu două întrebări principale: Cum să găsiți cele mai volatile stocuri și cum să le tranzacționați utilizând indicatori tehnici. 

Chei de luat masa

• Comercianții caută adesea cele mai volatile acțiuni ale pieței pentru a profita de acțiunile de preț intra-zi și de strategiile de impuls pe termen scurt.
• Mai multe instrumente de screening online vă pot ajuta să identificați și să restrângeți lista stocurilor volatile pe care doriți să le tranzacționați.
• Volatilitatea, deși este potențial profitabilă, este, de asemenea, riscantă și poate duce la pierderi mai mari.

Cum să găsiți cele mai volatile stocuri

Găsirea celor mai volatile stocuri nu este complexă și nu necesită cercetare constantă sau screening-ul stocurilor. În schimb, rulați un ecran de stoc pentru acțiuni care sunt constant volatile. Volumul este, de asemenea, esențial atunci când tranzacționează acțiuni volatile, pentru a intra și ieși cu ușurință.

Stock Fetcher ( StockFetcher.com ) este un exemplu de filtru pe care îl puteți utiliza pentru a urmări stocurile foarte volatile. Aplicând filtre personalizabile, Stock Fetcher va alege stocuri cu mișcări medii mai mari de 5% pe zi (între deschidere și închidere) în ultimele 100 de zile. De asemenea, filtrează stocurile la prețuri cuprinse între 10 și 100 USD și cu un volum mediu zilnic de peste 4 milioane în ultimele 30 de zile. Mai mult, dacă sunteți interesat doar de acțiuni, adăugarea unui filtru de tipul „schimb nu este Amex” ajută la evitarea apariției ETF-urilor pârghiate în rezultatele căutării.

O opțiune mai intensivă în cercetare este de a căuta stocuri volatile în fiecare zi. Finviz.com (versiunea gratuită) oferă câștigători de top, pierzători de top și acțiuni cele mai volatile pentru fiecare zi de tranzacționare. Utilizați instrumentul de examinare pentru a filtra în continuare rezultatele pentru capitalizare de piață, performanță și volum. Limitarea căutării în acest mod oferă comercianților o listă de stocuri care corespund specificațiilor lor exacte.

Nasdaq.com enumeră cei mai mari câștigători și pierzători de pe NYSE și AMEX. Acestea nu sunt rezultate filtrate și reflectă doar volatilitatea pentru acea zi. Prin urmare, lista oferă acțiuni potențiale care ar putea continua să fie volatile, dar comercianții trebuie să treacă manual prin rezultate și să vadă care sunt acțiunile care au o istorie a volatilității și au suficient volum pentru a justifica tranzacționarea.

Tranzacționarea celor mai volatile acțiuni

Stocurile volatile sunt predispuse la mișcări bruste, ceea ce necesită răbdare în așteptarea intrărilor, dar acțiune rapidă atunci când apar aceste intrări. Ca și în cazul oricăror acțiuni, tranzacționarea acțiunilor volatile care sunt în tendințe oferă o tendință direcțională, oferind comerciantului un avantaj. Anumiți indicatori pot fi utilizați pentru tranzacționarea acțiunilor volatile, dar comerciantul trebuie să monitorizeze, de asemenea, acțiunea prețurilor – urmărind dacă prețul face maxime de swing mai mari sau minime de swing mai mici față de valurile anterioare – pentru a determina când se iau semnalele indicatorului și când sunt lăsate în pace. Iată doi indicatori tehnici pe care îi puteți folosi pentru a tranzacționa stocuri volatile, împreună cu ce trebuie să căutați în ceea ce privește acțiunea de preț.

Canalele Keltner

Canalele Keltner plasează o bandă superioară, mijlocie și inferioară în jurul acțiunii prețurilor pe o diagramă de acțiuni. Indicatorul este cel mai util pe piețele cu tendințe puternice atunci când prețul crește maxime și minime mai mari pentru o tendință ascendentă sau maxime mai mici și minime mai mici pentru o tendință descendentă.

În timpul unei tendințe ascendente puternice, prețul va „merge” pe canalul superior Keltner, iar retragerile de multe ori abia vor atinge banda medie și nu vor depăși banda inferioară. Prin urmare, banda medie este un potențial punct de intrare. O oprire este plasată aproximativ la jumătate până la două treimi din distanță între banda medie și banda inferioară. O ieșire este plasată chiar deasupra benzii superioare. 

Aplicați același concept la tendințele descendente. Prețul urmărește adesea linia inferioară a canalului Keltner, iar retragerile vor ajunge adesea la banda de mijloc, dar nu vor depăși linia superioară Keltner. Prin urmare, linia de mijloc oferă o zonă de intrare scurtă – o oprire este plasată chiar în interiorul liniei superioare Keltner și o țintă este sub linia inferioară Keltner. 

Canalele Keltner sunt de obicei create folosind cele 20 de bare de preț anterioare, cu un multiplicator mediu True Range la 2.0. Recompensa în raport cu riscul este de obicei de 1,5 sau 2,0 la 1, ceea ce înseamnă că pentru riscul de 1 USD potențialul de profit este de 1,50 la 2,00 USD.

Deoarece canalele Keltner se mișcă pe măsură ce prețul se mișcă, ținta este plasată în momentul tranzacției și păstrată acolo. 

Avantajul acestei strategii este că o comandă așteaptă la banda de mijloc. Nu este necesară sincronizarea înregistrării și, odată ce toate comenzile sunt plasate, comerciantul nu trebuie să facă nimic, cu excepția așezării și așteptați să fie completate oprirea sau ținta. Alternativ, comerțul poate fi gestionat activ. Pentru o tendință foarte puternică, ținta poate fi ajustată pentru a capta mai mult profit. Oprirea și riscul ar trebui reduse numai pe măsură ce tranzacția devine profitabilă; riscul nu crește niciodată în timpul unei tranzacții.

Dezavantajul acestei strategii este că funcționează bine pe piețele trend, dar de îndată ce tendința dispare, pierderea tranzacțiilor va începe, deoarece prețul este mai probabil să se miște înainte și înapoi între liniile de canal superioare și inferioare. 

Filtrarea tranzacțiilor pe baza puterii tendinței ajută în acest sens. De exemplu, în timpul unei tendințe ascendente, dacă prețul nu a reușit să atingă un maxim mai mare chiar înainte de o intrare lungă, evitați tranzacția, deoarece o retragere mai profundă ar putea opri tranzacția.

Oscilator stochastic

Oscilatorul stocastic este un alt indicator care este util pentru tranzacționare cele mai stocurilor volatile. Această strategie utilizează oscilatorul stochastic pe stocuri variate sau stocuri care nu au o tendință bine definită. Acțiunile volatile se instalează adesea într-o gamă înainte de a decide ce direcție urmează să urmeze. Deoarece o mișcare puternică poate crea rapid o poziție negativă mare, este prudent să așteptați o confirmare a unei inversări. Oscilatorul stochastic oferă această confirmare.

Când prețul nu are o direcție clară și se mișcă predominant lateral, vindeți aproape de partea de sus a gamei odată ce stochasticul se deplasează peste 80 și apoi cade înapoi sub. Puneți o oprire chiar deasupra înălțimii care tocmai s-a format cu o țintă la 75% din parcurs. De exemplu, dacă intervalul este mare de 1 USD, de la cel mai mic la cel mai mare, plasați o țintă de 0,25 USD deasupra minimului. 

Luați poziții lungi lângă partea de jos a intervalului, atunci când stochastic scade sub 20 și apoi se adună deasupra acestuia. Puneți o oprire sub minimul recent și vizați cu 75% mai mult. Dacă intervalul este maxim de 1 USD, de la mare la minim, ținta este plasată cu 0,25 USD sub maxim. 

Tranzacțiile sunt efectuate de îndată ce prețul depășește nivelul declanșator stochastic (80 sau 20). Nu așteptați finalizarea barei de preț; până la finalizarea unei bare de 1 minut, 2 minute sau 5 minute, prețul ar putea rula prea mult spre țintă pentru a face tranzacția să merite.

Ignorați semnalele contrare în timpul unei tranzacții; permite țintei sau opririi să fie lovită. Odată ce ținta este lovită, dacă stocul continuă să varieze, un semnal în direcția opusă se va dezvolta la scurt timp. Figura 3 prezintă o tranzacție scurtă, urmată imediat de o tranzacție lungă, urmată de o altă tranzacție scurtă. 

Oscilatorul stochastic folosește setări standard de 12 perioade și% K setat la 3.

În Figura 3, intervalul este de 0,16 USD în înălțime (16 USD minus 15,84 USD); 25% din 0,16 USD este 0,04 USD. Deduceți 0,04 USD din maximul de gamă la 16 USD pentru a obține o țintă pentru pozițiile lungi de 15,96 USD. Adăugați 0,04 USD la minimul intervalului la 15,84 USD pentru a obține o țintă pentru pozițiile scurte de 15,88 USD. În timp ce intervalul este în vigoare, acestea sunt obiectivele dvs. pentru poziții lungi și scurte. În acest fel, este mai probabil ca ținta să fie atinsă chiar dacă prețul nu revine la partea de sus sau de jos a intervalului, atunci când este lung sau scurt, respectiv. 

Pentru prima tranzacție scurtă, imediat după ora 13:30, stochasticul crește peste 80 și apoi scade sub acesta. Aceasta indică o tranzacție scurtă. Vindeți la prețul curent imediat ce indicatorul trece sub 80 de sus. Faceți imediat o oprire peste prețul recent recent care tocmai s-a format. Setați obiectivul de ieșire la 15,88 USD. Nu faceți nimic altceva până nu se atinge oprirea sau ținta. Ținta este atinsă la mai puțin de o oră mai târziu, scoțându-vă din comerț cu un profit. Stochasticul a scăzut de atunci sub 20, așa că, de îndată ce va reveni peste 20, introduceți o tranzacție lungă la prețul actual. Plasați rapid o oprire sub prețul mic care tocmai s-a format și plasați o țintă pentru a ieși la 15,96 USD. Această tranzacție durează aproximativ 15 minute înainte de a atinge ținta pentru o tranzacție profitabilă. Un alt comerț scurt se dezvoltă imediat după tranzacția anterioară; introduceți scurt la prețul actual, deoarece stochasticul trece sub 80, puneți o oprire peste prețul recent ridicat și plasați o țintă pentru a ieși la 15,88 USD. Ținta este atinsă mai puțin de 30 de minute mai târziu.

Avantajul acestei strategii este că așteaptă o retragere într-o zonă avantajoasă, iar prețul începe să se întoarcă în direcția noastră comercială atunci când intrăm. Prin urmare, se poate utiliza o oprire relativ strânsă, iar raportul recompensă la risc va fi de obicei 1,5: 1 sau mai mare. Principalul dezavantaj sunt semnalele false. Semnalele false sunt atunci când indicatorul traversează linia 80 (pentru pantaloni scurți) sau 20 (pentru lungimi), ceea ce poate duce la pierderea tranzacțiilor înainte de dezvoltarea mișcării profitabile.

Deoarece stochasticul se mișcă mai lent decât prețul, indicatorul poate oferi un semnal prea târziu. Când apar semnalele de intrare, este posibil ca prețul să se fi mutat deja semnificativ către țintă, reducând astfel potențialul de profit și, eventual, făcând că tranzacția nu merită luată. La intrare, recompensa ar trebui să fie de cel puțin 1,5 ori mai mare decât riscul, pe baza țintei și a opririi.

Linia de fund

Acțiunile volatile sunt atractive pentru comercianți din cauza potențialului rapid de profit. Tendința stocurilor volatile oferă adesea cel mai mare potențial de profit, deoarece există o tendință direcțională pentru a ajuta comercianții să ia decizii. Canalele Keltner sunt utile în tendințe puternice, deoarece prețul de multe ori se întoarce doar la banda de mijloc, oferind o intrare. Dezavantajul este că, odată ce tendința se încheie, vor avea loc pierderea tranzacțiilor. Monitorizarea acțiunii prețurilor și asigurarea faptului că prețul crește din ce în ce mai mare și mai mare înainte de a intra într-o tranzacție cu tendință ascendentă (scăzută și scăzută pentru comerțul cu tendință descendentă) va ajuta la atenuarea acestui defect.

Acțiunile volatile nu evoluează întotdeauna; de multe ori biciuiesc înainte și înapoi. În timpul unui interval, când stochasticul atinge un nivel extrem (80 sau 20) și apoi se întoarce în sens invers, indică faptul că intervalul continuă și oferă o oportunitate de tranzacționare. Monitorizați atât canalele stochastice, cât și canalele Keltner, pentru a acționa fie în tendințe, fie în oportunități. Totuși, niciun indicator nu este perfect – prin urmare, monitorizați întotdeauna acțiunea prețurilor pentru a ajuta la stabilirea momentului în care piața este în tendințe sau variază, astfel încât instrumentul potrivit să fie aplicat.

[Profitarea din volatilitate necesită o utilizare extinsă a analizei tehnice, incluzând atât modelele graficelor, cât și indicatorii tehnici. Dacă sunteți nou în ceea ce privește analiza tehnică sau doriți să vă perfecționați abilitățile,   cursul de analiză tehnică de la  Academia Investopedia  oferă o prezentare detaliată a conceptelor tehnice de care aveți nevoie pentru a deveni un comerciant de succes.]