Activ gajat
Ce este un activ gajat?
Un activ gajat este o posesie valoroasă care este transferată unui creditor pentru a-și asigura o datorie sau împrumut. Un activ gajat este garanția deținută de un creditor în schimbul împrumutului de fonduri. Activele gajate pot reduce avansul care este de obicei necesar pentru un împrumut, precum și reduce rata dobânzii percepute. Activele gajate pot include numerar, acțiuni, obligațiuni și alte acțiuni sau valori mobiliare.
Chei de luat masa
- Un activ gajat este un activ valoros care este transferat unui creditor pentru a asigura o datorie sau împrumut.
- Activele gajate pot reduce avansul care este de obicei necesar pentru un împrumut.
- Activul poate oferi, de asemenea, o rată a dobânzii mai bună sau condiții de rambursare pentru împrumut.
- Împrumutatul păstrează dreptul de proprietate asupra activelor și continuă să câștige dobânzi sau câștiguri de capital pentru aceste active.
Înțelegerea activelor gajate
Împrumutatul va transfera un activ gajat creditorului, dar împrumutatul păstrează în continuare proprietatea asupra posesiei valoroase. În cazul în care împrumutatul este implicit, creditorul are recurs legal pentru a prelua dreptul de proprietate asupra activului gajat. Împrumutatul reține toate dividendele sau alte câștiguri din activ pe durata angajării.
Activul este doar o garanție pentru creditor în caz de neîndeplinire a obligațiilor de împrumutat. Cu toate acestea, pentru împrumutat, activul gajat ar putea ajuta considerabil la obținerea aprobării împrumutului. Utilizarea activului pentru a asigura nota poate lăsa împrumutatul să ceară o rată a dobânzii mai mică pentru bancnotă, pe care ar fi avut-o cu un împrumut negarantat. De obicei, împrumuturile cu active gajate oferă împrumutătorilor rate ale dobânzii mai bune decât împrumuturile negarantate.
Odată ce împrumutul este achitat și datoria este pe deplin satisfăcută, creditorul transferă activul gajat înapoi împrumutatului. Tipul și valoarea activelor gajate pentru un împrumut sunt de obicei negociate între creditor și împrumutat.
Ipotecă cu bunuri gajate
Cumpărătorii de case pot uneori să gajeze active, precum titluri de valoare, instituțiilor de creditare pentru a reduce sau elimina avansul necesar. Cu o ipotecă tradițională, casa în sine este garanția pentru împrumut. Cu toate acestea, băncile necesită de obicei o avans de 20% din valoarea biletului, astfel încât cumpărătorii să nu ajungă să mai datoreze mai mult decât valoarea casei lor.
De asemenea, fără avansul de 20%, cumpărătorul trebuie să plătească o plată lunară de asigurare pentru asigurarea ipotecară privată (PMI). Fără o avans semnificativ, împrumutatul va avea probabil și o rată a dobânzii mai mare.
Activul gajat poate fi utilizat pentru a elimina avansul, pentru a evita plățile PMI și pentru a asigura o rată a dobânzii mai mică. De exemplu, să presupunem că un împrumutat caută să cumpere o casă de 200.000 USD, care necesită o avans de 20.000 USD. Dacă împrumutatul are 20.000 USD în acțiuni sau investiții, acestea pot fi gajate băncii în schimbul avansului.
Împrumutatul păstrează proprietatea asupra activelor și continuă să câștige și să raporteze dobânzi sau câștiguri de capital pentru aceste active. Cu toate acestea, banca ar fi capabilă să pună sub sechestru activele în cazul în care împrumutatul ar fi nerambursat ipoteca. Împrumutatul continuă să câștige aprecierea capitalului asupra activelor gajate și primește o ipotecă fără avans.
Utilizarea investițiilor pentru o ipotecă cu active gajate
Se recomandă o ipotecă cu active gajate pentru debitorii care dispun de numerar sau investiții și nu doresc să-și vândă investițiile pentru a plăti avansul. Vânzarea investițiilor ar putea declanșa obligații fiscale față de IRS. Vânzarea poate împinge veniturile anuale ale împrumutatului la o categorie de impozite mai mare, rezultând o creștere a impozitelor datorate.
În mod obișnuit, împrumutații cu venituri mari sunt candidații ideali pentru creditele ipotecare garantate. Cu toate acestea, activele de gaj pot fi folosite și pentru un alt membru al familiei pentru a ajuta la plata în avans și aprobarea ipotecii.
Calificarea pentru o ipotecă cu active gajate
Pentru a se califica pentru o ipotecă cu garanție, împrumutatul trebuie să aibă de obicei investiții care au o valoare mai mare decât valoarea avansului. Dacă un împrumutat garantează garanția și valoarea garanției scade, banca poate solicita fonduri suplimentare de la împrumutat pentru a compensa scăderea valorii activului.
Deși împrumutatul își păstrează discreția cu privire la modul în care sunt investite fondurile gajate, banca poate impune restricții pentru a se asigura că activele gajate nu sunt investite în instrumente financiare considerate riscante de către bancă. Astfel de investiții riscante pot include opțiuni sau instrumente derivate. Mai mult, activele dintr-un cont individual de pensionare (IRA), 401 (k) sau alte conturi de pensionare nu pot fi gajate ca active pentru un împrumut sau o ipotecă.
Pro și dezavantaje ale unui împrumut sau ipotecă cu bunuri gajate
Utilizarea activelor gajate pentru a asigura o bancnotă are mai multe avantaje pentru împrumutat. Cu toate acestea, creditorul va cere un anumit tip și o calitate a investițiilor înainte de a lua în considerare subscrierea împrumutului. De asemenea, împrumutatul este limitat la acțiunile pe care le pot întreprinde cu valorile mobiliare gajate. În situații grave, în cazul în care împrumutatul își va pierde valorile mobiliare gajate, precum și locuința pe care a achiziționat-o.
Împrumutatul trebuie să continue să raporteze și să plătească impozite pe toate câștigurile pe care le primesc din activele gajate. Cu toate acestea, deoarece nu li s-a cerut să-și vândă deținerile de portofoliu pentru a efectua plata în avans, nu le va plasa într-o categorie de venituri fiscale mai mare.
Pro
-
Un împrumut cu active gajate permite împrumutatului să păstreze dreptul de proprietate asupra posesiei valoroase.
-
Împrumutatul evită penalitățile fiscale sau impozitele pe câștigurile de capital din vânzarea activelor
-
Gajarea activelor evită plățile în avans ale împrumuturilor și PMI, dacă este cazul.
-
Împrumutatul poate primi o rată a dobânzii mai mică pentru credit sau ipotecă.
-
Împrumutatul continuă să câștige venituri și trebuie să raporteze câștigurile din investițiile sale.
Contra
-
Capacitatea de tranzacționare a valorilor mobiliare gajate ar putea fi limitată dacă investițiile sunt acțiuni sau fonduri mutuale.
-
Împrumutatul ar putea pierde atât locuința, cât și valorile mobiliare în caz de neplată.
-
Nefectuând o avans, dobânda pentru împrumut se plătește la prețul integral al proprietății.
-
Dacă valorile mobiliare gajate scad în valoare, creditorul poate cere fonduri suplimentare.
-
Gajarea activelor pentru împrumuturile unei rude implică un risc de neplată, deoarece nu există control asupra rambursării împrumutatului.