Modelarea stochastică
Ce este modelarea stochastică?
Modelarea stochastică este o formă de model financiar care este utilizată pentru a lua decizii de investiții. Acest tip de modelare prognozează probabilitatea diverselor rezultate în condiții diferite, utilizând variabile aleatorii.
Modelarea stochastică prezintă date și prezice rezultate care explică anumite niveluri de imprevizibilitate sau aleatoriu. Companiile din multe industrii pot utiliza modele stocastice pentru a-și îmbunătăți practicile comerciale și a crește profitabilitatea. În sectorul serviciilor financiare, planificatorii, analiștii și administratorii de portofolii utilizează modelarea stocastică pentru a-și gestiona activele și pasivele și pentru a-și optimiza portofoliile.
Înțelegerea modelării stochastice: constantă versus schimbabilă
Pentru a înțelege conceptul de modelare stocastică, ajută la compararea acestuia cu modelarea sa opusă, deterministă.
Modelarea deterministă produce rezultate constante
Modelarea deterministă vă oferă aceleași rezultate exacte pentru un anumit set de intrări, indiferent de câte ori recalculați modelul. Aici sunt cunoscute proprietățile matematice. Niciuna dintre ele nu este aleatorie și există un singur set de valori specifice și un singur răspuns sau soluție la o problemă. Cu un model determinist, factorii incerti sunt externi modelului.
Modelarea stochastică produce rezultate schimbătoare
Modelarea stochastică, pe de altă parte, este inerent aleatorie, iar factorii incerti sunt încorporați în model. Modelul produce multe răspunsuri, estimări și rezultate – cum ar fi adăugarea de variabile la o problemă matematică complexă – pentru a vedea efectele lor diferite asupra soluției. Același proces este apoi repetat de multe ori în diferite scenarii.
Cine folosește modelarea stochastică?
Modelarea stochastică este utilizată într-o varietate de industrii din întreaga lume. Industria asigurărilor, de exemplu, se bazează foarte mult pe modelarea stocastică pentru a prezice modul în care bilanțurile companiei vor arăta într-un moment dat în viitor. Alte sectoare, industrii și discipline care depind de modelarea stocastică includ investițiile în stoc, statistici, lingvistică, biologie și fizica cuantică.
Un model stochastic încorporează variabile aleatorii pentru a produce multe rezultate diferite în condiții diverse.
Un exemplu de modelare stocastică în serviciile financiare
Cum este folosit în industria investițiilor
Modelele de investiții stochastice încearcă să prevadă variațiile prețurilor, randamentelor activelor (ROA) și ale claselor de active – cum ar fi obligațiunile și acțiunile – în timp. Simularea Monte Carlo este un exemplu al unui model stocastic; poate simula modul în care un portofoliu poate funcționa pe baza distribuțiilor de probabilitate a randamentelor individuale ale acțiunilor. Modelele de investiții stochastice pot fi modele cu un singur activ sau cu mai multe active și pot fi utilizate pentru planificarea financiară, pentru optimizarea gestionării activelor-pasivelor (ALM) sau a alocării activelor; sunt folosite și pentru lucrări actuariale.
Un instrument esențial în luarea deciziilor financiare
Semnificația modelării stochastice în finanțe este extinsă și de anvergură. Atunci când alegeți vehicule de investiții, este esențial să puteți vedea o varietate de rezultate în mai mulți factori și condiții. În unele industrii, succesul sau dispariția unei companii poate depinde chiar de aceasta.
În lumea în continuă schimbare a investițiilor, noi variabile pot intra în joc oricând, ceea ce ar putea afecta enorm deciziile unui furnizor de acțiuni. Prin urmare, profesioniștii din domeniul finanțelor rulează deseori modele stocastice de sute sau chiar de mii de ori, ceea ce oferă numeroase soluții potențiale pentru a ajuta la țintirea procesului decizional.