Ce înseamnă să folosești divergența tehnică?

În analiza tehnică, majoritatea indicatorilor pot da trei tipuri diferite de semnale de tranzacționare : trecerea peste o linie de semnal majoră, trecerea peste o linie centrală și divergența indicatorilor.

Dintre aceste trei semnale, divergența  este cu siguranță cea mai complicată pentru comerciantul debutant. Divergența apare atunci când un indicator și prețul unui activ se îndreaptă în direcții opuse. Divergența negativă se întâmplă atunci când prețul unui titlu este într-o tendință ascendentă și un indicator major – cum ar fi divergența de convergență medie mobilă (MACD), rata de schimbare a prețului (ROC) sau indicele de forță relativă (RSI) – se îndreaptă în jos. În schimb, divergența pozitivă apare atunci când prețul este într-o tendință descendentă, dar un indicator începe să crească. Acestea sunt de obicei semne fiabile că prețul unui activ poate fi inversat.

Atunci când utilizați divergența pentru a lua decizii de tranzacționare, fiți conștienți de faptul că divergența indicatorilor poate apărea pe perioade lungi de timp, astfel încât instrumente precum linii de tendință și niveluri de suport și rezistență ar trebui utilizate și pentru a confirma inversarea.

Graficul de mai jos prezintă un exemplu de divergență:

Securitatea afișată se confruntă cu o tendință ascendentă prelungită; un comerciant atent ar realiza că prețul ROC este înclinat în timp ce prețul continuă să crească. Acest tip de divergență negativă poate fi un semn timpuriu că prețul titlului de bază se poate inversa. Dacă prețul titlului de valoare se încadrează sub linia de trend ascendentă, aceasta va completa confirmarea și comerciantul va lua o poziție scurtă.

Înțelegerea divergenței, totuși, poate duce la tranzacțiile cele mai profitabile, deoarece ajută comerciantul să recunoască și să răspundă la schimbările de acțiune a prețului. Semnalează că ceva se schimbă și comerciantul ar trebui să ia în considerare opțiunile sale, fie că este vorba de a vinde un apel acoperit sau de a restrânge oprirea. Problema apare atunci când ego-ul se împiedică să facă o tranzacție profitabilă – trebuie să întreprindeți acțiunea corectă pe baza a ceea ce face de fapt divergența de preț, nu a ceea ce credeți că ar putea face în viitor. 

Divergențele tind să fie fie urcatoare, fie urșiste și sunt clasificate după putere. O divergență de clasă A este mai puternică decât o clasă B și o divergență de clasă C este cea mai slabă dintre toate. Comercianții cu experiență tind să ignore divergențele din clasa B și clasa C ca simpli indicatori ai unei piețe agitate și acționează doar pentru a proteja profitul în perioadele de divergență din clasa A.