5 investitori de top care au profitat de criza financiară globală
Deși recomandarea de a cumpăra atunci când există sânge pe străzi a fost atribuită mai multor oameni de afaceri bogați, este o abordare solidă pentru a crea bogăție substanțială. O altă citație adesea citate ale cărei adevărate origini sunt dezbătute este că piața poate rămâne irațională mai mult decât puteți rămâne solvent. Aceasta indică faptul că cumpărarea atunci când există panică în aer este mult mai ușor de spus decât de făcut.
Pentru a cita un alt clișeu, există anumite dificultăți în a prinde un cuțit care se încadrează sau în a investi în acțiuni, obligațiuni sau alte valori mobiliare atunci când prețul acestuia scade. Dar există anumite persoane care au priceperea de a face acest lucru. În acest articol, am prezentat cinci investitori care au demonstrat un timp remarcabil făcând investiții mari în timpul crizei de credit și care sunt pe cale să obțină câștiguri uriașe ca urmare.
Chei de luat masa
- Criza financiară din 2008-2009 a văzut că piețele au căzut, ștergând miliarde de dolari de avere din întreaga lume.
- Investitorii pricepuți au recunoscut o oportunitate unică de cumpărare, cu acțiuni ale multor companii de vânzare la reduceri mari.
- Odată cu recuperarea piețelor de la Marea Recesiune, acești investitori au realizat câștiguri extraordinare din manevrele lor asertive.
Criza
Nu poți înțelege cu adevărat filozofiile și acțiunile investitorilor de succes fără a primi mai întâi un control asupra crizei financiare. Ceea ce s-a întâmplat înainte de prăbușire și Marea Recesiune care a urmat după aceea rămâne ștampilată în amintirile multor investitori și companii.
Criza financiară din 2007-2008 a fost cea mai gravă care a lovit lumea de la prăbușirea bursieră din 1929. În 2007, piața ipotecilor subprime din SUA s-a prăbușit, trimitând valuri de șoc pe toată piața. Efectele au fost resimțite pe tot globul și au provocat chiar eșecul mai multor bănci importante, inclusiv Lehman Brothers.
A urmat panica, oamenii credând că vor pierde mai mult dacă nu și-ar vinde titlurile. Mulți investitori au văzut că valorile portofoliului lor scad cu până la 30%. Vânzările au dus la prețuri de jos, ștergând orice câștiguri potențiale pe care investitorii le-ar fi obținut în mod normal fără criză. În timp ce mulți oameni vindeau, au fost alții care au văzut acest lucru ca pe o șansă de a-și crește pozițiile pe piață la o reducere mare.
Unii investitori au văzut vânzarea masivă ca o șansă de a-și crește pozițiile pe piață la o reducere mare.
Warren Buffett
(Foto: Shutterstock)
În octombrie 2008, Warren Buffett a publicat un articol în secțiunea opusă ediției The New York Times în care declara că cumpără acțiuni americane în timpul scăderii capitalului propriu cauzată de criza creditului. Derivația sa de a cumpăra atunci când există sânge pe străzi este de a „fi înfricoșat atunci când ceilalți sunt lacomi și să fie lacom când alții sunt înfricoșători”.
Buffett a fost deosebit de priceput în timpul dezastruului creditului. Cumpărăturile sale au inclus achiziționarea a 5 miliarde de dolari în acțiuni preferențiale perpetue la Goldman Sachs ( GS ), care i-au plătit o rată a dobânzii de 10% și au inclus și mandate de cumpărare de acțiuni Goldman suplimentare. Goldman a avut, de asemenea, opțiunea de a răscumpăra valorile mobiliare la o primă de 10%. Acest acord a fost încheiat între Buffett și bancă atunci când au încheiat acordul în 2008. Banca a ajuns să cumpere acțiunile în 2011.
Buffett a făcut același lucru cu General Electric ( rată a dobânzii de 10% și răscumpărabilă în trei ani cu o primă de 10%. De asemenea, a cumpărat miliarde de acțiuni preferențiale convertibile în Swiss Re și Dow Chemical (DOW), toate acestea necesitând lichidități pentru a le trece prin tumultuoasa criză a creditelor. Ca urmare, Buffett a câștigat miliarde pentru el însuși, dar a ajutat, de asemenea, să conducă aceste companii și alte firme americane într-o perioadă extrem de dificilă.
John Paulson
(Foto: Adobe Stock)
Administratorul fondului de hedging John Paulson a ajuns la faimă în timpul crizei creditelor pentru un pariu spectaculos împotriva pieței imobiliare din SUA. Acest pariu în timp util a făcut ca firma sa, Paulson & Co., să estimeze 15 miliarde de dolari în timpul crizei. A schimbat rapid viteza în 2009 pentru a paria pe o recuperare ulterioară și a stabilit o poziție de mai multe miliarde de dolari în Bank of America ( BAC ) ca precum și aproximativ două milioane de acțiuni la Goldman Sachs. De asemenea, a pariat mare pe aur la acea vreme și a investit puternic în Citigroup ( C ), JP Morgan Chase ( JPM ) și o mână de alte instituții financiare.
Rentabilitatea generală a fondurilor speculative în 2009 a lui Paulson a fost decentă, dar a înregistrat câștiguri uriașe în marile bănci în care a investit. Faima pe care a câștigat-o în timpul crizei de credit a contribuit, de asemenea, la aducerea a miliarde de active suplimentare și la comisioane profitabile de gestionare a investițiilor atât pentru el, cât și pentru firma sa.
Jamie Dimon
(Foto: Thinkstock)
Deși nu este un adevărat investitor individual, bilanțului băncii salepentru a achiziționa Bear Stearns și Washington Mutual, care erau două instituții financiare aduse în paragină de pariuri uriașe pe locuințele SUA. JP Morgan a achiziționat Bear Stearns pentru 10 USD pe acțiune, sau aproximativ 15% din valoarea sa de la începutul lunii martie 2008. În septembrie a aceluiași an, a achiziționat și WaMu. Prețul deachiziție afost, deasemenea,pentru o fracțiune din valoarea lui WaMu laînceputul anului. Dela nivelul scăzut dinmartie 2009, acțiuni ale JP Morgan mai mult detrei ori maimult de10 ani și -au făcut acționari și CEO destul debogat.
Ben Bernanke
(Foto: AP)
La fel ca Jamie Dimon, Ben Bernanke nu este un investitor individual. Dar, în calitate de șef al Rezervei Federale (Fed), el a fost la conducerea a ceea ce sa dovedit a fi o perioadă vitală pentru Fed. Acțiunile Fed au fost aparent întreprinse pentru a proteja atât SUA, cât și sistemele financiare globale de topire, dar acțiunea curajoasă în fața incertitudinii a funcționat bine pentru Fed și contribuabilii subiacenți.
Într-un articol din 2011 se preciza că profiturile de la Fed s-au ridicat la 82 de miliarde de dolari în 2010. Aceasta a inclus aproximativ 3,5 miliarde de dolari din cumpărarea activelor Bear Stearns, AIG, cu 45 de miliarde de dolari în rentabilitate de 1 trilion de dolari înachiziții de garanție garantată prin ipotecă (MBS) și 26 de miliarde de dolari din deținerea datoriei publiceBilanțul Fed triplat, dela o valoare estimata de800 demiliarde $ în 2007,pentru a absorbi o depresie în sistemul financiar, dar pare să fi lucrat bine în ceea ceprivește profitul acum că condițiile au revenit la normal mai mult.
Carl Icahn
(Foto: Thinkstock)
Carl Icahn este un alt investitor legendar al fondului, cu un palmares stelar de investiții în valori mobiliare și active aflate în dificultate în timpul recesiunilor. Expertiza sa este în special în cumpărarea de companii și firme de jocuri de noroc. În trecut, el a achiziționat trei proprietăți de jocuri din Las Vegas în timpul dificultăților financiare și le-a vândut cu un profit puternic atunci când condițiile din industrie s-au îmbunătățit.
Pentru a dovedi că Icahn cunoaște aflată în faliment în Vegas pentru aproximativ 155 demilioane $, sau aproximativ 4% din costul estimat pentru a construi proprietate. Icahn aterminat vânzarea proprietății neterminat pentru aproape 600 demilioane $ în 2017 la două firme deinvestiții, ceea ceface deaproape patru ori investiția inițială.
Linia de fund
Menținerea perspectivei în timpul crizei este un factor cheie de diferențiere pentru investitorii menționați mai sus. Un alt fir comun este legătura strânsă cu frâiele puterii, întrucât majoritatea acestor bărbați au menținut relații strânse cu oficialii guvernamentali aleși și numiți și agențiile care au repartizat miliarde de dolari în beneficiul multor investitori mari. aceasta perioada. Asemenea JP Morgan și Fed sunt cu siguranță instituții mari și puternice pe care investitorii individuali nu pot spera să le copieze în propriile portofolii, dar ambele oferă lecții despre cum să profite de piață atunci când este în panică. Când revin condițiile mai normalizate, investitorii pricepuți pot rămâne cu câștiguri considerabile, iar cei care sunt capabili să-și repete succesele anterioare în recesiunile ulterioare ajung să fie bogați.