Bad Bank

Ce este o bancă rea?

O bancă proastă este o bancă înființată pentru a cumpăra împrumuturi neperformante și alte participații nelichide ale altei instituții financiare. Entitatea care deține active neperformante semnificative va vinde aceste participații băncii proaste la prețul pieței. Prin transferul unor astfel de active către banca rău, instituția inițială își poate șterge bilanțul – deși va fi totuși forțată să facă reduceri.

O structură bancară defectuoasă poate, de asemenea, să-și asume activele riscante ale unui grup de instituții financiare, în locul unei singure bănci.

Chei de luat masa

• Băncile rele sunt înființate pentru a cumpăra împrumuturile neperformante și alte participații nelichide ale altei instituții financiare.
• Criticii băncilor proaste spun că opțiunea încurajează băncile să își asume riscuri nejustificate, ceea ce duce la un risc moral, știind că deciziile slabe ar putea duce la o salvare nefastă a băncilor.
• Exemple de bănci rele includ Banca Națională Grant Street. Băncile rele au fost, de asemenea, considerate în timpul crizei financiare din 2008 ca o modalitate de a consolida instituțiile private cu un nivel ridicat de active problematice.

Înțelegerea băncilor rele

Băncile rele sunt de obicei înființate în perioade de criză, când instituțiile financiare de lungă durată încearcă să-și recupereze reputația și portofelele. În timp ce acționarii și deținătorii de obligațiuni, în general, vor pierde bani din această soluție, deponenții de obicei nu. Băncile care devin insolvabile ca urmare a procesului pot fi recapitalizate, naționalizate sau lichidate. Dacă nu devin insolvenți, este posibil ca managerii unei bănci proaste să se concentreze exclusiv pe maximizarea valorii activelor sale cu risc ridicat nou achiziționate.

Unii critică înființarea băncilor proaste, subliniind cum, dacă statele preiau împrumuturi neperformante, acest lucru încurajează băncile să își asume riscuri nejustificate, ducând la un risc moral.

McKinsey a prezentat patru modele de bază pentru băncile proaste. Acestea au inclus:

• O garanție în bilanț (adesea o garanție guvernamentală), pe care banca o folosește pentru a-și proteja o parte din portofoliu împotriva pierderilor
• O entitate cu scop special (SPE), în care banca își transferă activele defecte către o altă organizație (de obicei susținută de guvern)
• O restructurare internă mai transparentă, în care banca creează o unitate separată pentru a deține activele proaste (o soluție care nu este capabilă să izoleze complet banca de risc)
• Un spinoff bancar rău, în care banca creează o nouă bancă independentă pentru a deține activele negative, izolând complet entitatea inițială de riscul specific

Exemple de structuri bancare rele

Un exemplu binecunoscut de bancă proastă a fost Banca Națională Grant Street. Această instituție a fost creată în 1988 pentru a găzdui activele proaste ale Mellon Bank.

Criza financiară din 2008 a reînviat interesul în soluția de bancă rea, ca manageri la unele dintre cele mai mari instituții din lume contemplat izolându activele lor neperformante.

Președintele Băncii Rezervei Federale, Ben Bernanke, a propus ideea de a folosi o bancă rău administrată de guvern în recesiune, în urma colapsului ipotecii subprime. Scopul acestui lucru ar fi curățarea băncilor private cu niveluri ridicate de active problematice și permiterea acestora să înceapă să împrumute încă o dată. O strategie alternativă, pe care Fed a considerat-o, era un plan de asigurare garantat. Acest lucru ar păstra activele toxice în cărțile băncilor, dar ar elimina riscul băncilor, în loc să îl transmită contribuabililor.

În afara SUA, în 2009, Republica Irlanda a format o bancă proastă, Agenția Națională de Administrare a Activelor, ca răspuns la propria criză financiară a națiunii.