Indicele de difuzie
Ce este indicele de difuzie?
Utilizat în analiza tehnică, un indice de difuzie măsoară numărul de acțiuni care au avansat în preț sau prezintă un impuls pozitiv. Este util pentru a determina puterea subiacentă a pieței de valori în general, întrucât o mulțime de acțiuni în avans arată o piață puternică, în timp ce puține (er) acțiuni în avans arată o piață mai slabă. Pe piața de valori, indicele de difuzie este de obicei măsurat de la o zi la alta. Acțiunile avansate sunt cele care au crescut de la prețul de închidere anterior.
Un indice de difuzie se referă, de asemenea, la numărul de indicatori ai ciclului de afaceri (BCI ) care se deplasează împreună. Acest lucru este util pentru evaluarea puterii economiei. „Indicele de difuzie” este un termen general care poate fi utilizat în alte domenii ale statisticii sau finanțelor pentru a evalua câte componente ale unui grup se deplasează mai sus sau mai jos.
Chei de luat masa
- Un indice de difuzie se referă la tendința comună în cadrul unui grup de numere sau statistici. Pe piața bursieră, un indice de difuzie se referă la faptul dacă mai multe stocuri scad sau se încadrează într-un indice precum S&P 500.
- Pe piața bursieră, un indice de difuzie în creștere înseamnă că există un număr tot mai mare de acțiuni care se deplasează mai sus, ceea ce este pozitiv pentru indicii bursieri care se deplasează mai sus.
- Un indice de difuzie în scădere arată că există mai puține stocuri care se deplasează mai sus, ceea ce indică presiunea de cumpărare slăbește și / sau presiunea de vânzare crește pe indicele bursier.
- Indicele de difuzie poate fi folosit pentru a observa divergențe, care ar putea semnaliza puterea sau slăbiciunea care nu este vizibilă, privind singur indexul bursier.
Formula indicelui de difuzie este
Înțelegerea indicelui difuziei
Indicele de difuzie, cunoscut și sub denumirea de avans / declin, este unul dintre multele instrumente de prognoză diferite utilizate de analiștii tehnici pentru a semnaliza când piața este urcată sau urcată. Indicele de difuzie este un indicator de amploare. Indicatorii de lățime măsoară câte acțiuni participă la o creștere sau scădere a pieței de valori.
În general, dacă indicele de difuzie crește odată cu un indice bursier, acest lucru ajută la confirmarea faptului că tendința ascendentă din cadrul indicelui bursier este puternică, întrucât un număr din ce în ce mai mare de acțiuni se deplasează mai sus.
Dacă indicele de difuzie începe să scadă în timp ce indicele bursier este încă în creștere, acest lucru se numește divergență descendentă. Înseamnă că mai puține acțiuni participă la creșterea indicelui bursier, ceea ce este un semn de avertizare că indicele bursier ar putea în cele din urmă să scadă.
Dacă indicele de difuzie scade odată cu scăderea indicelui bursier, acest lucru ajută la confirmarea tendinței descendente. Înseamnă că mai puține acțiuni avansează, ceea ce este logic deoarece indicele bursier este în scădere (iar stocurile din cadrul indicelui bursier sunt în scădere).
Dacă indicele bursier scade și indicele de difuzie începe să crească, se numește divergență alcătească. Înseamnă că mai multe acțiuni încep să crească, ceea ce înseamnă că indicele bursier ar putea începe să se îndrepte în curând.
consideratii speciale
Indicele de difuzie poate ajuta, de asemenea, un economist sau un comerciant să interpreteze BCI mai precis. Acest grup de indicatori este utilizat pentru a evalua economia. Întrucât există mai mulți indicatori, care pot spune toate lucruri diferite, ajută la crearea unui indice de difuzie pentru a vedea dacă majoritatea indicatorilor indică o economie care se îmbunătățește sau una care se deteriorează.
Acest tip de indice de difuzie este calculat diferit și este adesea exprimat ca procent. Indicatorilor în creștere li se acordă o valoare de unul, indicatorilor neschimbați li se oferă o valoare de 0,5, iar indicatorilor în scădere li se oferă o valoare de zero. Să presupunem că din 10 indicatori obținem un scor de 7,5. Împărțiți acest lucru la numărul de indicatori (10 în acest caz), apoi multiplicați cu 100 pentru a obține un procent. În acest caz, 75% din indicatori indică creșterea activității economice.
Indicele de difuzie vs. Indicele de bifare
Un indice de difuzie măsoară câte acțiuni avansează într-un indice, de obicei într-un interval de timp zilnic. Cu alte cuvinte, măsoară câte stocuri au avansat de la închiderea sesiunii anterioare. Indicele de căpușă este un indicator pe termen scurt lățime, care măsoară cât de multe stocuri au avut o uptick comparativ cu un downtick. Un uptick este un preț tranzacționat mai mare decât ultimul, iar un downtick este un preț tranzacționat mai mic decât ultimul.
Indicele de difuzie îi poate ajuta pe analiști să stabilească dacă piața generală este mai scăzută sau mai urcată, dar, în sens negativ, tinde să fie mai puțin eficient atunci când privim direcția Nasdaq și a indicilor asociați, deoarece acești indici au un număr mai mare de mai mici, stocuri mai riscante, mai speculative decât stocuri NYSE mai stabile.
Limitarea utilizării indicelui de difuzie
Pentru piața de valori, un indice de difuzie uneori nu funcționează atât de bine pe indexurile legate de Nasdaq. Acest lucru se datorează faptului că acțiunile Nasdaq speculative mici sunt mai predispuse la faliment sau radiere decât acțiunile NYSE. Prin urmare, în timp ce stocurile Nasdaq listate în prezent ar putea crește, toate cele scoase din listă continuă să tragă de indicele cumulativ de difuzie. Prin urmare, indicele de difuzie poate scădea mult timp, în anumite perioade, chiar și în timp ce indicii Nasdaq sunt în creștere.
Divergența indicelui de difuzie este un semnal slab de sincronizare a tranzacțiilor. Divergența poate dura mai mult decât se așteaptă mulți comercianți, ceea ce înseamnă că este posibil să nu fie înțelept să tranzacționați divergența imediat ce este văzută. Este mai bine să așteptați prețul pentru a confirma divergența. De exemplu, dacă se formează divergențe alcătitoare, nu cumpărați imediat. Așteptați ca indicele bursier să înceapă să crească înainte de cumpărare.
În ceea ce privește aplicarea unui indice de difuzie altor grupuri de date, cum ar fi BCI, este important să ne amintim că nu toate punctele de date din cadrul grupului pot avea aceeași importanță. Un indicator în creștere rapidă are doar o valoare punctuală, în timp ce o creștere mediocră primește și o valoare de unul. Indicele de difuzie poate simplifica excesiv datele. Prin urmare, este încă o idee bună să ne uităm la indicatorii individuali și la ceea ce spun, precum și la indicele de difuzie.