Cum câștigă bani Mastercard
Când majoritatea oamenilor se gândesc la Mastercard, Inc. ( raportului său anual din 2018. Ca atare, Mastercard conectează numeroși participanți diferiți la diferite tipuri de tranzacții: consumatori, comercianți, instituții financiare, guverne și multe altele. Marea majoritate a veniturilor Mastercard provin din taxele plătite de clienții săi; în acest caz, clienții săi nu sunt consumatori obișnuiți. Mai degrabă, clienții Mastercard sunt instituții financiare precum băncile care plătesc o taxă pentru emiterea cardurilor de credit și de debit cu marca Mastercard. Aceste taxe pot lua mai multe forme, după cum vom vedea mai jos.
La fel ca concurenta perenă Mastercard Visa Inc. ( V ), Mastercard s-a bucurat de decenii de succes privat, înainte de o primă ofertă publică (IPO) de la începutul anilor 2000. Într-adevăr, Mastercard a început de fapt ca un răspuns la ceea ce va deveni în cele din urmă Visa. Când Bank of America Corp. ( BAC ) a lansat un card bancar la sfârșitul anilor 1950, o coaliție de furnizori regionali de carduri de credit s-au reunit pentru a lansa Mastercard în 1966. În acel moment, era cunoscută sub numele de „Interbank”, o reflectare a noului card conectivitate între diferite instituții financiare. De atunci, compania a trecut prin numeroase extinderi și procese de rebranding, dar s-a bucurat de o popularitate constantă în rândul unei baze din ce în ce mai globale.
Investitorilor le place MasterCard. Operatorul de carduri de credit a raportat venituri de 15 miliarde de dolari în 2018, o creștere de 20% față de anul precedent. Începând cu 22 iulie 2019, Mastercard are o capitalizare de piață de 284,4 miliarde de dolari. Dar, pentru toți investigații, utilizatorii finali par la fel de mulțumiți. Simplitatea cu care efectuați o tranzacție Mastercard contrazice o rețea cuprinzătoare de comercianți, instituții financiare și bănci de decontare, fiecare dintre acestea primind o reducere a unui proces care durează doar milisecunde.
Deși este cunoscută pentru cardurile sale de credit și de debit, Mastercard se consideră a fi o „companie de tehnologie din industria globală a plăților”.
Modelul de afaceri al Mastercard
Mastercard facilitează tranzacțiile în peste 150 de valute în peste 210 țări și teritorii. Deși compania nu are un monopol asupra industriei plăților – nu numai din cauza operațiunilor similare, cum ar fi Visa, ci și din ce în ce mai mult și din cauza noilor furnizori de servicii de plată, ea are totuși un succes enorm pe tot globul. O mare parte a acestui succes are legătură cu marca Mastercard și cu memoria cache pe care o deține.
O tranzacție tipică Mastercard implică cinci părți: pe lângă procesatorul de plăți în sine, evenimentul include un consumator sau deținător de cont și banca emitentă a acestuia, precum și un comerciant și banca dobânditoare a acestuia. De obicei, un deținător de cont folosește un card marca Mastercard pentru a face o achiziție cu un comerciant. Odată ce tranzacția este autorizată, banca emitentă plătește costul tranzacției (mai puțin o taxă de schimb) către banca dobânditoare. Deținătorului de cont i se percepe apoi costul tranzacției, mai puțin o reducere de comerciant. Taxele de schimb sunt esențiale în furnizarea de valoare comercianților care acceptă produse de plată Mastercard; Mastercard nu generează venituri din aceste taxe. Taxa de reducere comerciant contribuie la acoperirea costurilor pentru banca dobânditor.
Unde câștigă bani Mastercard în acest sistem? Mastercard percepe instituțiile financiare care emit cardurilor o taxă bazată pe volumul brut în dolari sau GDV, pentru activitatea deținătorului de cont. Compania câștigă, de asemenea, venituri din comisioane tranzacționale schimbate care acoperă autorizarea, compensarea, decontarea și anumite tranzacții transfrontaliere și interne.
Chei de luat masa
- Mastercard generează venituri taxând instituțiile financiare care emit produse de plată cu marca Mastercard o taxă bazată pe volumul brut de activitate în dolari.
- Consumatorii nu plătesc Mastercard direct pentru taxele pe care le acumulează; mai degrabă acestea sunt plătite instituției financiare emitente.
- O tranzacție tipică Mastercard implică alte patru părți: deținătorul de cont sau consumatorul, banca emitentă, comerciantul și banca achizitoare a comerciantului.
Afaceri cu taxe interne și internaționale ale Mastercard
Când efectuați o achiziție cu un Mastercard, împrumutați fondurile de la banca emitentă al cărei nume este imprimat pe cardul dvs. Există mii de astfel de bănci. Mastercard câștigă bani prin încărcarea acestora pentru a utiliza rețeaua sa de plăți cu mai multe noduri, cu viteză ușoară.
Cea mai mare distincție din declarația de venit a Mastercard este între venitul internațional – comisioanele percepute instituțiilor financiare ale deținătorilor de carduri și comercianților, care sunt procesate în aceeași țară în care are loc o tranzacție – și comisioanele de volum transfrontaliere. Fosta categorie, cunoscută oficial ca „evaluări interne”, a reprezentat 6,1 miliarde de dolari din veniturile brute ale MasterCard de 21,8 miliarde de dolari pentru ultimul an fiscal. În ceea ce privește taxele de volum transfrontaliere, acestea au totalizat 5 miliarde de dolari.
Afacerea cu taxe de procesare a tranzacțiilor Mastercard
Cea de-a treia categorie majoră de venituri MasterCard, numită comisioane de procesare a tranzacțiilor, a realizat venituri de 7,4 miliarde de dolari în 2018. Aceste comisioane sunt încasate de instituțiile financiare ale comercianților și apar în două subcategorii: „conectivitate” și „comutare de tranzacții”. Taxele de conectivitate provin de la utilizatorii care participă la rețeaua Mastercard, taxează pentru a utiliza rețeaua și primesc o reducere a fiecărui pas din proces. Mastercard colectează, de asemenea, o taxă de schimbare a tranzacțiilor de fiecare dată când emitentul primește o aprobare pentru autorizare, de fiecare dată când informațiile despre tranzacție sunt șterse între băncile celor două părți și de fiecare dată când fondurile se decontează. Din nou, aceste tăieturi sunt nanoscopice, dar se acumulează. De fapt, taxele de procesare a tranzacțiilor Mastercard cresc chiar mai repede de la an la an decât evaluările interne.
Cele trei valute în care Mastercard face cele mai multe afaceri sunt dolarul american, euro și realul brazilian.
Planuri de viitor
Mastercard vede unul dintre avantajele sale majore față de sistemele de plăți viitoare, capacitatea sa de a fi o rețea multi-feroviară, acoperind tranzacții interne, transfrontaliere, bazate pe carduri și de la cont la cont. În viitor, compania va continua să dezvolte și să consolideze fiecare dintre aceste canale. Pentru produsele tradiționale de credit, debit, preplătite și comerciale, compania va continua să ofere consumatorilor și instituțiilor financiare o varietate mai mare de opțiuni, atât în ceea ce privește produsele în sine, cât și în planurile și sistemele de plată.
Mastercard International
Cheia creșterii Mastercard este diversificarea pe piețe noi. În 2018, numărul băncilor din Marea Britanie care participă la serviciul de debit cont-la-cont al companiei Pay by Bank a crescut la șase. Franța, Canada și alte zece țări sunt toate în curs de desfășurare. Compania lucrează, de asemenea, pentru a-și extinde serviciile în țări precum India și în toată Africa, unde serviciile de plată electronică sunt minime.
Provocări cheie
Deși Mastercard este un jucător dominant în industria serviciilor de plăți globale, se confruntă totuși cu provocări semnificative. Una dintre cele mai mari este reglementarea guvernamentală; compania s-a confruntat cu numeroase procese antitrust de-a lungul istoriei sale, iar reglementările se schimbă continuu în multe dintre regiunile în care Mastercard își desfășoară activitatea. Trebuie să rămână flexibil și vigilent pentru a se asigura că afacerea sa prosperă. Având în vedere în special afacerile internaționale și transfrontaliere ale companiei, aceasta este o componentă crucială a succesului său continuu.
Menținerea apelului Mastercard
Mastercard trebuie să ofere în continuare un set de produse atrăgător și util pentru fiecare segment al ecosistemului său de tranzacții. Instituțiile financiare trebuie să continue să creadă că este în interesul lor să emită carduri cu sigla Mastercard, în timp ce comercianții trebuie împiedicați să perceapă taxe suplimentare pentru produse pentru a compensa taxele. În cele din urmă, deținătorii de carduri trebuie să considere că întregul proces este simplu, eficient și competitiv în comparație cu alte sisteme de plată.
În cele din urmă, având în vedere concurența intensă atât a rivalilor consacrați, cât și a noilor tehnologii și companii, Mastercard trebuie să se asigure că ofertele sale sunt cel puțin la egalitate cu concurența, dacă nu chiar superioară.