Morningstar: o sursă de fonduri mutuale premier

Investitorii care intră pe piața fondurilor mutuale sunt adesea confruntați cu o serie uluitoare de informații și jargon care îi lasă nesiguri de unde să înceapă. Site-urile de fonduri mutuale sunt umplute cu informații despre fonduri cu capitalizare mare, fonduri cu capitalizare mică, fonduri sectoriale, alfa, beta, casete de stil și alte concepte ezoterice.

Brokerii și planificatorii financiari recomandă cu ușurință orice număr de fonduri și familii de fonduri pentru clienții lor, însă unele companii de investiții au înregistrări mult mai bune decât altele. Deci, unde pot merge clienții pentru a obține informații solide și imparțiale despre un anumit fond sau o familie de fonduri? Citiți mai departe pentru a afla.

O resursă definitivă

Timp de decenii, Morningstar a fost considerată ca fiind principala sursă de informații despre fondurile mutuale din industria financiară. Prima carte sursă a fondurilor mutuale a fost publicată în 1984, iar această resursă a ajuns să fie utilizată în întreaga lume de milioane de investitori și mii de consilieri financiari.  Morningstar clasifică, evaluează și analizează mii și mii de fonduri mutuale, atât încărcate, cât și fără sarcină, precum și fonduri variabile de subacont de anuitate. Multe biblioteci publice locale oferă acces la serviciul Morningstar.

Unul dintre instrumentele majore pe care Morningstar le oferă investitorilor este fișa informativă a fondului de o pagină. Această foaie conține informații pertinente despre un anumit fond care permite investitorilor să-și evalueze rapid potențialul. Unele dintre datele prezentate pe această foaie includ cele enumerate mai jos.

Morningstar Style Box

Acest instrument comun capitalizare și investiții.

Statistici vitale

Fiecare fișă informativă listează informațiile de contact ale fondului, data înființării, activele totale administrate și sumele minime inițiale și ulterioare de achiziție în partea de jos a paginii, împreună cu o defalcare completă a programului de taxe de vânzare al fondului (dacă există) pentru toate acțiunile clase. Toate taxele de administrare și 12b-1 sunt incluse și aici.

Performanță istorică

Fișele de informații despre fondul Morningstar afișează întotdeauna rentabilitatea medie anuală totală a fondului pentru ultimele trei și șase luni, unu, trei, cinci și 10 ani, precum și de la înființarea fondului. Aceste numere sunt efectuate atât cu, cât și fără să se evalueze taxe de vânzare pertinente pentru toate clasele de acțiuni cu amănuntul (și chiar clase de acțiuni instituționale, de asemenea, în unele cazuri). Sunt, de asemenea, înregistrate numere cumulate de returnare totală. Randamentele trimestriale sunt afișate pentru ultimii cinci ani.

Creștere de 10.000 USD

Fiecare raport conține un grafic care prezintă creșterea unei investiții inițiale de 10.000 USD efectuate la începutul fondului până în prezent, luând în considerare toate cheltuielile de vânzare și alte cheltuieli.

Evaluări stele și categorii

Aceștia sunt adesea primii indicatori la care investitorii se uităatunci când aleg un fond. Ratingul pe stele clasifică fondurile în funcție de performanța anterioară în cadrul a patru clase mari de active, în timp ce ratingul pe categorii este o comparație mai specifică a fondurilor din aceeași casetă de stil.4

Compoziția fondului și deținerile

O detaliere procentuală a deținerilor individuale de titluri în cadrul fondului, atât pe clasa de active, cât și pe sector, este listată în detaliu. Fiecare fișă informativă listează, de asemenea, primele 10 participații ale fondului pe companii. Obligațiunile și alte fonduri cu venit fix conțin, de asemenea, o defalcare a duratei și scadenței medii a valorilor mobiliare individuale deținute de fond.

Obiectivul investiției

Fiecare fișă informativă tipărește obiectivul de investiție declarat al fondului și strategia generală de investiții care va fi utilizată pentru atingerea acestui obiectiv.

Take Morningstar

Această porțiune a fișei informative oferă un scurt comentariu asupra fondului și performanța administratorilor de portofoliu și, în general, oferă o opinie despre performanța viitoare a fondului atât pe termen scurt, cât și pe termen lung.

Date tehnice

Morningstar analizează o serie de indicatori tehnici pentru fiecare fond, cum ar fi raportul Sharpe, beta, alfa și alte cuantificări matematice ale riscului, volatilității și recompensei fondului. Acestea sunt întotdeauna listate și într-o secțiune separată.

consideratii speciale

A existat o schimbare importantă a regulilor referitoare la investițiile de anuitate în conturile de pensionare.În 2019, Congresul SUA a adoptat SECURE Act, care a făcut modificări ale regulilor anuităților din planurile de pensionare. Anuitățile sunt acum mai portabile, ceea ce înseamnă că anuitatea dvs. 401 (k) poate fi transferată într-un alt plan atunci când schimbați locul de muncă.

Legea reduce, de asemenea, riscurile juridice pentru furnizorii de anuități prin impunerea de limitări dacă titularul unui cont poate da în judecată furnizorul în cazul în care compania nu poate efectua plățile din cauza falimentului. Investitorii ar trebui să consulte un profesionist financiar pentru a revizui noile reguli ca urmare a Legii SECURE.

Reinventându-se

Morningstar a devenit publică în 2005.  De atunci, compania și-a rafinat și extins continuu suita de produse și servicii. Serviciile sale se extind acum dincolo de simpla analiză și includ software sofisticat de gestionare a banilor pentru planificatorii financiari și servicii de analiză a portofoliului de raze X care permit planificatorilor și investitorilor să vadă potențialul suprapunere a deținerilor din portofoliile lor de investiții, adăugând instrumente suplimentare arsenalului investitorilor.