5 sfaturi pentru a urmări piețele pentru investitorii ocupați

Investitorii activi trebuie să-și monitorizeze constant portofoliul pentru schimbări. Cu toate acestea, investitorii pasivi sau cei cu un orizont pe termen mai lung își pot permite să adopte o abordare mai relaxată. Dar toți investitorii trebuie să-și facă temele din când în când.

Următoarele cinci sfaturi vă pot ajuta să vă gestionați timpul și investițiile în mod corespunzător.

Concentrați-vă pe rata dobânzii și tendințele mărfurilor (zilnic)

Nu este nevoie să urmăriți zilnic schimbările pieței pentru a avea succes ca investitor, dar conștientizarea tendințelor de pe piață vă poate ajuta să reduceți ascultarea „sfaturilor fierbinți” sau a zvonurilor pe tot parcursul zilei. O modalitate bună de a opri anxietatea cauzată de bârfele de investiții pe care le auziți este să urmăriți tipul corect de informații acum.

Două mari domenii pe care trebuie să ne concentrăm sunt ratele dobânzii și costurile mărfurilor / forței de muncă.

Ratele mai mari ale dobânzii determină, de obicei, prețuri mai mici ale acțiunilor, deoarece, în general, pe măsură ce companiile cheltuiesc mai mulți bani pe plata împrumuturilor, acestea își reduc câștigurile – iar veniturile mai mici echivalează cu prețuri mai mici ale acțiunilor. Dimpotrivă, ratele mai mici pot însemna că atât companiile, cât și persoanele fizice vor cheltui mai puțin pe plata dobânzilor, liniile de bază vor crește, iar câștigurile mai mari se vor traduce prin prețuri mai mari ale acțiunilor. Știind că majoritatea știrilor referitoare la rata dobânzii sunt incluse acum în prețurile pieței și a putea vedea cum pot afecta prețurile viitoare, vă va ajuta să eliminați orice sfat de bârfă pe care îl puteți primi acum.

Investitorii ar trebui să urmărească costurile combustibilului și alte prețuri ale mărfurilor pentru a evalua modul în care aceste fluctuații le pot afecta deținerile. De exemplu, unele industrii, cum ar fi camionajul, văd că profiturile lor scad dramatic atunci când prețurile la țiței cresc. Alții, cum ar fi companiile de explorare a petrolului, se descurcă mai bine atunci când petrolul tranzacționează mai mult. Creșterea prețurilor la oțel și cherestea va afecta negativ companiile de construcții și producție.

Creșterea costurilor forței de muncă va îngropa pe toată lumea, dar în special pe comercianții cu amănuntul care angajează de obicei lucrători la salariu minim. Dacă știți din timp ce este în portofoliul dvs., puteți reduce anxietatea în urmele sale și vă puteți ajusta portofoliul în consecință.

Fiți la curent cu tendințele pieței (săptămânal)

Nu trebuie să vă conectați televizorul la CNBC în orice moment, dar ar trebui să fiți la curent cu ultimele știri din mass-media financiară și să încercați să urmăriți videoclipuri axate pe finanțe cel puțin o dată pe săptămână. Web-ul, inclusiv rețelele sociale, este un alt loc extraordinar pentru a citi despre strategiile de investiții și pentru a obține o idee despre ceea ce spun profesioniștii despre direcția anticipată a pieței. Pentru a rezolva toate excesele de citire, asigurați-vă că obțineți un control asupra industriilor care sunt în favoarea sau în favoarea acestora, împreună cu sănătatea pieței generale.

Amintiți-vă că evoluțiile geopolitice vă pot afecta deținerile de portofoliu – la fel și știrile despre impozite mai mari sau fluctuații valutare. Aceasta înseamnă că, cel puțin, ar trebui să vă puneți la curent cu o recapitulare a evoluțiilor la sfârșitul fiecărei săptămâni. Scopul de aici este de a obține imaginea de ansamblu sau tendința și apoi să faceți modificări în portofoliul dvs. în consecință.

Încercați să nu vă lăsați atrași să luați o decizie din cauza „știrilor zilei”, totuși. Cu alte cuvinte, comentariul financiar pe care îl vedeți la televizor sau online este uneori înfrumusețat pentru a atrage un public mai mare. Așadar, încercați să descifrați tendințele pe termen mai lung și eliminați prostiile de zi cu zi pe care mass-media financiară le folosesc pentru a-și exprima emisiile. Întrebarea pe care ar trebui să o puneți întotdeauna atunci când urmăriți sau ascultați comentarii financiare este – cum va avea impact asupra mea sau asupra portofoliului meu?

Examinați situațiile financiare (trimestrial)

Această regulă se aplică în principal investitorilor care cumpără acțiuni individuale. Investitorii ar trebui să revizuiască secțiunea Discuție și analiză a managementului (MD&A) din situațiile financiare ale unei companii, precum și declarația 10-K, 10-Q și proxy (care sunt depuse la SEC) pentru a avea o idee mai bună asupra abordării conducerii cu privire la oportunități și riscuri pentru companie, împreună cu performanțele sale recente.

Când faceți această cercetare, puneți-vă următoarele întrebări:

• Managementul este optimist cu privire la viitorul companiei?
• A făcut vreo remarcă perspicace despre viitorul potențial al veniturilor?
• Se gândește la o achiziție mare sau la vânzarea de active care ar putea avea impact asupra câștigurilor?
• Creditul companiei este în formă bună sau proastă? Ar putea avea impact asupra creșterii viitoare a companiei?

Acestea sunt toate problemele care pot fi abordate în situațiile financiare și care sunt utile pentru procesul decizional al investitorului. Fii detectiv și încearcă să scapi de toate relatiile publice pentru a vedea ce spune cu adevărat conducerea.

Uneori, cuvântul scris este cel mai bun mijloc pentru investitori pentru a obține o perspectivă valoroasă despre funcționarea interioară a unei companii, deoarece întâlnirile față în față și unele conferințe telefonice sunt foarte scriptate, mai ales având în vedere creșterea proceselor inițiate de acționari.

Fonduri sau firme de contact sau de interviu (o dată sau de două ori pe an)

Încercarea de a ajunge din urmă cu profesioniștii responsabili de fonduri sau firme poate fi o slujbă cu normă întreagă, deci este adesea cel mai bine să alegeți când încercați aceste tipuri de corespondențe. Alegeți o perioadă a anului în care acestea sunt mai lente sau mai capabile să vă vorbească – și odată ce le-ați pus pe linie, pompați-le pentru informații despre unde se îndreaptă piața sau o anumită industrie sau stoc. Uneori, acestea vă vor oferi informații valoroase pe care nu le-ați meditat încă – sau nu aveți timp pentru cercetare.

Când vorbiți cu acești profesioniști, încercați să puneți întrebări deschise, cum ar fi:

• Unde crezi că se îndreaptă compania?
• Care sunt cele mai mari riscuri în viitor?
• Ce credeți că analiștii din Wall Street ignoră sau subevaluează în ceea ce privește compania?

S-ar putea să fiți surprins de sinceritatea răspunsurilor pe care le veți primi – fără costuri în timp real pentru dvs.

Ascultați la apeluri de conferință (anual)

Nu te lăsa intimidat. Apelați reprezentantul relații cu investitorii la compania pe care dețineți acțiuni pentru a vedea dacă puteți asculta la conferința telefonică de sfârșit de an a companiei. De asemenea, puteți verifica secțiunea de relații cu investitorii companiei pe pagina lor web, care va oferi adesea informații despre data următorului apel împreună cu un link pentru a asculta apelul online. Datorită reglementării dezvăluirii corecte și companiilor de concentrare au zilele acestea despre dezvăluirea informațiilor atât investitorilor individuali, cât și instituționali la un moment dat, multe firme vor permite participarea investitorului individual dacă investitorul solicită să participe în avans, astfel încât compania să poată aranja înființarea o linie separată.

Ceea ce ascultați în acest apel este ceea ce spune conducerea despre viitorul companiei, dar și modul în care o spun. Cred ei ce spun? Sunt entuziaști sau doar trec prin mișcări? Aceste informații vă pot oferi dorința de a cumpăra mai multe acțiuni sau de a vă lichida în întregime poziția.

Prima parte a apelului va trece peste datele financiare ale companiei pentru perioada de timp, împreună cu orice alte evoluții pertinente. Aceasta este apoi urmată de o sesiune de întrebări și răspunsuri, în general cu analiștii, care este adesea cea mai importantă parte a apelului, deoarece puteți vedea cum reacționează conducerea la aceste întrebări dure.

(Notă: După cum s-a menționat mai sus, multe apeluri sunt scriptate, iar conducerea este uneori strânsă cu privire la viitor, deoarece nu vor să fie învinuiți pentru eșecuri. Având în vedere acest lucru, investitorul nu ar trebui să caute doar ceea ce este spus, dar ceea ce nu se spune la fel. Dacă o companie face de obicei proiecții financiare în fiecare trimestru, dar s-a oprit brusc, atunci acesta poate fi un semn rău pentru companie, dar și un semn bun pentru a ieși.)

Linia de fund

Determinarea momentului în care informațiile dvs. sunt cele mai valoroase vă poate ajuta să reduceți orele pe care le petreceți sortând prin rapoarte și date financiare. Lunile de vară sunt de obicei luni slabe pe piață și stocurile cumpărate pot scădea. Septembrie și octombrie sunt, de asemenea, luni dificile din punct de vedere istoric – iar vânzarea de pierderi fiscale la sfârșitul anului poate deprima și mai mult stocurile. Dacă sunteți mulțumit că stocul pe care îl dețineți sau pe care doriți să îl achiziționați este pe o bază solidă, puteți continua achizițiile, dar asigurați-vă că luați în considerare factorii sezonieri atunci când încercați să stabiliți o achiziție sau o vânzare.

A fi investitor nu înseamnă că trebuie să citiți Wall Street Journal în fiecare zi sau să verificați în permanență aplicația de tranzacționare a acțiunilor telefonului dvs. mobil. Dar dacă sperați să vă descurcați la fel de bine sau mai bine decât media pieței, pe termen lung, gestionarea timpului în timp ce vă gestionați portofoliul poate avea cel mai mult sens (sau cenți).