Identificarea specifică a acțiunilor
Ce este identificarea specifică a acțiunilor?
Identificarea specifică a acțiunilor este o strategie de contabilitate a investițiilor în care investitorul intenționează să obțină cel mai favorabil tratament fiscal atunci când vinde participații dintr-un activ care au fost achiziționate la momente și prețuri diferite.
Chei de luat masa
- Identificarea specifică a acțiunilor este o strategie contabilă utilizată de investitorii care doresc să-și optimizeze tratamentul fiscal atunci când își vând participațiile.
- Identificarea specifică a acțiunilor poate fi utilizată numai de investitorii care vând dețineri ale aceluiași activ pe care l-au achiziționat în momente și prețuri diferite.
- Identificarea specifică a acțiunilor permite o mai mare flexibilitate, dar necesită o evidență meticuloasă.
Înțelegerea identificării acțiunilor specifice
Identificarea specifică a acțiunilor este o strategie contabilă pentru investitorii care doresc să-și optimizeze tratamentul fiscal atunci când își vând deținerile într-o anumită companie sau fond, care au fost achiziționate inițial la prețuri și momente diferite.
Impozitele pe câștigurile de capital se percep pe profiturile obținute din vânzarea activelor. Un investitor care cumpără o cotă de acțiune la 10 USD și ulterior vinde la 20 USD va prezenta un câștig de capital de 10 USD, care este impozabil. Un investitor care face o singură investiție într-un activ nu va beneficia de identificarea specifică a acțiunilor, deoarece atunci când vând acel activ, prețul de achiziție este același pentru fiecare acțiune a activului respectiv.
Un alt investitor achiziționează 10 acțiuni de acțiuni în fiecare an timp de trei ani consecutivi. În fiecare an, prețul pe acțiune, cunoscut și sub numele de cost, crește cu 10 USD. În acest scenariu, investitorul achiziționează 10 acțiuni la 10 USD pe acțiune în primul an, pentru o investiție totală de 100 USD. În anul doi, investitorul achiziționează încă 10 acțiuni pentru 20 USD pe acțiune și 10 acțiuni în anul trei pentru 30 USD pe acțiune.
Dacă acest investitor alege să vândă o parte din aceste active în anul următor pentru 40 USD pe acțiune, câștigurile de capital vor diferi ușor pentru fiecare grup de acțiuni, iar identificarea specifică a acțiunilor poate fi o strategie utilă pentru investitor pentru a-și optimiza tratamentul fiscal asupra celor castiguri capitale.
FIFO, costul mediu și identificarea specifică a acțiunilor
IRS oferă mai multe strategii pentru raportarea câștigurilor de capital, iar acestea sunt prezentate în fiecare an în Publicația 550: Venituri și cheltuieli din investiții. Investitorilor li se recomandă să consulte cea mai recentă publicație pentru reglementările actuale privind raportarea câștigurilor de capital.
Pentru majoritatea fondurilor, First In, First Out (FIFO) este opțiunea implicită pentru raportarea câștigurilor de capital la vânzările de acțiuni. Presupunerea este că primele acțiuni cumpărate de un investitor sunt primele vândute. În scenariul nostru de mai sus, dacă investitorul vinde cincisprezece acțiuni cu FIFO în loc, acesta va vinde cele 10 acțiuni achiziționate în primul an și cinci acțiuni achiziționate în anul doi, prezentând câștiguri de capital impozabile de 30 USD pe fiecare dintre acțiunile din primul an și câștiguri de 20 USD pentru fiecare acțiune din al doilea an.
Este posibil ca unii investitori să utilizeze metoda contabilității costului mediu, care calculează în medie baza costurilor pentru toate acțiunile din portofoliu, iar câștigurile impozabile sunt calculate pe această cifră. În scenariul nostru, baza costului mediu pentru activele în valoare de trei ani este de 20 USD, astfel încât vânzarea a 15 acțiuni la 40 USD ar duce la câștiguri impozabile de 20 USD pe acțiune.
După cum sugerează și numele său, cu identificarea specifică a acțiunilor, investitorul poate alege acțiunile care sunt vândute. De exemplu, ar putea vinde toate acțiunile achiziționate în anul trei și cinci acțiuni din cele achiziționate în anul doi. Aceștia ar putea vinde cinci acțiuni din achizițiile din fiecare an sau orice alt acord pe care investitorul îl poate considera avantajos pentru strategia lor de investiții.
Identificarea specifică a acțiunilor permite o mai mare flexibilitate, dar necesită o evidență meticuloasă. În plus, investitorilor interesați de această strategie li se recomandă să fie conștienți de reglementările privind modul în care profiturile sunt impozitate pe activele care sunt deținute pe termene mai scurte. În multe cazuri, profiturile obținute dintr-un activ deținut doar un an sau mai puțin sunt impozitate la o rată mai mare decât activele care au fost deținute într-un portofoliu pe termen mai lung.
Avantajele și dezavantajele identificării acțiunilor specifice
Cel mai de bază avantaj al utilizării identificării acțiunilor specifice este că permite investitorilor să minimizeze câștigurile, să maximizeze pierderile sau să realizeze câștiguri pe termen lung, mai degrabă decât pe termen scurt. Toate aceste evenimente vor reduce factura fiscală a investitorilor. În plus, utilizarea strategiei specifice de identificare a acțiunilor poate permite investitorilor să utilizeze recoltarea pierderilor fiscale. Recoltarea pierderilor fiscale are loc atunci când un investitor vinde acțiuni cu pierderi pentru a compensa o datorie de impozit pe câștiguri de capital.
O scădere a metodei specifice de identificare a acțiunilor este aceea că este nevoie ca investitorul să fie incredibil de meticulos în evidența lor. În mod clar, utilizarea acestei strategii contabile poate produce cele mai eficiente rezultate din punct de vedere fiscal. Cu toate acestea, dacă brokerajul dvs. nu oferă o interfață de utilizator bună pentru vânzarea anumitor acțiuni, trebuie să țineți cont personal de loturile fiscale. Nu toți investitorii pot dedica acea perioadă de timp strategiei lor de investiții.