Cum să alegeți cele mai bune stocuri de dividende

Investiția în dividende este o metodă încercată și adevărată de acumulare a averii care oferă protecție împotriva inflației într-un mod în care obligațiunile nu o fac. Dar găsirea unor companii care plătesc dividende de vârf poate fi o provocare. Acest articol subliniază principalii factori pe care investitorii ar trebui să-i urmărească, în căutarea unor acțiuni demne de plată a dividendelor.

Chei de luat masa

• Investirea în dividende este o metodă fiabilă de acumulare a averii, care oferă obligațiunilor de protecție împotriva inflației. 
• Investitorii de dividende ar trebui să caute companii cu profitabilitate pe termen lung și așteptări de creștere a veniturilor între 5% și 15%. 
• Companiile ar trebui să se laude cu generarea fluxurilor de numerar necesare pentru a-și susține programele de plată a dividendelor.  
• Investitorii ar trebui să evite companiile cu rapoarte datorii / capitaluri proprii mai mari de 2,00.
• Dincolo de studierea fundamentelor unei anumite companii, investitorii ar trebui, de asemenea, să se educe cu privire la tendințele sectoriale mai largi pentru a se asigura că companiile alese sunt poziționate să prospere.

Numerar puternic, așteptări cu venituri reduse

Atunci când verificăm companiile care plătesc dividende, profitabilitatea pe termen lung este un aspect cheie. Deși orice companie poate experimenta ocazional un trimestru profitabil, doar cele care au demonstrat o creștere constantă pe o bază anuală ar trebui să facă reducerea. Mai exact, investitorii ar trebui să caute companii ale căror așteptări de creștere a veniturilor pe termen lung variază între 5% și 15%. Dar atenție: companiile a căror creștere depășește 15% tind să experimenteze dezamăgiri de câștig, care aproape întotdeauna scad prețul acțiunilor.

În continuare, investitorii ar trebui să se străduiască să găsească companii cu o generare sănătoasă de fluxuri de numerar, care este necesară pentru a plăti acele dividende.

În cele din urmă, o experiență minimă de cinci ani de plăți puternice a dividendelor semnalează ex-dividendului.

Evitați datoria

Investitorii ar trebui să evite companiile plătitoare de dividende care sunt înconjurate de datorii excesive. Simplu spus: companiile cu datorii tind să-și canalizeze fondurile către plata acestora, mai degrabă decât să angajeze acel capital în programele lor de plată a dividendelor. Din acest motiv, este imperativ ca investitorii să examineze raportul datoriei / capitalurilor proprii ale unei companii. Dacă cifra respectivă se află la nord de 2.00, continuați.

Verificați tendințele sectorului

Deși examinarea numărului unei companii este esențială, nu este mai puțin esențial să privim sectorul mai larg, să cultivăm o proiecție mai holistică a performanței viitoare. Caz de punct: o companie petrolieră poate fi înfloritoare, dar o scădere a prețurilor petrolului va crește probabil cererea în timp ce scade oferta. Acest lucru poate duce la deprecierea prețului acțiunilor și la scăderea plăților dividendelor.

Pentru un alt exemplu, nu căutați mai departe decât îmbătrânirea populației baby boomer, care va crește inevitabil cererea de servicii medicale în următoarele câteva decenii. Deși acest lucru nu garantează performanța unui singur furnizor de asistență medicală, în general vorbind, stocurile de asistență medicală sunt suficient de rezistente pentru a face față unei scăderi mai largi a pieței. Acest lucru deschide calea pentru creșteri constante ale dividendelor care merg înainte.

Rețineți faptul că comportamentul unui sector se poate schimba în timp. De exemplu, în timp ce investițiile în industria băuturilor răcoritoare au fost în mod istoric un pariu sigur, consumatorii devin din ce în ce mai atenți la sănătate. În consecință, majoritatea companiilor majore de băuturi migrează în spațiul de băuturi mai sănătos / alternativ. Dar această schimbare va dura timp. Investitorii ar trebui să recunoască acest lucru înainte de a-și angaja dolarii câștigați din greu pentru numele companiilor de băuturi.

Linia de fund

Dacă intenționați să investiți în acțiuni de dividende, căutați companii care se mândresc cu o creștere a profitului așteptată pe termen lung între 5% și 15%, fluxuri de numerar puternice, rate scăzute datorie-capitaluri proprii și putere industrială.