2% regulă

Care este regula de 2%?

Regula 2% este o strategie de investiții în care un investitor riscă nu mai mult de 2% din capitalul disponibil pentru orice tranzacție. Pentru a pune în aplicare regula 2%, investitorul trebuie mai întâi să calculeze ce reprezintă 2% din capitalul lor comercial disponibil: acesta este denumit capitalul la risc (CaR). Taxele de brokeraj pentru cumpărarea și vânzarea acțiunilor ar trebui luate în considerare în calcul, pentru a determina suma maximă admisibilă de capital la risc. Riscul maxim admis este apoi împărțit la suma stop-loss pentru a determina numărul de acțiuni care pot fi achiziționate.

Chei de luat masa

• Regula 2% este o strategie de investiții în care un investitor riscă nu mai mult de 2% din capitalul său disponibil pentru orice tranzacție.
• Pentru a aplica regula de 2%, un investitor trebuie mai întâi să își determine capitalul disponibil, luând în considerare orice comisioane sau comisioane viitoare care ar putea rezulta din tranzacționare.
• Comenzile stop-loss pot fi implementate pentru a menține pragul de risc de regulă de 2% pe măsură ce condițiile pieței se schimbă.

Cum funcționează regula de 2%

Regula de 2% este o restricție pe care investitorii o impun activităților lor de tranzacționare pentru a rămâne în parametrii specifici de gestionare a riscurilor. De exemplu, un investitor care folosește regula de 2% și are un cont de tranzacționare de 100.000 USD, nu riscă mai mult de 2.000 USD – sau 2% din valoarea contului – pentru o anumită investiție. Cunoscând ce procent din capitalul de investiții poate fi riscat, investitorul poate lucra înapoi pentru a determina numărul total de acțiuni de achiziționat. Investitorul poate utiliza, de asemenea , ordinele stop-loss pentru a limita riscul de dezavantaj.

În cazul în care condițiile pieței se schimbă, un investitor poate implementa un ordin de oprire pentru a-și limita expunerea dezavantajată la o pierdere care reprezintă doar 2% din capitalul lor comercial total. Chiar dacă un comerciant se confruntă cu zece pierderi consecutive, folosind această strategie de investiții, acesta își va trage contul doar cu 20%. Regula 2% poate fi utilizată în combinație cu alte strategii de gestionare a riscurilor pentru a ajuta la conservarea capitalului unui comerciant. De exemplu, un investitor poate opri tranzacționarea pentru luna respectivă dacă s-a îndeplinit suma maximă admisibilă de capital pe care sunt dispuși să o risceze.

Utilizarea regulii de 2% cu un ordin Stop Loss

Să presupunem că un comerciant are un cont de tranzacționare de 50.000 USD și dorește să tranzacționeze Apple, Inc. ( AAPL ). Folosind regula 2%, comerciantul poate risca 1.000 $ de capital (50.000 $ x 0.02%). Dacă AAPL se tranzacționează la 170 USD, iar comerciantul dorește să utilizeze un stop loss de 15 USD, poate cumpăra 67 de acțiuni (1.000 USD / 15 USD). În cazul în care există o taxă de comision de 25 USD pe tur, comerciantul poate cumpăra 65 de acțiuni (975 USD / 15 USD).

În practică, comercianții trebuie să ia în considerare și costurile de derapaj și riscul de decalaj. Acestea pot duce la evenimente care fac ca potențialul de pierdere să fie semnificativ mai mare de 2%. De exemplu, dacă traderul ar deține poziția AAPL peste noapte și s-ar deschide la 140 USD a doua zi după un anunț de câștiguri, acest lucru ar duce la o pierdere de 4% (1.000 USD / 30 USD).