Fonduri mutuale vs. fonduri de piață monetară: Care este diferența?
Fondurile mutuale vs. fondurile pieței monetare: o prezentare generală
Fondurile mutuale și fondurile pieței monetare sunt două opțiuni pentru investitori, indiferent dacă obiectivul este un obiectiv financiar pe termen scurt sau o avere pe termen lung. Cea mai importantă diferență dintre cele două este gradul de risc pe care îl asumă investitorul.
Un fond mutual investește bani într-o selecție de valori mobiliare, în principal acțiuni și obligațiuni. Mii de fonduri sunt disponibile pentru investitori și acestea variază de la fonduri care cumpără acțiuni foarte speculative până la fonduri care sunt dedicate acțiunilor blue-chip, obligațiuni de înaltă calitate sau unele dintre ele. În orice caz, investitorul acceptă un anumit risc de pierdere a principalului. Pe de altă parte, un fond de piață monetară este un tip de fond mutual care investește doar în investiții ultra-sigure, cum ar fi titlurile de stat ale trezoreriei, care sunt garantate de guvernul SUA. Numai un dezastru de proporții fără precedent ar putea să vă pericliteze directorul. Cu toate acestea, odată cu riscul redus vine o recompensă mai mică.
Chei de luat masa
- Fondurile mutuale și fondurile pieței monetare sunt ambele fonduri de bani investite de manageri profesioniști de bani.
- Există mii de fonduri mutuale disponibile, iar riscurile lor variază foarte mult de la blue-chip conservator la extrem de speculativ.
- Un fond de piață monetară investește doar în datorii pe termen scurt cu risc scăzut, cum ar fi bonurile de trezorerie.
- Fondurile pieței monetare apreciază siguranța principalului față de șansa unor profituri mari.
Fonduri comune
Un fond mutual este un fond comun. Contribuțiile sunt combinate pentru a permite administratorilor de fonduri să ofere fiecărui investitor expunerea la o varietate de investiții. Investitorii lor pot spune cu exactitate că au investit bani în, de exemplu, petrol, aur și servicii bancare. Aceasta este o lățime pe care majoritatea investitorilor individuali nu ar putea să o imite.
Un fond mutual poate include investiții în acțiuni ale companiei, obligațiuni corporative, emisiuni de obligațiuni municipale sau trezoreri guvernamentale. Multe fonduri investesc într-o combinație a acestor instrumente financiare.
Un investitor care are în vedere un fond ar trebui să analizeze raportul cheltuielilor, care este procentul activelor deduse anual pentru comisioane.
Fondurile mutuale sunt gestionate profesional. Aceasta implică un cost pentru investitor în comisioane care sunt deduse din cont. Taxele variază foarte mult între companiile de investiții. De asemenea, acestea variază în funcție de fonduri, cu taxe mai mari asociate în general cu fondurile cele mai gestionate activ. În plus, companiile percep taxe pentru publicitate, administrare și alte costuri.
Un investitor care are în vedere un fond ar trebui să analizeze raportul cheltuielilor. Aceasta indică procentul activelor unui investitor care sunt deduse anual pentru toate comisioanele.
În orice caz, scopul unui fond mutual este de a depăși performanța pieței prin strategii de investiții de management activ. „Piața” în acest caz variază, fiecare fond vizând un punct de referință relevant. Un fond tehnologic, de exemplu, poate căuta să depășească indicele NASDAQ sau indicele sectorului tehnologic nord-american S&P. Atunci când investitorul primește raportul financiar al fondului, performanța acestuia va fi comparată cu acel indice.
Fonduri de piață monetară
Fondurile pieței monetare se concentrează direct pe păstrarea principalului și realizează acest lucru investind doar în titluri de stat pe termen scurt și alte investiții lichide cu risc scăzut. Toate investițiile lor sunt datorii cu plată a dobânzilor, dar sunt datorii cu risc redus.
Conturile de pe piața monetară își propun să mențină valoarea activului net al fiecărei acțiuni la 1 USD, în timp ce creează un randament constant, deși relativ scăzut, al dobânzii pentru investitori.
Ratele de cheltuieli sunt relativ mici pentru conturile de pe piața monetară, deoarece nu sunt gestionate la fel de activ ca fondurile mutuale de acțiuni. Sarcinile de vânzare necesare pentru achiziționarea de fonduri de pe piața monetară sunt, de asemenea, scăzute sau inexistente.
Investitorii activi folosesc adesea fondurile pieței monetare ca un cont de depozit pentru bani care urmează să fie investiți în curând și pentru bani generați din vânzarea altor valori mobiliare.