Analiza tehnică care indică psihologia pieței

Principiile psihologiei pieței stau la baza fiecărui indicator tehnic, astfel încât o bună înțelegere a comportamentului mulțimii este crucială pentru înțelegerea fundamentelor anumitor indicatori tehnici. Psihologia pieței este greu de prezis, dar mai mulți indicatori de încredere facilitează pentru comercianți și investitori estimarea mai bună a schimbărilor direcționale pe baza sentimentului în schimbare.

Aici, ne uităm la mai mulți indicatori tehnici care sunt conduși de psihologia pieței.

Chei de luat masa

• Indicatorii tehnici selectați sunt utilizați de participanții la piață pentru a înțelege mai bine psihologia și comportamentul pieței.
• Acest lucru se datorează faptului că prețul și volumul acțiunii pot fi gândite ca o istorie a schimbărilor și schimbărilor de sentiment, cum ar fi frica și lăcomia.
• Aici, ne uităm la modul în care psihologia pieței informează mai mulți astfel de indicatori, inclusiv MACD, ADX, RoC și Williams% R.

MACD

În mișcare medie de convergență divergenta  (MACD) este pur și simplu un instrument care măsoară schimbările de consens de la bullishness la bearishness, și vice – versa. Extinzând MACD de bază la un nivel mai profund, găsim histograma MACD, care este de fapt un instrument pentru determinarea diferenței dintre consensul valorii pe termen lung și pe termen scurt. Măsura urmărește diferența dintre linia MACD rapidă (consens pe termen scurt) și linia de semnal lent (consens pe termen lung).

Sistemul direcțional

Sistemul direcțional a fost dezvoltat de J. Welles Wilder, Jr., ca mijloc de identificare a tendințelor suficient de puternice pentru a fi indicatori valabili și utili pentru comercianți. Liniile direcționale sunt construite pentru a determina dacă tendințele sunt alcătorești sau descrescătoare: atunci când o linie direcțională pozitivă este deasupra liniei negative, comercianții alcistați au o putere mai mare (și se dă un semnal alcătesc). Situația opusă indică ursul. Mai grăitor este indicatorul direcțional mediu (ADX), care crește atunci când crește diferența dintre liniile pozitive și negative. Când ADX crește, investițiile profitabile devin din ce în ce mai puternice, iar perdanții devin din ce în ce mai slabi; în plus, tendința este probabil să continue.

Momentul și rata de schimbare (RoC)

Indicatorii de impuls măsoară schimbările în optimismul de masă sau pesimism comparând consensul actual al valorii (prețului) cu un consens anterior al valorii. Momentum și RoC sunt măsuri specifice față de care se compară prețurile reale: atunci când prețurile cresc, dar impulsul sau rata de schimbare scade, un top este probabil aproape. Dacă prețurile ating un nou maxim, dar impulsul sau RoC ating un nivel inferior, se realizează un semnal de vânzare. Aceste reguli se aplică și în situația opusă, atunci când prețurile scad sau când sunt atinse noi minime.

Rată de schimbare netedă

Rata de schimbare netedă compară media mobilă exponențială de astăzi (consensul mediu) cu consensul mediu al unui anumit punct din trecut. Rata de schimbare netedă este pur și simplu o versiune îmbunătățită a indicatorului de impuls RoC – este menită să atenueze potențialul RoC pentru erori în determinarea atitudinii de optimism sau bearish a pieței.

Williams% R (Wm% R)

Wm% R, o măsură axată pe prețurile de închidere, compară prețul de închidere al fiecărei zile cu o gamă recentă de valori consensuale (gama prețurilor de închidere). Dacă într-o anumită zi, taurii sunt capabili să împingă piața până la vârful gamei sale recente, Wm% R emite un semnal de urcare, iar un semnal de urs este emis în cazul în care urșii pot împinge piața în partea de jos a gamei sale.

Stochastici

Similar cu Wm% R, stocasticii măsoară prețurile de închidere în raport cu un interval. Dacă taurii cresc prețurile în timpul zilei, dar nu reușesc să se apropie de partea de sus a gamei, stocasticul scade și se emite un semnal de vânzare. Același lucru este valabil și în cazul în care urșii împing prețurile în jos, dar nu pot realiza o închidere aproape de minim, caz în care este emis un semnal de cumpărare.

Indicele puterii relative (RSI)

RSI măsoară, de asemenea, psihologia pieței într-un mod fundamental similar cu cel al Wm% R. RSI se măsoară aproape întotdeauna cu un computer, de obicei într-un interval de șapte sau nouă zile, producând un rezultat numeric între 0 și 100 care indică situații de supravânzare sau supra-cumpărare; RSI, prin urmare, dă un semnal alcunist sau respectiv bearish.

Volum

Total stării emoționale a investitorilor  : în timp ce o explozie de volum va provoca dureri bruște investițiilor slab temporizate și exaltare imediată pentru cei care au făcut investiții înțelepte, volumul scăzut probabil nu va duce la un răspuns emoțional semnificativ.

Tendințele cele mai îndelungate apar în general atunci când emoția este cea mai scăzută. Atunci când volumul este moderat și atât pantalonii scurți, cât și cei lungi nu se confruntă cu emoția cu roller-coaster, se poate aștepta în mod rezonabil ca tendința să continue până când emoția pieței se schimbă. Într-o tendință pe termen mai lung ca aceasta, micile schimbări de preț, fie în sus, fie în jos, nu precipită prea multe emoții și chiar și o serie de mici modificări care apar zi de zi (suficiente pentru a crea o tendință majoră graduală) nu vor genera în general emoțional sever reacții.

În cazul vânzării în lipsă, un raliu de piață poate servi la eliminarea acelor persoane care dețin poziții scurte, determinându-le să acopere și ulterior să împingă piața mai sus. Același principiu este valabil și în sens invers: atunci când dorințele renunță și se salvează, declinul atrage investiții mai slab temporizate. La cel mai fundamental nivel al volumului pieței, atât investitorii scurți, cât și cei lungi, care pierd bani, care își părăsesc în mod colectiv pozițiile, sunt principalii factori din spatele tendințelor semnificative ale volumului.

întrebări frecvente

Cum se potrivesc indicatorii tehnici și psihologia pieței?

Analiza tehnică analizează graficele prețurilor pentru a găsi modele care indică tendințe și inversări. Tehnicienii cred că aceste tipare sunt rezultatul psihologiei pieței. Prin urmare, o diagramă a prețurilor poate fi considerată o reprezentare grafică a emoțiilor precum frica, lăcomia, optimismul și pesimismul și comportamentul uman, cum ar fi instinctul de turmă. Graficele prețurilor ilustrează modul în care participanții la piață reacționează la așteptările viitoare.  

Ce dezvăluie MACD și ADX despre sentimentul pieței?

Divergența de convergență medie mișcătoare (MACD) demonstrează schimbarea consensului dintre alcatuire și urcare. Sistemul direcțional folosește linii direcționale pentru a indica dacă tendințele sunt alcătorești sau descrescătoare, inclusiv indicatorul direcțional mediu (ADX).

Ce dezvăluie RoC și Williams% R despre sentimentul pieței?

Momentul și rata de schimbare (RoC) demonstrează sentimentul și probabilitatea formării vârfurilor sau a fundurilor prin examinarea nivelurilor actuale ale prețurilor față de un consens anterior al prețului. Rata de schimbare netedă privește consensul mediu actual față de consensul unui punct anterior.

Williams% R evaluează prețurile de închidere față de o gamă recentă de prețuri de închidere; stochasticii privesc prețurile de închidere față de un interval; indicele de rezistență relativă (RSI) privește prețurile într-un interval de șapte sau nouă zile.

Cum pot descoperi indicatorii de volum psihologia comercianților?

Volumul total al acțiunilor vorbește despre așa-numita convingere și starea emoțională a comercianților, cu un volum moderat adesea corelat cu o volatilitate mai mică și un volum mai mare legat adesea de o volatilitate mai mare. Volumul ajută, de asemenea, să confirme legitimitatea unei tendințe și să identifice nivelurile de suport și rezistență. De exemplu, dacă un preț a scăzut la un nivel de rezistență și volumul crește fără prea multe mișcări de preț, acesta poate indica o consolidare, deseori interpretată ca indecizie a pieței.