Cele mai mari 3 ETF-uri Microcap (IWC, FDM, DWMC)

Investiția în stocuri de microcap, numite și stocuri de penny, necesită un grad mai mare de toleranță la risc decât investițiile în stocuri cu capitalizare mică, deoarece riscul crește cu o capitalizare de piață mai mică. Un motiv pentru acest risc mai mare este volumul redus de tranzacționare pentru acțiunile microcap, ceea ce face dificilă vânzarea acțiunilor la prețul dorit într-un timp rezonabil. Volatilitatea crește odată cu scăderea capitalizării pieței. ETF-urile Microcap investesc în acțiuni care au în mod obișnuit mai puțin de 300 de milioane de dolari, comparativ cu acțiuni cu capacitate mare de volatilitate redusă, cu capitalizări de piață de peste 10 miliarde de dolari.

iShares Microcap ETF (IWC)

IShares Russell Microcap ETF ( indicelui Russell Microcap utilizând o metodologie de ponderare a capitalizării de piață. Acest ETF are un volum mediu de tranzacționare zilnic de aproximativ 65.929 acțiuni. Volumul său de tranzacționare oferă lichiditate rezonabilă pentru un sector format din acțiuni individuale de penny cu un volum de tranzacționare redus.

ETF-ul iShares Microcap are un raport de cheltuieli ridicat de 0,60%. Rata medie a cheltuielilor ETF este de 0,44%. Stocurile din sectorul financiar reprezintă 22,07% din cele 1,378 deținute pentru acest ETF, stocurile din sectorul sănătății reprezintă 28,01% din deținerile sale, iar stocurile din tehnologia informației reprezintă 11,62% din dețineri.

First Trust Dow Jones Select MicroCap Index Fund (FDM)

Cu active nete totale de aproximativ 79,7 milioane de dolari, First Trust Dow Jones Select MicroCap Index Fund ( FDM ) a fost al doilea cel mai mare ETF cu microcap. Urmărește performanța indexului Dow Jones Select MicroCap.

Regulile Dow Jones Select MicroCap Index atribuie ponderile componentelor în funcție de capitalizarea pieței, volumul tranzacționării și următorii indicatori financiari: raportul preț-profit (P / E), raportul preț / vânzări, schimbarea profitului pe acțiune pentru trimestrul anterior, marja de profit din operațiuni și rentabilitatea totală pe șase luni. Cea mai mare participație a acestui ETF, cu 2,59% din ponderea portofoliului, este Kodiak Sciences Inc. ( KOD ). Activele rămase în primele 10 participații ale acestui ETF sunt stocuri de penny.

Primul fond Trust Index Dow Jones Select MicroCap are un volum mediu de tranzacționare zilnic subțire de 4.633 acțiuni. Acest ETF are un raport de cheltuieli ridicat de 0,60%. Stocurile din sectorul financiar reprezintă 32,47% din cele 205 de dețineri ale acestui ETF, stocurile din sectorul industrial reprezintă 17,93% din deținerile sale, iar stocurile ciclice de consum reprezintă 14,98% din dețineri. Stocurile din sectorul sănătății au reprezentat 7,98% din ponderea ETF.

AdvisorShares ETF Microcap Dorsey Wright (DWMC)

AdvisorShares Dorsey Wright Microcap ETF ( DWMC ) este un portofoliu gestionat activ de acțiuni microcap – poate unul dintre cele rare sau puține gestionate activ. A fost început în 2018, ceea ce îl face ETF relativ nou, dar este unul dintre cele mai cunoscute pe piața ETF cu microcap. Până în prezent, are active în administrare de aproximativ 1,4 milioane de dolari.

Portofoliul DWMC este condus de Five9, Inc. ( FIVN ) și are un total de 159 de fonduri. Aproximativ jumătate din aceste fonduri provin din jumătatea inferioară a indicelui Russell 2000 și dintr-un amestec de alte stocuri de penny. Primele două sectoare care cuprind deținerile ETF microcap se află în sectoarele tehnologic și financiar, fiecare reprezentând aproximativ 21% din ETF. Aproape în urmă urmează sectoarele medical și industrial, cu 19,02%, respectiv 13,50%. În timp ce raportul său de cheltuieli este ridicat la 1,25%, datorită managementului activ al fondului, investitorii începători interesați de acțiuni microcap ar putea găsi mai multă odihnă în ETF AdvisorShares Dorsey Wright Microcap.