457 Plan vs. 403 (b) Plan: Care este diferența?

Planul 457 vs. 403 (b) Planul: o prezentare generală

Sectorul public poate fi ultimul bastion al planului cu beneficii definite – acea pensie de modă veche, calculată de angajator care a venit la angajați automat după ce s-au pensionat.

Dar în zilele noastre, nici o singură sursă de venit nu poate fi suficientă pentru a asigura o pensionare confortabilă. De asemenea, oamenii trebuie să economisească singuri. Organizațiile din sectorul public și cele nonprofit nu oferă 401 (k) planuri la care angajații pot contribui. Cu toate acestea, ei pot și oferă și alte planuri sponsorizate de angajatori : 403 (b) și 457.

Chei de luat masa

• Un plan 457 are două tipuri. Un 457 (b) este oferit angajaților administrației publice de stat și locale, în timp ce un 457 (f) este destinat executivilor de vârf din organizații non-profit.
• Un plan 403 (b) este oferit de obicei angajaților unor organizații nonprofit private și lucrătorilor guvernamentali, inclusiv angajaților din școlile publice.
• Există, de asemenea, o a treia opțiune: dacă sunteți eligibil pentru ambele planuri, vă puteți împărți contribuțiile între ele.

Planul 457

Unplan 457 are două tipuri. Un 457 (b) este oferit angajaților administrației publice de stat și locale, în timp ce un 457 (f) este destinat executivilor nonprofit de nivel superior.

457 (b)

Pentru un plan 457 (b), puteți contribui până la 19.500 USD în 2020 și 2021. De asemenea, puteți contribui cu 6.500 USD în 2020 și 2021 dacă aveți 50 de ani sau mai mult.

Dacă sunteți în termen de trei ani de la vârsta normală de pensionare, atunci puteți contribui și mai mult. Este posibil să puteți contribui până la 39.000 USD. Cu toate acestea, contribuția dvs. maximă atunci când vă aflați în termen de trei ani de la vârsta normală de pensionare este limitată de contribuțiile anterioare.

Această limită este, conform IRS, „Limita anuală de bază plus suma limită de bază neutilizată în anii anteriori (admisă numai dacă nu se utilizează vârsta de 50 de ani sau peste contribuțiile de recuperare)”.

457 (f)

Planul 457 (f) este semnificativ diferit de omologul său 457 (b). Acestea sunt adesea descrise ca „cătușe de aur”, deoarece prestațiile de pensionare sunt legate de o durată de serviciu și alte valori de performanță.

Planul 457 (f) este utilizat în principal pentru recrutarea de cadre din sectorul privat. Conform planurilor 457 (f), compensația este amânată de la impozitare. Cu toate acestea, această compensație amânată trebuie să fie supusă unui „risc substanțial de decădere”, ceea ce înseamnă că executivul riscă să piardă beneficiul dacă nu îndeplinește durata serviciului sau cerințele de performanță. Atunci când compensația devine garantată și, prin urmare, nu mai este supusă riscului decăderii, devine impozabilă ca venit brut.

Dacă nu deveniți șeful unei organizații nonprofit, este puțin probabil să intrați în planul 457 (f). Deoarece compensația amânată nu este încă plătită și protejată de impozitare, beneficiile rămân în mâinile angajatorului. Regulile impun ca directorii să presteze servicii timp de cel puțin doi ani pentru a primi beneficii în temeiul unui plan 457 (f).

Dacă aveți un plan 457 (f), nu există nicio limită a venitului care poate fi amânat din impozitare. Cu toate acestea, sumele amânate sunt supuse unui risc substanțial de confiscare.

Pro și contra ale planului 457

Pro

• Unul dintre cele mai bune beneficii ale 457 (b) este că permite participanților să își dubleze contribuțiile la planul de pensionare dacă se află în termen de trei ani de la vârsta normală de pensionare.În acest scenariu, puteți contribui până la 39.000 USD în 2020.
• De asemenea, puteți aduce în plus 6.500 USD pe an în 2021 dacă aveți cel puțin 50 de ani.
• În timp ce alte planuri nu permit distribuții până la vârsta de 59½ ani, beneficiile dvs. 457 (b) devin disponibile atunci când nu mai lucrați pentru angajatorul care furnizează planul 457 (b).În caz contrar, distribuțiile sunt permise când aveți 70 ½ ani sau, dacă este necesar, pentru o situație de urgență imprevizibilă.
• „Puteți să vă luați banii înainte de a avea 59½ ani cu un 457 fără penalități, spre deosebire de orice alt plan de pensionare de acolo”, a declarat Inga Chira, profesor asistent de finanțe și planificare financiară, de la California State University, Northridge. „Este o mare problemă.”
• Dacă vă părăsiți slujba, vă puteți rula și contul într-un IRA sau 401 (k). Cu toate acestea, aceasta este doar o opțiune pentru planul 457 (b), nu pentru planul 457 (f).

Contra

• Spre deosebire de 401 (k), meciul pe care îl contribuie angajatorul dvs. va lua parte la contribuția dvs. maximă. Dacă angajatorul dvs. a contribuit cu 9.500 USD în 2020, atunci puteți contribui doar 10.000 USD (cu excepția cazului în care participați la o strategie de recuperare).
• Dacă sunteți obișnuit cu un 401 (k), este posibil să fiți deja conștienți de faptul că limita de 19.500 USD pentru 2021 se aplică doar contribuțiilor angajaților. Pentru planurile 401 (k), limita totală de contribuție, inclusiv contribuțiile de recuperare, este de 63.500 USD pentru 2020 și 64.500 USD pentru 2021.
• Trebuie remarcat faptul că puține guverne oferă programe de potrivire în cadrul planului 457 (b). Depinde mai ales de angajați să se asigure că economisesc o sumă adecvată.
• Planul 457 (f) impune ca angajatul să lucreze cel puțin doi ani. Dacă angajatul pleacă înainte de acea dată, își pierde dreptul la planul 457 (f).

Planul 403 (b)

Un plan 403 (b) este oferit de obicei angajaților unor organizații nonprofit private și lucrătorilor guvernamentali, inclusiv angajaților din școlile publice. La fel ca planurile 401 (k), 403 (b) sunt un tip de plan cu contribuție definită care permite participanților să adăpostească bani pe o bază amânată de impozite pentru pensionare.

Când aceste planuri au fost create în 1958, acestea nu puteau investi decât în ​​contracte de anuitate. Deci, acestea erau cunoscute sub numele deplanuri de anuitate protejate de impozite (TSA) sau planuri de anuitate cu amânare fiscală (TDA). Aceste planuri sunt utilizate cel mai frecvent de instituțiile de învățământ. Cu toate acestea, orice entitate care se califică în conformitate cu secțiunea 501 (c) (3) a IRS o poate adopta.

Contribuție și limite de amânare

Limitele de contribuție pentru planurile 403 (b) sunt acum identice cu cele din planurile 401 (k). Toate amânările angajaților se fac pe bază de impozitare și reduc veniturile brute ajustate ale participantului în consecință.

Limita anuală de contribuție, care se mai numește și amânarea electivă, este de 19.500 USD pentru 2020. În 2021, pragul rămâne același: 19.500 USD. Pentru 2020 și 2021, o contribuție suplimentară de recuperare de 6.500 USD este permisă lucrătorilor cu vârsta peste 50 de ani.

În special, planurile 403 (b) oferă o contribuție suplimentară de recuperare suplimentară, cunoscută sub numele de prevedere de recuperare pe viață sau regulă de 15 ani. Angajații care au cel puțin 15 ani de funcționare sunt eligibili pentru această prevedere, care permite o plată suplimentară de 3.000 USD pe an. Cu toate acestea, această prevedere are, de asemenea, o limită pe viață angajator cu angajator de 15.000 USD.

Angajatorilor li se permite să facă contribuții corespunzătoare, dar contribuțiile totale de la angajator și angajat nu pot depăși 57.000 USD pentru 2020 sau 58.000 USD pentru 2021.

Contribuțiile după impozitare sunt permise în unele cazuri, iar contribuțiile Roth sunt disponibile și pentru angajatorii care optează pentru această caracteristică.  La fel ca în cazul planurilor 401 (k), angajatorilor li se permite să instituie contribuții automate la planul 403 (b) pentru toți lucrătorii, deși pot renunța la acest lucru la discreția lor.  Participanții eligibili se pot califica, de asemenea, pentrucreditul de economisire a pensiilor.

Atunci când se calculează 403 (b) limite de contribuție pentru o persoană, IRS le aplică într-o ordine specifică.În primul rând, aplică amânarea electivă. IRS folosește apoi serviciul de recuperare a serviciilor pe 15 ani.În al treilea rând, aplică contribuția de recuperare a vârstei de 50 de ani.  Este responsabilitatea angajatorului să limiteze contribuțiile la sumele corecte.

Răsturnări

Regulile de rulare peste 403 solduri (b) planul au fost slăbite considerabil în ultimii ani. Angajații care își părăsesc angajatorii își pot duce acum planurile cu ei la alt angajator. Ei își pot răsturna planurile într-un alt 403 (b), un 401 (k) sau un alt plan calificat. De asemenea, pot alege să-și transforme planurile într-un IRA autodirigit.

Angajații pot menține acum un plan de pensionare pe toată durata vieții, în loc să fie nevoiți să deschidă un cont IRA separat sau să își lase planul la vechiul angajator.

Distribuții

În special, distribuțiile planului 403 (b) seamănă cu cele din planurile 401 (k) în cele mai multe privințe:

• Puteți începe să luați distribuții la vârsta de 59 ½, indiferent dacă mai lucrați sau nu la acea organizație.
• Distribuțiile efectuate înainte de vârsta de 59½ ani sunt supuse unei penalități de retragere anticipată de 10%, cu excepția cazului în care se aplică o excepție specială.
• Toate distribuțiile normale sunt impozitate ca venituri obișnuite.
• Distribuțiile Roth sunt scutite de impozite. Cu toate acestea, angajații trebuie fie să contribuie la plan, fie să aibă un IRA Roth deschis cel puțin cinci ani înainte de a putea face distribuții fără taxe.
• SECURE Act din 2019. Investitorii pot evita RMD-urile dacă introduc planul într-un IRA Roth sau în alt plan de pensionare Roth. Nerespectarea unei distribuții minime necesare va duce la o acciză de 50% pe suma care ar fi trebuit retrasă.
• Dispozițiile privind împrumuturile pot fi, de asemenea, disponibile la discreția angajatorului. Regulile pentru împrumuturi sunt, de asemenea, în mare parte aceleași ca și pentru planurile 401 (k). Participanții nu pot accesa mai puțin de 50.000 USD sau jumătate din soldul planului lor.În plus, orice sold restant al creditului care nu este rambursat în termen de cinci ani este tratat ca o distribuție impozabilă sau prematură.

Toate distribuțiile sunt raportate în fiecare an prin formularul 1099-R, care este trimis prin poștă participanților la plan.

Alegeri de investiții

Opțiunile de investiții din planurile 403 (b) sunt limitate în comparație cu alte planuri de pensionare. Fondurile pot fi investite într-un contract de anuitate furnizat de o companie de asigurări sau pot fi investite într-un fond mutual prin intermediul unui cont de custodie.

Această situație este o sursă de dezbatere continuă în comunitatea de planificare financiară și de pensionare. Anuitățile sunt vehicule amânate de impozite în sine și nu există un amânare dublă a impozitului.

Majoritatea planurilor oferă acum și opțiuni de fonduri mutuale, deși în cadrul unui contract de anuitate variabil în majoritatea cazurilor. Dar contractele fixe și variabile și fondurile mutuale sunt singurele tipuri de investiții permise în cadrul acestor planuri.

Probleme diverse

Important, planurile 403 (b) diferă de omologii lor 401 (k) prin faptul că, în teorie, contribuțiile sunt deținute imediat și nu pot fi reținute. Cu toate acestea, în practică, angajatorii pot face contribuții la un cont separat și, pe măsură ce beneficiază de beneficii, le pot aplica retroactiv la planul 403 (b).

În plus, ca urmare a Legii din 2005 privind prevenirea abuzului în caz de faliment și protecția consumatorilor, planurile 403 (b) primesc acum același nivel de protecție de la creditori ca și planurile calificate.

Participanții la plan ar trebui, de asemenea, să fie conștienți de toate taxele percepute de planul lor și de furnizorii de investiții. Administratorul planului trebuie să furnizeze o defalcare completă a acestor taxe tuturor participanților la plan.

Cum se alege

Dacă aveți nevoie de mai mult timp pentru a pune deoparte banii pentru pensionare, un plan 457 este cel mai potrivit pentru dvs. Are o politică mai bună de recuperare și vă va permite să stocați mai mulți bani pentru pensionare.

Un 403 (b) este probabil cel mai bun pariu dacă doriți o gamă mai mare de opțiuni de investiții. „Deși un 457 poate avea și mai mulți furnizori, de obicei, alegerea furnizorilor nu este la fel de largă ca un 403 (b)”, spune Chira.

Există, de asemenea, o a treia opțiune: dacă sunteți eligibil pentru ambele planuri, vă puteți împărți contribuțiile între ele.

Asta înseamnă că puteți plăti 39.000 USD în 2020 și 40.000 USD în 2021, fără a include contribuții de recuperare dacă sunteți eligibil. „Acest lucru este deosebit de atrăgător pentru angajații care au un venit mare și încearcă să-și minimizeze impozitele”, notează Chira.