BIB versus LABU: Compararea ETF-urilor biotehnologice cu efect de levier
Industria biotehnologiei a prosperat în ultimul deceniu. Companiile de biotehnologie utilizează sau modifică procesele biologice pentru a crea noi produse farmaceutice sau terapii. Sectorul biotehnologiei a fost urmărit în mod deosebit în timp ce o serie de companii de biotehnologie din întreaga lume s-au grăbit să dezvolte potențiale vaccinuri pentru COVID-19. Pentru mulți investitori, biotehnologia reprezintă o modalitate reală de a îmbunătăți viața pentru milioane de oameni din întreaga lume.
Investitorii pe termen lung, care sunt susținuți în industrie, pot lua în considerare fondurile tranzacționate la bursă (ETF-uri) care urmăresc indicii biotehnologici majori. Investitorii și comercianții zilnici foarte toleranți la risc sau pe termen scurt sunt capabili să câștige și mai multă expunere la industrie cu ETF-uri cu efect de levier care încearcă să returneze multiplii randamentelor de bază ale sectorului.
Deși unele ETF-uri cu biotehnologie cu efect de levier s-au descurcat bine în timpul cursei în industrie, acest tip de ETF ar trebui să fie ținut doar pentru perioade relativ scurte din cauza decăderii de timp inerente multor produse cu efect de levier. Aici, ne uităm la două ETF-uri biotehnologice populare: BIB și LABU.
Chei de luat masa
- Sectorul biotehnologiei include companii specializate în științe biologice de vârf și dispozitive medicale.
- Având în vedere potențialul său de a crea cure de salvare și de a preveni bolile, stocurile de biotehnologii au mult potențial de creștere – dar au și un grad mai mare de risc de eșec.
- Adăugarea biotehnologiei la un portofoliu diversificat poate adăuga un element de creștere, dar alegerea stocului adecvat de biotehnologie poate fi o lovitură în întuneric.
- ETF-urile cu pârghie care urmăresc sectorul biotehnologiei pe mai multe baze sunt o modalitate excelentă de a obține expunere la acest sector fără a fi nevoie să alegeți acțiuni individuale – dar pârghia suplimentară le sporește și riscurile.
ETF ProShares Ultra Nasdaq Biotechnology (BIB)
ETF ProShares Ultra Nasdaq Biotechnology (BIB ) a început data de 7 aprilie 2010. Începând cu 8 aprilie 2021, fondul avea active nete totale de 243,9 milioane dolari. Fondul este un ETF tradițional cu pârghie care deține în principal contracte swap pe indicele său subiacent, pe indicele NASDAQ Biotechnology și pe acțiunile comune ale companiilor care compun indicele. Fondul urmărește performanța indicelui său subiacent și încearcă să reproducă de două ori performanța procentuală a indicelui prin investiții în instrumente derivate și acțiuni comune.
Începând cu 8 aprilie 2021, fondul a perceput o rată anuală a cheltuielilor nete de 0,95%, care este ușor mai mare decât media categoriei de capital cu tranzacționare de 0,91%. Fondul sa bucurat de o creștere constantă din 2011, cu o accelerare în 2020, deoarece sectorul biotehnologiei a beneficiat de pandemia COVID-19.Începând cu 8 aprilie 2021, fondul a returnat în medie peste 27% în ultimii zece ani. Deși fondul prezintă un grad ridicat de risc din cauza sectorului pe care îl acoperă și a utilizării efectului de levier, a depășit semnificativ piața în această perioadă.
Industria bioștiinței din SUA angajează 1,87 milioane de oameni și reprezintă un impact economic total asupra economiei de 2,6 trilioane de dolari, măsurat prin producția totală.
Direxion Daily S&P Biotech Bull 3X Fund (LABU)
Fondul instrumente derivate și acțiuni comune.
Începând cu 8 aprilie 2021, LABU avea active în administrare de 508,1 milioane de dolari. Fondul este consiliat de Rafferty Asset Management LLC și percepe un raport anual de cheltuieli netede 1,02%, care este puțin mai mare decât cel al ETF ProShares Ultra Biotech de mai sus. Fondul a avut, de asemenea, performanțe bune, deoarece sectorul biotehnologiei a crescut în ultimul deceniu, dar nu a returnat mai mult decât ETF-ul de 2x de mai sus.Începând cu 8 aprilie 2021, LABU revenise în medie cu 23,8% în ultimii cinci ani.
Linia de fund
Biotehnologia este responsabilă pentru lansarea a sute de noi studii de droguri și dezvoltarea medicamentelor care pot vindeca sau trata o serie de boli. Aceasta este o industrie incredibil de puternică și interesantă pentru a face parte și nu este o surpriză faptul că investitorii de pretutindeni doresc să participe la acțiune. Cu ajutorul ETF-urilor biotehnologice, investitorii au posibilitatea de a câștiga o expunere multiplă la sector, dar și asumând în același timp riscul suplimentar de pârghie.