Planul de proprietate asupra stocurilor angajaților (ESOP)

Ce este un plan de proprietate pe acțiuni pentru angajați (ESOP)?

Un plan de proprietate socială a angajaților (ESOP) este un plan de beneficii pentru angajați, care le conferă muncitorilor drept de proprietate asupra companiei. ESOP acordă companiei sponsorizatoare, acționarului vânzător, iar participanților primesc diverse avantaje fiscale, făcându-le planuri calificate. Companiile folosesc adesea ESOP-uri ca strategie de finanțare corporativă pentru a alinia interesele angajaților lor cu cele ale acționarilor lor.

Chei de luat masa

• Un plan de proprietate asupra acțiunilor angajaților le conferă muncitorilor dreptul de proprietate asupra companiei.
• ESOP este format, de obicei, pentru a permite angajaților posibilitatea de a cumpăra acțiuni într-o companie deținută îndeaproape pentru a facilita planificarea succesiunii.
• ESOP încurajează angajații să facă ceea ce este mai bun pentru acționari, deoarece angajații înșiși sunt acționari și oferă companiilor beneficii fiscale, stimulând astfel proprietarii să le ofere angajaților.
• Companiile leagă de obicei distribuțiile de la plan la investire.

Înțelegerea planurilor de proprietate asupra acțiunilor angajaților (ESOP)

Un ESOP este de obicei format pentru a facilita planificarea succesiunii într-o companie strâns deținută, permițând angajaților posibilitatea de a cumpăra acțiuni. ESOP-urile sunt înființate ca fonduri fiduciare și pot fi finanțate de companiile care introduc acțiuni nou emise în ele, introduc bani pentru a cumpăra acțiuni existente ale companiei sau împrumută bani prin intermediul entității pentru a cumpăra acțiuni ale companiei. ESOP-urile sunt utilizate de companii de toate dimensiunile, inclusiv de o serie de mari corporații tranzacționate public.

Deoarece acțiunile ESOP fac parte din pachetul de remunerare al angajaților, companiile pot utiliza ESOP-urile pentru a menține participanții la plan concentrate pe performanța corporativă și aprecierea prețului acțiunilor. Oferindu-le participanților la plan interesul de a vedea performanțele bune ale acțiunii companiei, aceste planuri ar încuraja participanții să facă ceea ce este mai bun pentru acționari, deoarece participanții înșiși sunt acționari.

Costuri și distribuții inițiale

Companiile oferă adesea angajaților o astfel de proprietate fără costuri inițiale. Compania poate deține acțiunile furnizate într-un trust pentru siguranță și creștere până când angajatul se retrage sau demisionează din companie. Companiile leagă de obicei distribuțiile de la plan la investiție – proporția acțiunilor câștigate pentru fiecare an de serviciu.

După ce a devenit complet învestită, compania „cumpără” acțiunile învestite de la angajatul care se retrage sau demisionează. Banii din achiziție se îndreaptă către angajat într-o sumă forfetară sau plăți periodice egale, în funcție de plan. Odată ce compania achiziționează acțiunile și plătește angajatul, compania redistribuie sau anulează acțiunile. Angajații care demisionează sau se retrag nu pot lua cu ei acțiunile din acțiuni, ci doar plata în numerar. Angajații concediați adesea se califică doar pentru suma pe care au investit-o în plan.

Corporațiile deținute de angajați sunt companii cu participații majoritare deținute de proprii angajați. Acești organizatori sunt ca niște cooperative, cu excepția faptului că compania nu își distribuie capitalul în mod egal. Multe dintre aceste companii oferă drepturi de vot numai acționarilor anumiți. Companiile pot, de asemenea, să ofere angajaților seniori beneficiul mai multor acțiuni în comparație cu noii angajați.

ESOP și alte forme de proprietate a angajaților

Planurile de proprietate asupra acțiunilor oferă pachete care acționează ca beneficii suplimentare pentru angajați pentru a preveni ostilitatea și a păstra o cultură corporativă specifică pe care conducerile companiei doresc să o mențină.

Alte versiuni de proprietate a angajaților includ programe de cumpărare directă, opțiuni de stoc, stoc restricționat, stoc fantom și drepturi de apreciere a stocului. Planurile de achiziție directă permit angajaților să cumpere acțiuni ale companiilor respective cu banii lor personali după impozitare. Unele țări oferă planuri speciale calificate pentru impozite, care permit angajaților să cumpere stocul companiei la prețuri reduse. 

Acțiuni restricționate, opțiuni de acțiuni și acțiuni fantomă

Stocul restricționat oferă angajaților dreptul de a primi acțiuni ca cadou sau articol achiziționat după îndeplinirea anumitor restricții, cum ar fi lucrul pentru o anumită perioadă sau atingerea unor ținte specifice de performanță. Opțiunile pe acțiuni oferă angajaților posibilitatea de a cumpăra acțiuni la un preț fix pentru o perioadă stabilită, în timp ce acțiunile fantomă oferă bonusuri în numerar pentru o bună performanță a angajaților.

Aceste bonusuri echivalează cu valoarea unui anumit număr de acțiuni. Drepturile de apreciere a acțiunilor oferă angajaților dreptul de a crește valoarea unui număr atribuit de acțiuni. Companiile plătesc de obicei aceste acțiuni în numerar.

întrebări frecvente

Ce este un plan de deținere de acțiuni pentru angajați?

Un plan de proprietate asupra acțiunilor angajaților (ESOP) acordă angajaților acțiuni ale companiei, adesea pe baza duratei angajării lor. De obicei, face parte dintr-un pachet de compensare, unde acțiunile vor dobândi într-o perioadă de timp. ESOP-urile sunt concepute astfel încât motivațiile angajaților să fie aliniate cu acționarii companiei. Din perspectiva companiei, ESOP-urile au anumite avantaje fiscale, împreună cu stimularea angajaților să se concentreze asupra performanței companiei.

Cum funcționează un plan de deținere a stocurilor de angajați?

În primul rând, se înființează un plan de proprietate asupra acțiunilor angajaților ca fond fiduciar. Aici, companiile pot plasa acțiuni nou emise, împrumuta bani pentru a cumpăra acțiuni ale companiei sau finanța trustul cu numerar pentru a cumpăra acțiuni ale companiei. Între timp, angajaților li se acordă dreptul la un număr tot mai mare de acțiuni, care cresc în timp, în funcție de durata angajării lor. Aceste acțiuni sunt vândute în momentul retragerii sau rezilierii, iar angajatului i se remunerează valoarea în numerar a acțiunilor lor.

Care este un exemplu de plan de deținere a acțiunilor angajaților?

Luați în considerare un angajat care a lucrat la o mare firmă de tehnologie timp de cinci ani. Conform planului de proprietate pe acțiuni al angajaților, aceștia au dreptul să primească 20 de acțiuni după primul an și 100 de acțiuni în total după cinci ani. Când angajatul se retrage, acesta va primi valoarea acțiunii în numerar. Planurile de proprietate asupra acțiunilor pot include opțiuni de acțiuni, acțiuni restricționate și drepturi de apreciere a acțiunilor, printre altele.