Incentive Trust
Ce este un trust de stimulare?
Un trust de stimulare este o relație fiduciară obligatorie din punct de vedere juridic în care administratorul deține și administrează activele contribuite la trust de către concedent. Într-un acord de încurajare a încrederii, administratorul trebuie să respecte cerințele specifice stabilite de către concedent în ceea ce privește condițiile pe care trebuie să le îndeplinească beneficiarii trustului pentru a primi fonduri de la trust.
Chei de luat masa
- Trusturile de stimulare sunt trusturi condiționate create pentru a induce un comportament pozitiv sau specific beneficiarilor prin specificarea criteriilor care trebuie îndeplinite pentru debursarea fondurilor.
- Acestea sunt comune în rândul familiilor înstărite pentru ca părinții să se asigure că copiii lor nu uită valoarea muncii grele.
- Rolul administratorilor este extrem de important în astfel de moșii, deoarece beneficiarul are dreptul la fonduri numai la discreția lor.
Cum funcționează o încredere de stimulare
Un trust de stimulare este o moștenire care detaliază condițiile specifice care trebuie îndeplinite de beneficiarii numiți în trust. De exemplu, un investitor poate dori să lase o anumită porțiune din averea sa unui nepot, dar nici nu vrea ca moștenirea să reducă efortul nepotului de a urma o carieră profesională sau studii superioare. Lăsând fondurile de moștenire nepotului într-un trust de stimulare, concedentul poate specifica că fondurile urmează să fie dispersate numai după ce nepotul a obținut o diplomă de licență, de exemplu, sau orice alte cerințe admisibile din punct de vedere legal pe care concedentul ar putea dori să le specifice.
În timp ce moșiile au legat întotdeauna legatele de anumite condiții, trusturile de stimulare au intrat în evidență la începutul secolului. Potrivit unui articol din 1999 publicat în The Wall Street Journal de reporterul personal Monica Langley, care examinează creșterea încrederilor de stimulare, numită „ Crede-mă, bebeluș: moștenitorii întâlnesc aranjamente „ de stimulare ”, „ încredințele de stimulare au fost introduse în testamente de către părinții bogați, în principal pentru a evita „gripă” sau starea psihologică în care copiii bogați se simt îndreptățiți la luxul vieții și nu lucrează pentru ei.
Trusturile de stimulare sunt atașate cu condiții specifice și legate de circumstanțele unei anumite familii. De exemplu, anumiți părinți bogați își pot lega legatele de performanța academică sau dacă sunt îndeplinite sau nu anumite condiții (cum ar fi vizitele la medici pentru sănătate mintală). Uneori, trusturile de stimulare au fost, de asemenea, criticate, deoarece prevederile lor sunt relativ inflexibile. De exemplu, copilul unui părinte înstărit poate să nu poată îndeplini anumite criterii fără vina sa sau, poate, poate fi supus anumitor presiuni societale care îi pot împiedica să atingă obiectivul stabilit pentru ei. De exemplu, este posibil să nu abordeze problemele care apar dacă beneficiarul devine invalid. Sau poate fi problematic pentru o mamă care stă acasă să atingă obiectivele specificate în moșie pentru a deveni eligibilă pentru fonduri.
Rolul mandatarului este deosebit de important în trusturile de stimulare, deoarece acestea determină dacă criteriile referitoare la debursarea fondurilor din proprietate au fost îndeplinite sau nu. În anumite circumstanțe, beneficiarul poate contesta moșia. Cu toate acestea, o cauză judiciară poate fi evitată prin includerea unui limbaj în testament care conferă mandatarului discreție deplină pentru a stabili dacă sunt îndeplinite criteriile.
Roluri identificate într-un trust
Beneficiarul este persoana care creează trustul, iar beneficiarii sunt acele persoane care sunt identificate în trust și care vor primi activele. Concedentul poate fi, de asemenea, denumit setlor, trustmaker sau trustor. Activele din trust sunt furnizate de către concedent. Proprietatea și fondurile asociate sunt tranziționate în proprietatea trustului. Concedentul poate funcționa ca mandatar, permițându-le să administreze proprietatea în trust, dar nu este necesar. În cazul în care concedentul este administratorul, trustul este denumit trust de acordare. Trusturile care nu sunt concedente sunt încă finanțate de către concedent, dar controlul activelor este renunțat, permițând trustului să funcționeze ca o entitate fiscală separată de concedent.
Regulile de încredere ale concedentului permit concedentilor să controleze activele și investițiile plasate într-un trust. Un concedent este impozitat pe suma veniturilor generate de încrederea lor. Încrederea în sine nu este impozitată. În acest sens, legile fiscale care guvernează trusturile oferă persoanelor fizice un anumit grad de protecție, deoarece cotele de impozitare sunt în general mai favorabile pentru persoane fizice decât pentru trusturi.
Grantorii pot schimba beneficiarii unui trust împreună cu investițiile și activele din cadrul acestuia. Aceștia pot îndruma un administrator să facă și el modificări. De asemenea, finanțatorii pot dizolva încrederea ori de câte ori doresc, atâta timp cât sunt considerați competenți din punct de vedere mental în momentul luării deciziei. Această distincție face din încrederea acordantului un tip de încredere vie revocabilă. Cu toate acestea, dacă concedentul renunță la controlul trustului, acesta devine atunci un trust irevocabil. În acest caz, trustul însuși va fi impozitat pe venitul pe care îl generează și ar necesita propriul număr de identificare fiscală (TIN).
Exemplu de încredere de stimulare
Articolul de mai sus menționat de The Wall Street Journal de Monica Langley oferă exemplul pitcherului Atlanta Braves, Tom Glavine, care a câștigat un salariu anual de 8 milioane de dolari în 1999. Când a înființat un trust pentru copiii săi, Glavine a făcut ca avocatul său să introducă clauze. De exemplu, testamentul său a afirmat că va egala până la 100.000 de dolari din veniturile câștigate de copiii săi. Când a aflat că fiica lui era interesată să devină medic veterinar, el a rezervat 200.000 de dolari pentru o clinică veterinară, cu condiția ca ea să se descurce bine la școală.