Regula de anulare a pierderii (LDR)
Ce înseamnă regula pierderii?
Regula de anulare a pierderilor este o regulă creată de IRS care împiedică un grup consolidat sau un conglomerat de afaceri să depună o singură declarație fiscală în numele filialelor sale pentru a solicita o deducere fiscală pentru pierderile din valoarea stocului filialei.
IRS a creat această regulă în anii 1990 pentru a se asigura că corporațiile plăteau impozite pe câștigurile lor de capital, împiedicând în același timp pierderea să fie solicitată de două ori ca deducere fiscală. Această practică a fost cunoscută ca o pierdere duplicată.
De exemplu, o corporație poate obține un profit net de 1 milion de dolari pe an. Dacă acea corporație achiziționează o companie mai mică ca filială, iar acea filială funcționează cu o pierdere de 200.000 USD în acel an, conform regulii de anulare a pierderii, corporația din partea de sus nu poate depune o declarație fiscală care include acea filială și pierderea acesteia ca modalitate de reduce profitul net al corporației la 800.000 de dolari.
Înțelegerea regulii de anulare a pierderii (LDR)
Regula de anulare a pierderii a fost modificată în 1995 într-o revizuire de către IRS. Noua versiune a regulii a eliminat o serie de provizioane tehnice și exemple legate de efectele pe bază de stoc ale alocației pentru pierderi.
Un proces important în istoria regulii de anulare a pierderii a fost Rite Aid Corp împotriva Statelor Unite. În acest caz, Curtea Federală de Apel a Circuitului Federal a respins componenta de pierdere duplicată a IRS din regula de anulare a pierderii. Acest lucru a creat un precedent important pentru corporații în viitor.
Rite Aid Corporation împotriva Statelor Unite
Rite Aid, un mare lanț de farmacii, a achiziționat 80% din Penn Encore, un lanț de librării în 1984. În 1988, Rite Aid a achiziționat soldul stocului Penn Encore. Din 1984 până în 1994, Rite Aid l-a inclus pe Penn Encore în grupul său de corporații afiliate atunci când a depus declarații fiscale consolidate.
În acești ani, Penn Encore a cunoscut o creștere, dar a obținut doar un nivel marginal de profit. Venitul net al companiei a scăzut în timp, ducând în cele din urmă la o pierdere de 5,2 milioane de dolari. În 1994, Rite Aid a vândut-o pe Penn Encore către o altă companie fără legătură. Această companie a fost CMI Holding Corp. În scopuri fiscale, CMI a refuzat apoi să recunoască tranzacția ca o achiziție de active, deoarece Penn Encore a operat cu pierderi.
Rite Aid a raportat o pierdere la vânzarea Penn Encore. Conform regulilor de la acea vreme, Rite Aid i-a fost permis să-și deducă pierderea din vânzarea Penn Encore. Cu toate acestea, o altă reglementare a stipulat o limită a pierderii raportate pe baza factorului de pierdere duplicat al filialei. În esență, regulile au interzis ambelor părți să raporteze o pierdere care ar depăși pierderea reală calculată prin tranzacție.