Venit indicat / Ipotecă cu active declarate (SISA)
Ce este venitul indicat / ipoteca privind activele declarate (SISA)?
O cerere de credit ipotecar cu venituri declarate pe venit (SISA) permite împrumutatului să-și declare veniturile fără verificare de către creditor. Aceste împrumuturi au fost concepute pentru a ușura procesul de depunere a cererilor pentru cumpărătorii care au venituri dificil de documentat, cum ar fi lucrătorii independenți și cei care depind de sfaturi ca o parte semnificativă din veniturile lor.
Împrumuturile SISA sunt un împrumut într-o categorie de produse numită Alt-A. Împrumuturile SISA sunt, de asemenea, cunoscute sub numele de împrumuturi fără venituri-fără active (NINA) și împrumuturi mincinoase. Cerințele de împrumut slăbit au permis împrumutului SISA să joace un rol influent în criza financiară subprime din 2008.
Chei de luat masa
- O ipotecă declarată cu venituri declarate (SISA) este un tip de cerere de împrumut Alt-A care permite împrumutatului să-și declare veniturile fără verificare de către creditor.
- Inițial, debitorii SISA aveau cerințe stricte în ceea ce privește împrumuturile, confruntându-se cu o combinație de rate mai mari ale dobânzii, plăți în avans mai substanțiale și cerințe de scor de credit mai mari, printre alte cerințe.
- Cu toate acestea, în anii 2000, multe dintre aceste cerințe s-au slăbit: creditorii au dorit să acorde cât mai multe împrumuturi, iar împrumutătorii au fost fericiți să evite cerințele de documentare.
- În cele din urmă, omniprezența împrumuturilor SISA – și executarea silită a acestora – a izbucnit în bula imobiliară în 2008. Acum, împrumuturile SISA sunt utilizate în mare măsură numai pentru împrumutații care doresc să cumpere proprietăți de investiții.
Înțelegerea venitului declarat / a ipotecii activelor declarate (SISA)
Ipoteca privind activele declarate pe venit (SISA) a venit ca un instrument pentru ca potențialii proprietari de case în situații financiare specifice să solicite o ipotecă. Persoanele care desfășoară activități independente, de exemplu, maximizează adesea deducerile fiscale pentru a reduce venitul brut ajustat (AGI) și astfel au acces la fluxuri de numerar care nu pot apărea în declarațiile fiscale individuale.
De obicei, AGI mai mici ar face ca acești împrumutați să fie mai puțin atrăgători pentru creditori. Împrumutul SISA este, de asemenea, conceput pentru a ajuta cumpărătorii ale căror venituri pot veni sub formă de sfaturi sau alte plăți neconvenționale în numerar.
Inițial, aceste împrumuturi aveau condiții stricte pentru a compensa riscul prezentat creditorului prin cerințe de divulgare a veniturilor reduse. Împrumutații SISA s-au confruntat cu o combinație de rate mai mari ale dobânzii, plăți în avans mai substanțiale și cerințe de scor credit mai ridicate decât împrumuturile tradiționale solicitate. Este posibil ca împrumutatul să aibă la dispoziție rezerve considerabile de numerar în conturile sale bancare. De asemenea, împrumutul ar putea limita noua plată lunară a ipotecii la un anumit procent peste plata curentă a locuințelor.
Slăbirea cerințelor ipotecare în anii 2000
Condițiile pieței ipotecare au încurajat creditorii să slăbească cerințele ipotecare la începutul anilor 2000. Ipoteca activă declarată cu venituri declarate (SISA) și alte împrumuturi Alt-A au devenit populare.
Aceste împrumuturi au servit atât nevoilor creditorilor, cât și ale împrumutătorilor. Împrumutătorii au dorit să acorde cât mai multe împrumuturi posibil înainte de a revinde aceste împrumuturi pe piața ipotecară secundară. Împrumutații au fost fericiți să evite cerințele de documentare, mai ales că termenii și ratele dobânzii SISA s-au apropiat de cele ale împrumuturilor tradiționale. Alinierea dobânzilor a dus la împrumuturile necalificate care primeau și nu respectau împrumuturile care depășeau puterea lor de cheltuieli. Executarea silită a acestor împrumuturi mincinoase s-a accelerat în 2007, odată cu apariția crizei financiare.
În urma Legea privind reforma și protecția consumatorilor din 2010 din Dodd-Frank Wall Street a restricționat sever împrumuturile SISA, făcându-le indisponibile pentru proprietățile ocupate de proprietari. Acum, aceste produse sunt locul de desfășurare a debitorilor care doresc să cumpere proprietăți de investiții.