Garanție bancară vs. obligațiuni: Care este diferența?
Garanție bancară vs. obligațiuni: o prezentare generală
O garanție bancară este adesea inclusă ca parte a unui încetează rambursarea unui împrumut, banca va acoperi pierderea. O obligațiune este un instrument de datorie care permite unui investitor să împrumute bani unei corporații sau unei instituții guvernamentale în schimbul unei sume de dobândă câștigate pe durata de viață a obligațiunii. O obligațiune este în esență un împrumut emis de o entitate și investit în investitori externi.
Chei de luat masa
- O garanție bancară este adesea o componentă a unui contract de împrumut prin care o bancă promite să îndeplinească obligațiile unui împrumutat în cazul în care acesta nu își îndeplinește creditul.
- Băncile vor percepe de obicei o taxă pentru a oferi o garanție.
- O obligațiune este utilizată de entități pentru a strânge bani. Entitatea emite o obligațiune pentru o sumă stabilită, iar cumpărătorul obligațiunii împrumută în esență entității suma obligațiunii pentru o perioadă stabilită cu o rată a dobânzii stabilită.
- Obligațiunile sunt emise de o entitate la o valoare nominală, de obicei în valori nominale de 100 USD, cu o rată a cuponului stabilită.
Garanții bancare
O garanție bancară nu este un instrument de datorie sau un împrumut în sine. Este o garanție a unei instituții de creditare că banca își va asuma costurile în cazul în care un împrumutat își asumă obligațiile sau obligațiile sale. O garanție bancară este adesea o provizie plasată într-un împrumut bancar înainte ca banca să fie de acord să împrumute banii. Banca va percepe o taxă pentru garanție. O garanție bancară încurajează companiile și consumatorii privați să facă achiziții pe care altfel nu le-ar face, ceea ce crește activitatea și consumul de afaceri și oferă oportunități antreprenoriale.
Băncile comerciale oferă adesea garanții bancare unui proprietar individual sau de afaceri care dorește să împrumute bani pentru a achiziționa echipamente noi, de exemplu. Prin garanție, banca își asumă răspunderea pentru debitor în cazul în care nu își îndeplinesc obligațiile contractuale . Cu alte cuvinte, banca se oferă să stea ca garant în numele clientului comercial într-o tranzacție. Majoritatea garanțiilor bancare percep o taxă egală cu un procent mic din întregul contract, în mod normal, între 0,5% și 1,5% din suma garantată.
Există diferite tipuri de garanții, inclusiv garanții de performanță, garanții de participare , garanții financiare, și în avans sau garanții de plată amânate. Garanțiile sunt utilizate din diferite motive. Adesea, acestea sunt incluse în aranjamente între o firmă mică și o organizație mare. Organizația mai mare poate solicita protecție împotriva riscului de contrapartidă și va solicita părții mai mici să primească o garanție bancară înainte de muncă.
Uneori, o bancă va necesita acord de gaj pentru active precum acțiuni, obligațiuni sau conturi de numerar. Activele ilichide nu sunt, în general, acceptabile ca garanție.
Obligațiuni
Obligațiunile sunt utilizate de guverne și corporații pentru a strânge bani și a finanța proiectele necesare. O obligațiune seamănă cu un IOU între un creditor (deținătorul de obligațiuni) și debitorul (entitatea care emite obligațiunea). Entitatea emite o obligațiune la o valoare nominală, de obicei în valori nominale de 100 USD cu o rată a cuponului stabilită. Un investitor împrumută în mod efectiv emitentului de obligațiuni 100 USD și primește plăți cupon de la entitatea care a emis obligațiunea până când valoarea nominală de 100 USD este rambursată de entitatea care a împrumutat banii.
O obligațiune este emisă cu o dată de încheiere sau scadență. Data scadenței este momentul în care principalul împrumutului urmează să fie plătit proprietarului obligațiunii și include termenii și sumele pentru plățile dobânzii variabile sau fixe care vor fi efectuate de împrumutat. Plata dobânzii (cuponul) face parte din randamentul pe care deținătorii de obligațiuni îl câștigă pentru împrumutarea fondurilor către emitent. Rata dobânzii care determină plata se numește rata cuponului.
Obligațiunile sunt titluri cu venit fix și sunt una dintre cele trei clase de active. Celelalte două clase de active mai familiare investitorilor sunt acțiunile ( acțiuni ) și echivalentele de numerar. Multe obligațiuni corporative și guvernamentale sunt tranzacționate public; altele sunt tranzacționate doar fără rețetă (OTC) sau în mod privat între debitor și creditor.
consideratii speciale
În timp ce guvernele emit multe obligațiuni, obligațiunile corporative pot fi achiziționate de la brokeraje. Dacă sunteți interesat să găsiți un broker care să cumpere obligațiuni, aruncați o privire la lista Investopedia cu cei mai buni brokeri online.