Tranzacționarea topurilor duble și a fundurilor duble

Niciun tipar de diagramă nu este mai frecvent în tranzacționare decât dublu jos sau dublu sus. De fapt, acest tipar apare atât de des, încât singur poate servi drept dovadă pozitivă că acțiunea în materie de prețuri nu este la fel de aleatorie pe cât pretind mulți academicieni. Graficele de prețuri exprimă pur și simplu sentimentul comercianților, iar vârfurile duble și fundurile duble reprezintă o reevaluare a extremelor temporare. Dacă prețurile au fost cu adevărat aleatorii, de ce se întrerup atât de des în acele puncte? Pentru comercianți, răspunsul este că mulți participanți își manifestă poziția la nivelurile clar delimitate.

Dacă aceste niveluri sunt supuse și resping atacuri, ele creează și mai multă încredere în comercianții care au apărat bariera și, ca atare, sunt susceptibile de a genera contramăsuri puternice și profitabile.

Aici ne uităm la sarcina dificilă de a observa importanța dublă și dublă și vă demonstrăm cum Bollinger Bands® vă poate ajuta să setați opriri adecvate atunci când tranzacționați aceste tipare.

Reacționează sau anticipează?

O mare critică a tranzacționării tiparelor tehnice este că setările par întotdeauna evidente din retrospectivă, dar că executarea în timp real este de fapt foarte dificilă. Topurile duble și fundurile duble nu fac excepție. Deși aceste tipare apar aproape zilnic, identificarea și tranzacționarea cu succes a modelelor nu este o sarcină ușoară.

Există două abordări ale acestei probleme și ambele au meritele și dezavantajele lor.

Pe scurt, comercianții pot anticipa aceste formațiuni sau pot aștepta confirmarea și pot reacționa la acestea. Ce abordare ați ales este mai mult o funcție a personalității dvs. decât meritul relativ.

Cei care au o mentalitate fader – cărora le place să lupte cu banda, să vândă puterea și să cumpere slăbiciune – vor încerca să anticipeze tiparul pășind în fața mișcării prețului.

Comercianții reactivi, care doresc să vadă confirmarea modelului înainte de a intra, au avantajul că știu că modelul există.

Dar există un compromis în a fi comercianți reactivi: trebuie să plătească prețuri mai proaste și să sufere pierderi mai mari în cazul în care modelul eșuează.

Ceea ce este evident nu este adesea corect

Majoritatea comercianților sunt înclinați să pună o oprire chiar în partea de jos a unui dublu fund sau în partea de sus a dublei vârfuri. Înțelepciunea convențională spune că, odată ce modelul este rupt, comerciantul ar trebui să iasă. Dar înțelepciunea convențională este adesea greșită.

Abandonarea tranzacției devreme poate părea prudentă și logică, dar piețele sunt rareori atât de simple. Mulți comercianți cu amănuntul joacă vârfuri / funduri duble și, știind acest lucru, dealerilor și comercianților instituționali le place să exploateze comportamentul comercianților cu amănuntul de a ieși devreme, forțând mâinile slabe să iasă din comerț înainte ca prețul să schimbe direcția. Efectul net este o serie de opriri frustrante din poziții care de multe ori s-ar fi dovedit a fi tranzacții de succes.

Pentru ce sunt opririle?

Majoritatea comercianților fac greșeala de a utiliza opriri pentru controlul riscurilor. Dar controlul riscului în tranzacționare ar trebui realizat printr-o dimensiune adecvată a poziției, nu prin opriri. General regulă de degetul mare nu este niciodată să risc mai mult de 2% din capitalul per tranzacție. Pentru comercianții mai mici, asta poate însemna uneori meserii ridicol de mici.

Din fericire în FX, unde mulți dealeri permit dimensiuni de lot flexibile, până la o unitate pe lot – regula de 2% este ușor posibilă. Cu toate acestea, mulți comercianți insistă să folosească opriri strânse pe poziții foarte pârghiate. De fapt, este destul de obișnuit ca un comerciant să genereze 10 tranzacții consecutive pierzând în cadrul unor metode de oprire atât de strânse. Așadar, am putea spune că în FX, în loc să controlăm riscul, opririle ineficiente ar putea chiar să-l mărească. Funcția lor, deci, este de a determina cea mai mare probabilitate pentru un punct de eșec. O oprire eficientă ridică îndoieli comerciantului dacă aceștia greșesc.

Implementarea adevăratei funcții a opririlor

O tehnică care folosește benzi Bollinger poate ajuta comercianții să stabilească acele opriri adecvate. Deoarece Bollinger Bands® încorporează volatilitatea utilizând abateri standard în calculele lor, aceștia pot proiecta cu precizie nivelurile prețurilor la care comercianții ar trebui să renunțe la tranzacțiile lor.

Metoda de utilizare a opririlor Bollinger-Bands pentru topuri duble și funduri duble este destul de simplă:

1. Izolați punctul primului de sus sau de jos și acoperiți benzile Bollinger cu patru parametri de deviație standard.
2. Desenați o linie din prima parte de sus sau de jos până la banda Bollinger. Punctul de intersecție devine oprirea ta.

La prima vedere, patru abateri standard pot părea o alegere extremă. La urma urmei, două abateri standard acoperă 95% din scenariile posibile într-o distribuție normală a unui set de date. Cu toate acestea, toți cei care au tranzacționat piețele financiare știu că acțiunea în materie de prețuri este altceva decât normală – dacă ar fi, tipul de prăbușiri care se produc pe piețele financiare la fiecare cinci sau 10 ani ar avea loc doar o dată la 6.000 de ani. Ipotezele statistice clasice nu sunt foarte utile pentru comercianți. Prin urmare, setarea unui parametru mai larg de deviație standard este o necesitate.

Cele patru abateri standard acoperă mai mult de 99% din toate probabilitățile și, prin urmare, par să ofere un punct rezonabil de limită. Mai important, funcționează bine în testarea efectivă, oferind opriri care nu sunt prea strânse, dar nu atât de largi încât să devină costisitoare. Rețineți cât de bine funcționează pe următorul exemplu GBP / USD.

Mai important, aruncați o privire la următorul exemplu. Un adevărat semn al unei opriri adecvate este capacitatea de a proteja comerciantul de pierderile fugare. În graficul următor, tranzacția este în mod clar greșită, dar este oprită cu mult înainte ca mișcarea într-un singur sens să provoace daune majore contului comerciantului.

Linia de fund

Geniul trupelor Bollinger este adaptabilitatea lor. Prin încorporarea constantă a volatilității, acestea se adaptează rapid la ritmul pieței. Folosirea acestora pentru a seta opriri adecvate atunci când tranzacționați fonduri duble și vârfuri duble – cele mai frecvente tipare de prețuri în valută – face ca acele tranzacții obișnuite să fie mult mai eficiente.