Activități de tranzacționare înainte și după oră

Unele dintre cele mai importante mișcări de piață pot avea loc în afara sesiunii de tranzacționare regulate de la 9:30 la 16:00 EST (Eastern Standard Time) de la New York Stock Exchange (NYSE) și Nasdaq.

Sesiunea de tranzacționare înainte de piață, adesea volatilă, este urmărită pe scară largă pentru a evalua perspectivele pieței înainte de deschiderea obișnuită. Volatilitatea prețurilor este determinată de forțe din afara sesiunii obișnuite de tranzacționare, iar știința tranzacționării acțiunilor și a contractelor futures în această perioadă este o oportunitate pentru investitorii care doresc să obțină profit. După închidere este important, de asemenea, deoarece investitorii fac bilanțul zilei și fac tranzacții care ar fi putut fi prea volatile direct la închidere.

Chei de luat masa

• Tranzacționarea înainte și după punerea pe piață este utilizată pentru a evalua deschiderea obișnuită a pieței și există modalități de a profita de această sesiune de tranzacționare.
• Investitorii pot utiliza sesiuni pre și post-piață pentru a profita de comunicatele de știri și actualizările care nu sunt prezentate în timpul orelor normale de piață.
• Astfel de știri și comunicate pe care investitorii vor dori să le acorde atenție includ indicatorii economici și comunicatele privind câștigurile.
• Rețelele de comunicații electronice (ECN) permit facilitarea tranzacțiilor înainte și după punerea pe piață.

Indicatori economici

Indicatorii economici sunt factorii cheie ai acțiunii prețurilor în cadrul sesiunii de tranzacționare înainte de piață. Majoritatea versiunilor economice importante sunt emise la 8:30 AM EST, cu o oră înainte de deschiderea pieței din New York.  Reacția pieței la date poate provoca modificări substanțiale ale prețurilor și poate stabili tonul de tranzacționare pentru întreaga zi. 

Rezumat Situația locurilor demuncă, eliberat de Biroul de Statistică aMuncii la 08:30 EST în prima zi devineri a fiecărei luni, este eliberarea cu cel mai mare impact asupra pieței.  Alte rapoarte majore privind mișcarea pieței publicate la 8:30 AM EST includ produsul intern brut (PIB), vânzările cu amănuntul și creanțele săptămânale pentru șomeri. Privind la așteptările analiștilor pentru aceste numere vă va ajuta să înțelegeți reacția pieței.

De obicei, cele mai mari mișcări ale pieței apar atunci când numărul depășește cu mult sau ratează prognoza așteptată, creând o volatilitate ridicată și riscurile și oportunitățile de tranzacționare care o însoțesc.

Eliberări de câștiguri

rapoartele trimestriale de câștiguri. Sezonul de câștiguri începe la una sau două săptămâni după sfârșitul fiecărui trimestru. În consecință, majoritatea companiilor își eliberează câștigurile la începutul până la jumătatea lunii ianuarie, aprilie, iulie și octombrie. În acest timp, câștigurile companiei sunt, în general, eliberate înainte de deschiderea pieței și după închidere, provocând adesea modificări substanțiale ale prețurilor în acțiunile subiacente în afara orelor de tranzacționare obișnuite.

La fel ca în cazul indicatorilor economici, cele mai mari reacții apar de obicei atunci când o companie depășește substanțial sau ratează așteptările. Accesul la tranzacționare cu program prelungit permite comerciantului bursier să reacționeze rapid și să valorifice potențial reacția inițială la știrile pozitive sau negative.

Evenimente majore de știri

Știrile și anunțurile evenimentelor geopolitice majore sunt adesea raportate după orele de tranzacționare obișnuite sau în weekend, putând provoca mișcări masive de piață. Războaiele și dezastrele naturale sunt exemple de evenimente neașteptate care pot surprinde piața în orice moment. Accesul pe piață înainte de deschiderea pieței vă permite să vă poziționați mai bine și să vă protejați împotriva riscului în cazul unor astfel de evenimente imprevizibile.

Tranzacționarea acțiunilor la ECN

Rețelele de comunicații electronice (ECN) sunt un mecanism care permite comercianților să participe la tranzacționarea acțiunilor cu program prelungit. ECN-urile sunt sisteme intermediar, cum ar fi un producător de piață de schimb.

Majoritatea comenzilor plasate prin ECN sunt de obicei comenzi limită, ceea ce este norocos, având în vedere că tranzacționarea după ore are adesea un impact notabil asupra prețului unei acțiuni.

Tranzacționarea înainte de introducere pe piață a acțiunilor are loc de la 4 dimineața la 9:30 am EST, iar tranzacționarea după oră într-o zi cu o sesiune normală are loc de la 16 la 20 pm  Mulți brokeri de vânzare cu amănuntul oferă tranzacționare în timpul acestor sesiuni, dar pot limitați tipurile de comenzi care pot fi utilizate.

O considerație importantă este că nivelul lichidității este de obicei mult mai scăzut atunci când tranzacționează în afara orelor normale de piață. Spreadurile dintre prețurile de ofertă și ofertă sunt adesea mai largi, iar nivelul „subțire” de tranzacționare poate provoca o volatilitate mai mare, purtând cu sine riscurile și oportunitățile asociate.

Piața Futures

Piața futures, în special criteriul de referință S & P 500 contract futures, este urmat îndeaproape în sesiunea de pre-piață pentru sentimentul de piață gabaritul pentru a doua zi. Contractele futures sunt contracte standardizate de cumpărare sau vânzare a unui activ, cum ar fi o marfă fizică sau un instrument financiar, la o dată și un preț viitor stabilite.

Stoc futures pe indici sunt contracte futures pe indici financiari, cum ar fi Dow, Nasdaq, sau S & P 500. Chicago Mercantile Exchange E-mini contractul S & P 500 este cel mai activ tranzacționate viitor indice bursier.

Tranzacționând practic 24 de ore pe zi, contractele futures E-mini S&P 500 pot indica modul în care piața va evolua probabil la începutul sesiunii deschise din New York. Contractele futures S&P 500 sunt adesea folosite de administratorii de bani pentru a acoperi riscul pe o anumită perioadă de timp prin vânzarea contractului scurt sau pentru a-și crește expunerea pe piața de valori prin cumpărarea acestuia.

Pe lângă faptul că oferă acces pe piață aproape 24 de ore pe zi, un avantaj major al tranzacționării contractelor futures E-mini S&P 500 este nivelul ridicat de lichiditate. Spreadurile de oferte sunt în mod constant strânse. Răspândirea este efectiv un cost de intrare pe piață. Spread-urile strânse sunt esențiale, deoarece cu cât spread-ul este mai mare, cu atât tranzacția trebuie să se deplaseze în favoarea dvs. doar pentru a ajunge la un nivel egal.