Definiția benzii de împrumut
Ce este o bandă de împrumut?
O bandă de împrumut este un acord comercial de împrumut prin care creditorul inițial pe un împrumut pe termen lung, cum ar fi o bancă, poate obține finanțare pentru acel împrumut de la alți creditori sau investitori.
O bandă de împrumut reprezintă o parte din împrumutul pe termen lung (cum ar fi un împrumut pe cinci ani). Când banda de împrumut ajunge la scadență, titularul acesteia va primi o sumă convenită de bani. Maturitatea unei benzi de împrumut este, de obicei, pe termen scurt ( de multe ori 30 sau 60 de zile). O listă de împrumut este, de asemenea, cunoscută sub denumirea de participare în serie sau, mai formal, un acord de participare la împrumut pe termen scurt.
Chei de luat masa
- O serie de împrumuturi reprezintă o cotă dintr-un împrumut pe termen lung și, de obicei, scade în 30 sau 60 de zile.
- O bancă sau un alt creditor va vinde benzi de împrumut pe un împrumut pe termen lung. De exemplu, o bandă de împrumut de 60 de zile ar finanța acea parte a împrumutului.
- La scadență, banca trebuie să revândă banda către același investitor, să găsească un nou investitor sau să finanțeze însăși banda de împrumut.
Cum funcționează o bandă de împrumut
Atunci când o bancă sau un alt împrumutat acordă un împrumut pe termen lung, poate vinde benzi de împrumut investitorilor pentru a strânge capital pentru a finanța împrumutul. De exemplu, atunci când o bancă vinde o bandă de împrumut de 60 de zile, primește bani pentru a acoperi acea parte a împrumutului.
Dar la sfârșitul celor 60 de zile, sursa de finanțare a împrumutului a secat. Banca trebuie fie să revândă banda de împrumut aceluiași investitor, să găsească un nou investitor, fie să finanțeze însăși banda de împrumut.
Reglementări privind benzile de împrumut
În anumite circumstanțe, benzile de împrumuturi pot fi clasificate ca sume împrumutate în raportul financiar trimestrial al băncii către autoritățile de reglementare, cunoscut sub numele de raport de apel.Începând cu 31 martie 1988, autoritățile de reglementare a băncii au considerat că o bandă de împrumut este o sumă împrumutată dacă investitorul are opțiunea de a nu reînnoi banda de împrumut la sfârșitul termenului și banca este obligată să o reînnoiască.
În acest caz, benzile de împrumut sunt tratate nu ca vânzări, ci ca împrumuturi. Fâșiile deîmprumut sunt apoi considerate depozite și vor fisupuse rezervelor minime obligatorii pentru instituțiile dedepozitare PREZENTATE de Rezerva Federală în temeiulRegulamentului D.
Atunci când o bandă de împrumut se maturizează, creditorul trebuie fie să-l revândă, fie să își asume responsabilitatea de a-l finanța.
În plus, dacă investitorul inițial optează să nu reînnoiască banda de împrumut la sfârșitul perioadei de scadență, instituția depozitară care a vândut banda de împrumut trebuie să își asume responsabilitatea de a finanța însăși banda de împrumut. Acest lucru se datorează faptului că condițiile de împrumut ale împrumutatului depășesc de obicei perioada de scadență a benzii de împrumut.
De exemplu, împrumutatul împrumutului vândut sub formă de benzi de împrumut poate să fi semnat pentru o perioadă de împrumut de un an, cinci ani sau mai mult – sau poate aranja o linie de credit rotativă de durată similară. De fapt, benzile de împrumut poartă caracteristicile unui contract de răscumpărare, deoarece banca care vinde banda de împrumut este de acord să o răscumpere de la cumpărător la discreția cumpărătorului.
Tranzacțiile cu bandă de împrumut pot implica datorii de depozit, cum ar fi confirmări de avans, bilete la ordin sau alte obligații. Ca atare, derogări de la definiția unui depozit, astfel cum este prezentată în Regulamentul D, pot fi aplicate acestor datorii. De exemplu, atunci când o bancă națională vinde o listă de împrumut către o altă bancă internă, această listă de împrumut poate fi scutită de cerințele de depozit, astfel cum sunt prevăzute în Regulamentul D.