Fondul de asigurare mutuală ipotecară
Ce este Fondul de asigurare mutuală ipotecară (MMIF)?
Fondul de asigurare ipotecară reciprocă (MMIF) este un fond federal care acționează ca asigurător al creditelor ipotecare garantate de Administrația Federală a Locuințelor (FHA). Acceptă atât ipoteci FHA utilizate pentru cumpărarea de case, cât și ipoteci de conversie a capitalului propriu. Ipotecile de conversie a capitalurilor proprii sunt cel mai comun tip de ipoteci inversate;creditele ipotecare inversă sunt folosite de acei 62 de ani sau mai mult ca o modalitate de a extrage capitaluri proprii din casele lor.1
Chei de luat masa
- Fondul de asigurare ipotecară reciprocă (MMIF) este un fond federal care acționează ca asigurător al creditelor ipotecare garantate de Administrația Federală a Locuințelor (FHA).
- Fondul de asigurare ipotecară reciprocă (MMIF) sprijină atât ipotecile FHA utilizate pentru cumpărarea de case, cât și ipotecile de conversie a capitalului propriu;ipotecile pentru conversia capitalului propriu sunt cel mai frecvent tip de ipoteci inversate.
- Împrumutații oricăruia dintre aceste tipuri de împrumuturi – ipoteci FHA și ipoteci de conversie a capitalului propriu – plătesc în fond cu o primă inițială unică.
- În 2019, MMIF a atins cel mai înalt nivel al anului fiscal din 2007.
Împrumutații oricăruia dintre aceste tipuri de împrumuturi – ipoteci FHA și ipoteci de conversie a capitalului propriu – plătesc în fond cu o primă inițială unică. Această primă inițială unică poate fi plătită la închidere sau împrumutată.Împrumutații sunt, de asemenea, obligați să plătească primele anuale de asigurare ipotecară (pe baza unui anumit procent din suma împrumutului). Costul asigurării ipotecare depinde de tipul de împrumut. De asemenea, ratele se schimbă ocazional, în funcție de piața ipotecară și de viabilitatea MMIF.
Cum funcționează Fondul de asigurare ipotecară reciprocă (MMIF)
În cazul împrumuturilor FHA, MMIF plătește împrumutătorul în cazul în care împrumutul este implicit și împrumutătorul pierde bani după ce a vândut casa în blocare.Împrumutații care au ipoteci FHA sunt considerați cu un risc mai ridicat de către instituțiile de creditare din cauza cerinței de plată redusă și a cerințelor de venituri și credite mai puțin stricte asociate acestor împrumuturi.
În cazul creditelor ipotecare inversă, fondul plătește creditorul dacă împrumutatul datorează mai mult pe creditul ipotecar invers decât valorează locuința atunci când creditorul o vinde. Ipotecile inversate sunt considerate cu risc mai mare, deoarece sunt împrumuturi fără recurs. Cu un împrumut fără recurs, creditorul nu poate cere împrumutatului să plătească diferența.
MMIF se asigură că creditorii nu pierd bani pe anumite tipuri de credite ipotecare riscante. La rândul său, acest lucru încurajează aceste instituții să ofere împrumuturi pe care altfel nu le-ar putea (și să perceapă rate mai mici ale dobânzii și comisioane decât altfel ar alege)
Primele de asigurare ipotecară în avans și în curs de desfășurare atât pentru împrumuturile FHA, cât și pentru ipotecile inversate trebuie să fie suficient de scăzute pentru a nu descuraja împrumutații, dar suficient de mari pentru a susține MMIF. MMIF a fost autorizat prin secțiunea 203 (b) din Legea națională privind locuințele din 1934.
În 2019, MMIF a atins cel mai înalt nivel al anului fiscal din 2007. FHA a declarat că raportul său de capital MMIF pentru anul fiscal 2019 a fost de 4,84%, ceea ce este considerabil mai mare decât nivelul minim de 2% mandatat de Congres. În 2009, întrucât fondul a fost lovit de valul de neîndeplinire a obligațiilor ipotecare asociate cu criza financiară din 2008 și Marea Recesiune, fondul a scăzut sub nivelul minim de 2% și a rămas sub nivelul până în anul fiscal 2014.