Formularul SEC 15-15D
Definiția Formularului SEC 15-15D
Formularul SEC 15-15D este o certificare de încetare a înregistrării unei clase de garanții în conformitate cu secțiunea 12 (g) sau o notificare de suspendare a obligației de a depune rapoarte în conformitate cu secțiunea 13 și 15 (d) din 1934 Securities Exchange Act.
Defalcarea formularului SEC 15-15D
Secțiunile 13 și 15 (d) din Legea privind schimbul de valori mobiliare din 1934 se referă la depunerea documentelor periodice, rapoartelor și informațiilor către SEC de către un emitent de valori mobiliare necesare pentru o garanție înregistrată în conformitate cu secțiunea 12 din lege.
O companie sau un trust poate dori să înceteze raportarea obligațiilor către SEC pentru o garanție după ce a avut loc o modificare care elimină o astfel de cerință. De exemplu, entitățile corporative ar putea forma un trust care este obligat să facă depuneri periodice de reglementare din cauza naturii acestui trust. Companiile de asigurări ar putea colabora pentru a forma un plan de pensionare și încredere care solicită astfel de depuneri. Dacă acei asigurători aleg să dizolve trustul, atunci Formularul 15-15D poate fi depus pentru a înceta obligația de raportare.
Ce solicită o companie să depună formularul SEC 15-15D
Fuziunile și reorganizările structurale pot determina, de asemenea, o companie să depună formularul 15-15D pentru a-și suspenda cerințele de raportare. De exemplu, dacă o companie deține filiale, aceasta poate decide să absoarbă aceste entități în sine și să preia proprietatea asupra tuturor stocurilor restante ale filialelor. Formularul 15-15D ar fi depus la SEC pentru a indica încetarea obligației de a depune rapoarte referitoare la stocul restant al filialelor.
Dacă o companie ia măsuri pentru a se îndepărta de pe piețele publice, un act denumit privatizare sau întunecare, depunerea formularului 15-15D sau a formularului 15 face parte din proces. Compania trebuie să parcurgă mai mulți pași pe măsură ce se întunecă. Aceasta include radierea valorilor mobiliare și încetarea obligației de a depune rapoarte periodice autorităților de reglementare. Numărul acționarilor care dețin acțiunile unei companii trebuie să scadă sub un anumit prag înainte ca depunerile să poată fi depuse la SEC pentru radiere. Companiile deținute public își pot radia titlurile de participare în cazul în care există mai puțin de 300 de acționari sau mai puțin de 500 de acționari, dacă societatea nu are active substanțiale.
Dacă numărul acționarilor crește peste pragul corespunzător, compania va fi obligată să depună rapoarte la SEC, indiferent de intenția de a se întuneca.
Companiile pot alege să se întunece pentru a pune capăt sarcinilor monetare și temporale asociate cu depunerea rapoartelor necesare către SEC, care sunt obligatorii pentru a se conforma legislației, cum ar fi legea Sarbanes-Oxley.