Rezerve bancare
Ce sunt rezervele bancare?
Rezervele bancare sunt sumele minime de numerar care trebuie păstrate la îndemână de către instituțiile financiare pentru a satisface cerințele băncii centrale. Banca nu poate împrumuta banii, ci trebuie să-i păstreze în seif, la fața locului sau la banca centrală, pentru a satisface orice cerere mare și neașteptată de retrageri.
În SUA, Rezerva Federală dictează suma rezervelor de numerar pe care fiecare bancă trebuie să le mențină.
Cum funcționează rezervele bancare
Rezervele bancare sunt în esență un antidot pentru panică. Rezerva Federală obligă băncile să dețină o anumită sumă de numerar în rezervă, astfel încât să nu se scurte niciodată și să fie nevoite să refuze retragerea unui client, declanșând eventual o rulare bancară.
Chei de luat masa
- Rezervele bancare sunt sumele minime de numerar pe care băncile trebuie să le aibă la dispoziție în cazul unei cereri neașteptate.
- Rezervele în exces reprezintă numerarul suplimentar pe care o bancă îl are la dispoziție și refuză să împrumute.
- Aceste rezerve în exces tind să crească în vremuri proaste și să scadă în vremuri bune.
Rezervele bancare sunt împărțite în rezerva necesară și rezerva în exces. Rezerva necesară este suma minimă disponibilă.
Rezerva în exces este orice numerar peste minimul necesar pe care banca îl deține în seif, mai degrabă decât să-l folosească ca împrumuturi. Băncile au de obicei puține stimulente pentru a menține rezervele în exces, deoarece numerarul nu câștigă rentabilitate și poate pierde valoare în timp datorită inflației. Astfel, băncile își reduc în mod normal rezervele în exces și împrumută banii clienților, mai degrabă decât să-i țină în depozitele lor.
Rezervele bancare scad în perioadele de expansiune economică și cresc în timpul recesiunilor. Adică, în vremuri bune, întreprinderile și consumatorii împrumută mai mult și cheltuiesc mai mult. În timpul recesiunilor, nu pot sau nu vor prelua datorii suplimentare.
consideratii speciale
Rezerva bancară necesară urmează o formulă stabilită de regulamentele Consiliului Rezervei Federale care se bazează pe suma depusă în conturile nete de tranzacții. Acestea includ depozite la vedere, conturi de transfer automat și conturi de proiectare de acțiuni. Tranzacțiile nete sunt calculate ca suma totală din conturile de tranzacție minus fondurile datorate de la alte bănci și mai puține numerar în procesul de colectare.
Raportul de rezervă necesar poate fi, de asemenea, utilizat ca instrument pentru implementarea politicilor monetare. Prin acest raport, o bancă centrală poate influența suma fondurilor disponibile pentru împrumuturi.
Începând cu sfârșitul anului 2008, Rezerva Federală a început să plătească dobânzi băncilor pentru rezervele necesare și excedentare ca o modalitate de a introduce mai mulți bani în economia SUA. Asta a înlăturat înțelepciunea convențională că băncile ar prefera să împrumute bani decât să le păstreze în seif.
Rezervele bancare necesare sunt determinate de Rezerva Federală pentru fiecare bancă pe baza tranzacțiilor sale nete.
Impactul crizei din 08
După cum sa menționat, băncile își mențin rezervele în exces la niveluri minime. Cu toate acestea, rata dobânzii la care băncile ar putea împrumuta bani a scăzut brusc după decembrie 2008, când Rezerva Federală a încercat să stimuleze economia prin reducerea ratelor dobânzii. În același timp, Rezerva Federală a început să plătească dobânzi băncilor pentru rezervele lor de numerar.
Băncile au luat numerarul injectat de Rezerva Federală și l-au păstrat ca rezerve excesive, mai degrabă decât să le împrumute. Câștigau o rată a dobânzii mică, dar în esență fără riscuri, decât să o împrumute pentru o rentabilitate ceva mai mare, dar mai riscantă.
Din acest motiv, numărul rezervelor în exces a crescut după 2008, în ciuda raportului rezervelor obligatorii neschimbat.