Bursier vs. Cariere de consilier financiar: Care este diferența?

Brokeri vs. Consilieri financiari: o prezentare generală

Numai anumiți profesioniști autorizați au permisiunea de a plasa tranzacții de securitate pentru clienți sau de a oferi consiliere plătită în materie de investiții în conformitate cu legislația americană privind valorile mobiliare. Agenții de bursă și consilierii financiari sunt doi astfel de profesioniști, deși tind să servească diferite tipuri de clienți și se concentrează pe rezultate variate.

Nu este imposibil ca un profesionist să fie atât agent de bursă, cât și consilier financiar în același timp sau ca un profesionist să fluctueze între o desemnare și cealaltă. Semnul distinctiv al agenților de bursă și al consilierilor este licența din seria 7, care permite unui profesionist în investiții să ofere clienților o linie completă de valori mobiliare generale. Orice altceva depinde de tipurile de relații construite cu clienții lor.

Chei de luat masa

• Brokerii și consilierii financiari sunt ambii profesioniști financiari care pot ajuta clienții să își atingă obiectivele de investiții.
• Datoria principală a agenților de bursă este de a executa tranzacții, realizând cea mai bună executare, în numele clienților.
• Consilierii financiari oferă consiliere financiară generală și specifică contra cost și pot gestiona activele clienților și construirea portofoliului.

Bursieri

Un agent de bursă este un profesionist financiar care execută tranzacții în numele clienților, fie cu amănuntul, fie instituțional. Un agent de bursă trebuie să lucreze în interesul clientului pentru a realiza cea mai bună executare. Brokerii sunt autorizați și trebuie să îndeplinească acreditările etice și legate de obiect.

Brokerii online sunt platforme bazate pe internet care permit clienților să cumpere și să vândă valori mobiliare pe cont propriu. Agenții de bursă nu oferă consiliere de gestionare a investițiilor sau gestionare de portofoliu ca parte a descrierii lor de bază. Agenții de bursă câștigă adesea un comision pe bază de tranzacționare, care poate fi plafonat la o rată fixă.

Consilieri financiari

Consilierii financiari se ocupă de a oferi sfaturi financiare și de a administra bani în numele clienților. Acest lucru se poate face prin gestionarea portofoliului sau prin selectarea de fonduri mutuale sau ETF-uri pe care alții le vor administra. Consilierii financiari foloseau de obicei o structură bazată pe taxe, de exemplu ca procent din activele administrate (AUM), percepute anual. Cele mai recente încarnări ale consilierilor financiari sunt cunoscute sub numele de robo-consilieri și construiesc portofolii de investiții în numele clienților folosind algoritmi.

Diferențe cheie

O diferență juridică critică între un agent de bursă și un consilier complet înregistrat depinde de cuvântul „fiduciar”. Un fiduciar este un profesionist care administrează bani pentru altul, numit „beneficiar”. Legislația SUA impune oricărui agent fiduciar o obligație pozitivă de a pune pe primul loc interesul beneficiarului său.

Conform Legii consilierilor de investiții din 1940, toți consilierii de investiții înregistrați (care sunt mulți consilieri financiari) poartă o obligație fiduciară față de clienții lor. Nu este așa cu agenții de bursă. În schimb, agentul de bursă non-fiduciar trebuie să urmeze standardul „adecvării”, care nu necesită ca interesele clientului să fie plasate pe primul loc; agenții de bursă trebuie să ofere doar sfaturi adecvate, având în vedere resursele clientului.

Există o excepție de remarcat: brokerii datorează obligații fiduciare brokerilor lor. Consilierii de investiții înregistrați nu au un broker-dealer. Este important de reținut că unii consilieri financiari nu sunt consilieri de investiții înregistrați; sunt reprezentanți înregistrați care lucrează pentru un broker-dealer. Acești consilieri financiari sunt legați de același standard de adecvare ca și brokerii, iar singura diferență dintre cei doi ar putea fi licențele de valori mobiliare pe care le dețin.

Cealaltă diferență majoră este tipul de serviciu oferit clienților. Consilierii financiari se prezintă în mod normal ca experți în bani cu servicii complete, ceea ce înseamnă că oferă sfaturi fiscale, ajutor ipotecar, construiesc bugete și chiar vând asigurări. Aceștia își pot câștiga banii prin comisioane, comisioane sau ambele. În schimb, brokerii sunt mult mai tranzacționali. Au încă clienți și pot construi relații pe termen lung, dar accentul se pune pe produsele de valori mobiliare și nu pe alte aspecte ale vieții financiare.

consideratii speciale

Ce tip de educație și experiență este nevoie?

Aproape oricine poate deveni agent de bursă sau consilier financiar. Vă ajută să dețineți o diplomă de licență, de preferință în finanțe, economie sau un anumit tip de domeniu conex. Poate fi, de asemenea, un mare plus să ai experiență anterioară lucrând cu investiții sau în vânzări, deși nu este o condiție prealabilă.

Singura cerință reală pentru oricare dintre cariere este promovarea examenelor de licență de valori mobiliare administrate de Autoritatea de Reglementare în Industria Financiară  (FINRA). Există o singură captură; FINRA vă cere să aveți o entitate sponsoră înainte de a vă putea prezenta la majoritatea examenelor sale. Acest lucru înseamnă că un consilier aspirant sau un broker trebuie să găsească o firmă care să îi sponsorizeze.

Licențele de valori mobiliare comune includ următoarele:

• Seria 6, care conferă capacitatea de a face în fonduri mutuale
• Seria 22, care oferă posibilitatea de a face față programelor de participare directă
• Seria 7, care este cea mai comună și acoperă o gamă largă de valori mobiliare
• Series 65, care este impusă de cele mai multe state pentru cei care doresc să acționeze în calitate de consultanți de investiții
• Series 63, care este impusă de unele state pentru statutul de reprezentant înregistrat oficial
• Series 66, care acoperă 63 și 65 de examene fără repetarea materialului Seria 7

Examenele FINRA nu sunt gratuite. Cele mai multe costă între 100 și 305 USD pe încercare, dar nu sunt prea greu de trecut. FINRA își creează propriile materiale de studiu și majoritatea indivizilor trebuie să studieze doar câteva luni pentru a trece Seria 7, pe care mulți o consideră cel mai dificil test.

De asemenea, este imperativ ca consilierii și brokerii să dezvolte abilități de comunicare și interpersonale eficiente. Succesul și eșecul depind de capacitatea de a comercializa, găsi clienți și apoi explica subiecte financiare complexe într-un mod digerabil.

Cum este echilibrul muncă-viață?

Pe scurt, brokerii și consilierii financiari au programe foarte flexibile și se bucură de un echilibru remarcabil între viața profesională și viața personală. Un număr mare dintre ei lucrează independent și își fac propriile programe. Chiar și cei care lucrează pentru firme și care au program de lucru pot lucra spre o autodeterminare relativă.

Cu toate acestea, ai grijă la o mentalitate „iarba este întotdeauna mai verde”. Primii ani ca broker sau consilier sunt adesea plini de salarii mici și ore lungi până la stabilirea unei cărți de afaceri. Mulți din domeniu nu supraviețuiesc acestei perioade introductive și cei care vin adesea la sfârșit de săptămână sau lucrează noaptea târziu pentru a se potrivi programelor clienților.

Alte considerente

Perspective pentru industrie

Chiar dacă se așteaptă ca industria financiară să crească în următorul deceniu, natura carierei de consultanță în investiții se schimbă. Piața se îndepărtează de serviciile de consiliere clasice, bazate pe taxe și se îndreaptă spre alternative la distanță, chiar automatizate și mai ieftine. Robo-consilierii și brokerii online facilitează ca niciodată primirea de sfaturi de investiții. Mai multe opțiuni sunt bune pentru consumatori, dar pun strângere brokerilor și consilierilor.

Agenții de bursă și consilierii financiari de succes din secolul XXI trebuie să aibă planuri pentru a face față schimbării dinamicii serviciilor, fie prin adoptarea de noi platforme, fie prin crearea unei diferențieri clare a serviciilor cu valoare adăugată.

A fi agent de bursă vs. consilier financiar

Există o mare încrucișare între aceste două profesii. Un agent de bursă de succes ar putea fi probabil un consilier financiar de succes și invers, chiar dacă baza de clienți țintă este puțin diferită.

Cei care se bucură de strategii cuprinzătoare, de ansamblu, se bucură probabil să construiască planuri financiare cu servicii complete mai mult decât să vândă doar titluri de valoare. Dimpotrivă, tranzacționarea bursieră se potrivește mai bine celor care preferă să se concentreze pe produse de piață.

Ambele locuri de muncă sunt solicitante și necesită o mulțime de auto-marketing, inițiativă și abilități puternice de comunicare. Cea mai bună decizie se ia probabil pe baza confortului, cu un angajator, mai degrabă decât cu titlul specific atașat lucrării.