Introducere în Guerrilla Trading

„Tranzacționarea de gherilă”, așa cum sugerează termenul colorat, se referă la tehnica utilizată de comercianții agili care intră și ies din jungla financiară în scurte bătălii care urmăresc să genereze profituri rapide, menținând în același timp riscul la minimum. Caracteristica definitorie a unui comerciant de gherilă este o perioadă de tranzacționare pe termen foarte scurt, care este chiar mai mică decât cea a unui scalper și face ca un comerciant de zi să arate ca un investitor pe termen lung. Doar sistemele de tranzacționare computerizate, precum sistemele de înaltă frecvență, au perioade de tranzacționare mai scurte decât comerciantul de gherilă.

Deoarece obiectivul tranzacționării de gherilă este de a obține profituri mici în mai multe tranzacții, succesul său depinde de comisioane reduse, de pârghie ridicată și, cel mai important, de spreaduri de tranzacționare restrânse. Deci, în timp ce tehnicile de tranzacționare a gherilei pot fi utilizate pe orice piață financiară, acestea pot fi cele mai potrivite pentru tranzacționarea valutară, în special perechile valutare majore care au lichiditate abundentă și spreaduri mici.

Caracteristicile comerțului cu gherile

Modul de operare al unui comerciant de gherilă este să obțină profituri absolute reduse pe tranzacție, dar să tranzacționeze de mai multe ori într-o sesiune, astfel încât câștigurile globale să fie suficient de substanțiale pentru a justifica riscul suportat în astfel de tranzacții pe termen scurt. Pe baza acestui profil, comerțul cu gherilă are în general următoarele caracteristici: 

• Perioada de tranzacționare pe termen foarte scurt : tranzacția medie pentru un comerciant de gherilă durează doar câteva minute și cu greu depășește acest interval de timp. Acest lucru se datorează faptului că, cu cât este mai mare timpul petrecut într-o tranzacție, cu atât este mai mare riscul ca acesta să poată merge împotriva comerciantului.
• Profituri mici, chiar și pierderi mai mici : comerciantul de gherilă este destul de mulțumit să facă doar 10 până la 20 de sâmburi într-o tranzacție valutară, în comparație cu un scalper care poate avea un obiectiv mai mare decât dublul acestei sume, sau 25 până la 50 de sâmburi. Aceasta înseamnă că comerciantul de gherilă nu își poate permite să riște mai mult de câteva sâmburi într-o singură tranzacție, cu pierderea maximă plafonată la niveluri de până la 5 până la 10 sâmburi.
• Număr mare de tranzacții : comercianții de gherilă de succes pot executa mai mult de 20 până la 25 de tranzacții într-o singură sesiune de tranzacționare, atunci când condițiile sunt favorabile unei astfel de tranzacții frenetice. Acest lucru se întâmplă, în general, atunci când sunt publicate date economice importante, cum ar fi numerele lunare de salarizare din SUA sau datele comerciale.
• Analiză tehnică : Datorită concentrării sale pe termen scurt, comercianții de gherilă se bazează de obicei pe analiza tehnică pentru a-și sincroniza tranzacțiile și sunt abili să foloseascădiagrame de bifă sau diagrame de 1 minut pentru a identifica punctele de intrare și ieșire pentru tranzacțiile lor.
• Comisioane și spread-uri reduse : Datorită volumului său ridicat de tranzacționare și a naturii cu randament redus, tranzacțiile de gherilă depind în mare măsură de comisioane mici și spread-uri de tranzacționare restrânse. Prin urmare, comercianții de gherilă se limitează la principalele perechi valutare în care lichiditatea este asigurată, mai degrabă decât la valute exotice care pot avea un potențial de profit mai mare, dar lichiditate semnificativ mai mică. 
• Comercianți cu experiență : tranzacționarea cu gherilă este de obicei provincia comercianților cu experiență care posedă suficientă înțelegere de tranzacționare pentru a supraviețui de câțiva ani. Nu este recomandat comercianților începători, întrucât o astfel de tranzacționare rapidă poate elimina capitalul de risc în câteva sesiuni.
• Asumarea riscului calculat : Deoarece comercianții de gherilă se angajează în asumarea riscului calculat, ceea ce implică o stop-loss de doar câteva sâmburi pe tranzacție, pot alege adesea să rămână pe margine atunci când piețele sunt prea volatile și riscul de pierdere este prea grozav.

Exemplu de comerț cu gherilă 

Luați în considerare un comerciant de gherilă cu capital de risc de 50.000 USD pentru a fi utilizat ca marjă într-un cont de tranzacționare valutară la o bancă importantă. Banca are o cerință de marjă de 2%, ceea ce înseamnă că oferă pârghii de până la 50 de ori. De asemenea, oferă spread-uri de tranzacționare de 2 sume pe EUR / USD și percepe comisioane de 35 USD pe 1 milion dolar tranzacționat. Să presupunem că traderul nostru execută tranzacții de 10 EUR / USD într-o zi dată, cu o dimensiune medie a poziției de 1 milion de euro. Traderul are șase tranzacții profitabile, cu un câștig mediu de 12 sâmburi și patru tranzacții care pierd, cu o pierdere medie de 6 sâmburi. Să presupunem în continuare că cursul de schimb EUR / USD este de aproximativ 1,3000. Pe baza dimensiunii medii a poziției de 1 milion de euro, fiecare pip are o valoare exactă de 100 USD. Prin urmare, poziția profitului și pierderii comerciantului (P&L) arată astfel:

(** 10 tranzacții x 1 milion EUR x 1,3000 = 13 milioane USD valoarea totală a tranzacțiilor x 35 USD per 1 milion USD tranzacționat = 455 USD). Acesta este evident un exemplu extrem de simplificat de tranzacționare cu gherilă. Cu toate acestea, așa cum demonstrează exemplul, succesul unei astfel de strategii de tranzacționare depinde într-o mare măsură de capacitatea comerciantului de a reduce rapid pozițiile pierdute și de a lăsa pozițiile profitabile să ruleze suficient de mult timp pentru a genera câștiguri suficiente care să compenseze mai mult decât astfel de pierderi. La 100 de dolari pe pip, chiar și o singură pierdere de 50 de sâmburi ar șterge majoritatea câștigurilor comerciantului în această sesiune de tranzacționare.

Ai putea fi un comerciant de gherilă?

Un comerciant de gherilă de succes posedă următoarele trăsături:

• Luare rapidă a deciziilor: întrucât piețele valutare sunt notoriu nestatornice, comerciantul de succes are capacitatea de a lua decizii de tranzacționare foarte rapid, astfel încât să maximizeze câștigurile și să minimizeze pierderile.
• Detașare emoțională: comercianții de succes sunt detașați emoțional de meseriile lor; nici nu se îndrăgostesc de ei (adică nu stau pe o poziție de pierdere) și nici nu se confruntă cu un perpetuu regret cu privire la deciziile lor comerciale.
• Capital de risc adecvat: Comerciantul de succes are suficient capital de risc și știe exact cât de mult poate risca atât pentru o tranzacție individuală, cât și în total.
• Experiență de tranzacționare: este probabil să-și fi tăiat dinții în situații de tranzacționare la presiune înaltă de-a lungul mai multor ani.

Sfaturi de tranzacționare a gherilelor 

Persoanele care posedă experiența de tranzacționare, capitalul de risc și forța mentală pentru a intra în tranzacționarea cu gherilă ar trebui să ia notă de următoarele sfaturi: 

• Stop loss-urile sunt cheia: tranzacționarea cu gherilă se bazează pe menținerea pierderilor din tranzacționare cât mai reduse posibil, cu așteptarea că câștigurile pe poziții profitabile pot compensa mai mult decât aceste pierderi. Stop loss-urile automate care sunt declanșate atunci când se încalcă un anumit nivel de tranzacționare sunt o modalitate excelentă de a asigura aplicarea unei astfel de discipline de tranzacționare.
• Tranzacționează tendința : tranzacționarea unei tendințe puternice pe termen scurt – de exemplu, USD lungi – EUR scurte la lansarea datelor economice pozitive din SUA – poate fi cea mai bună modalitate de a genera profituri rapide, mai degrabă decât adoptarea unei poziții contrare.
• Utilizați tehnicile comercianților profesioniști: reducerea riscurilor prin limitarea pierderilor este semnul distinctiv al profesioniștilor din tranzacționare. Ca regulă generală, abțineți-vă de la „ reducerea medie ” prin adăugarea la pozițiile pierdute și evitați pierderile fugare prin tăierea rapidă a unei poziții pierdute. 

Linia de fund

Tranzacționarea guerrilelor nu este atât de ușoară pe cât ar putea părea la început și ar trebui încercată doar de comercianții experimentați cu capital de risc suficient. Cu toate acestea, investitorii novici care sunt tentați să-l încerce ar fi mai bine să încerce scalpingul sau tranzacționarea zilnică, deoarece abilitățile de tranzacționare necesare pentru succes – deși formidabile ar fi – sunt totuși mai mici decât cele necesare tranzacționării de gherilă.