Cele 7 capcane ale mediilor mobile
O medie mobilă este un indicator derivat din prețul mediu al unui titlu pe o perioadă specificată de timp și se aplică graficelor pentru a urmări tendințele pieței pe măsură ce valorile mobiliare se deplasează în sus și în jos. În plus, nivelurile de suport și rezistență (în cazul în care prețul unei valori mobiliare și-a inversat tendința ascendentă sau descendentă în trecut) pot fi uneori stabilite prin monitorizarea mediilor mobile în timp; aceste puncte sunt apoi utilizate pentru a lua decizii de cumpărare sau vânzare. Cu toate acestea, mediile mobile sunt rareori eficiente ca instrumente independente din cauza a cel puțin șapte dezavantaje.
Dezavantaje medii mobile
Mediile mobile sunt disponibile cu multe cruce de moarte ” se întâmplă după ce un stoc s-a deplasat mai sus, începe să se miște mai jos și media mobilă de 50 de zile trece peste cele 200 de zile.
Chei de luat masa
- O medie mobilă este un indicator grafic tehnic bazat pe medii ale mișcărilor anterioare ale prețurilor.
- Intervalele medii de timp obișnuite includ 20, 50 și 200 de zile.
- Mediile mobile sunt utilizate pentru a identifica tendințele și potențialele zone de sprijin / rezistență.
- La fel ca majoritatea formelor de analiză tehnică, mediile mobile se bazează pe mișcările de preț din trecut și nu prezic viitorul.
În timp ce mediile mobile sunt utilizate pe scară largă atât de investitori cât și de comercianți, indicatorii sunt departe de a fi perfecți:
- Mediile mobile trag tendințele doar din informațiile despre prețuri din trecut. La fel ca orice tip de instrument de analiză tehnică, indicatorii graficului nu iau în considerare modificările factorilor fundamentali care pot afecta performanțele viitoare ale unei garanții, cum ar fi noi concurenți, cererea mai mare sau mai mică de produse din industrie și modificările structurii manageriale a compania.
- În mod ideal, o medie mobilă va arăta o schimbare constantă a prețului unui titlu în timp. Cu toate acestea, din moment ce fiecare activ are un istoric unic al prețurilor și niveluri de volatilitate, nu există reguli uniforme care să poată fi aplicate pe toate piețele.
- Mediile mobile pot fi distribuite pe orice perioadă de timp și acest lucru poate fi problematic, deoarece tendința generală poate fi diferită în funcție de perioada de timp utilizată. De exemplu, ceea ce pare a fi o tendință ascendentă care utilizează o medie mobilă de 50 de zile ar putea face parte din contramutare într-o tendință descendentă care se reflectă în media mobilă de 200 de zile.
- O dezbatere continuă este dacă se va pune sau nu mai mult accent pe cele mai recente zile din perioada de timp (cum ar fi cu medii mobile exponențiale ). Mulți consideră că datele recente reflectă mai bine direcția în care se mișcă securitatea, în timp ce alții consideră că acordarea unor zile mai multă greutate decât altele influențează incorect tendința.
- Unii investitori susțin că mediile mobile (și alte forme de analiză tehnică ) nu au sens și nu prezic comportamentul pieței. Ei spun că piața nu are memorie și că trecutul nu este un indicator al viitorului.
- Valorile mobiliare prezintă adesea un model ciclic de comportament care nu este surprins de mediile mobile. Adică, dacă o piață sare în sus și în jos mult, este probabil ca mediile mobile să nu surprindă nicio tendință semnificativă.
- Scopul oricărei tendințe este de a prezice unde va fi prețul unui titlu în viitor. Cu toate acestea, dacă un titlu nu este în tendințe în ambele direcții, nu oferă o oportunitate de a profita nici din cumpărare, nici din vânzarea în lipsă.
Linia de fund
Mulți comercianți și investitori se bazează pe medii mobile pentru a identifica tendințele și nivelurile de suport / rezistență, dar pentru ca un indicator să fie eficient, funcția sa trebuie înțeleasă: când să îl utilizați și când să nu îl utilizați. Pericolele discutate aici indică atunci când mediile mobile nu pot fi instrumente eficiente, cum ar fi atunci când sunt utilizate cu titluri volatile și cum pot trece cu vederea anumite informații statistice importante, cum ar fi modelele ciclice. Având în vedere dezavantajele, mediile mobile pot fi un instrument cel mai bine utilizat împreună cu alți indicatori și metode analitice. În cele din urmă, experiența personală va fi indicatorul final al eficienței mediilor mobile cu adevărat pentru portofoliul dvs.