Evoluția activităților bancare în timp

Care este istoria băncilor?

Banca a existat de când s-au băgat primele monede – poate chiar înainte, într-o formă sau alta. Moneda, în special monedele, a rezultat din impozitare. În primele zile ale imperiilor antice, impozitarea anuală pentru un porc ar fi putut fi rezonabilă, dar pe măsură ce imperiile s-au extins, acest tip de plată a devenit mai puțin de dorit. 

Chei de luat masa

• Instituțiile bancare au fost create din nevoia de a satisface piața de a acorda împrumuturi publicului. Pe măsură ce economiile au crescut, băncile au permis publicului larg să își crească creditul și să facă achiziții mai mari.
• Din punct de vedere istoric, templele au fost considerate cele mai vechi forme de bănci, deoarece au fost ocupate de preoți și au devenit un refugiu pentru cei bogați.
• Cele mai vechi legi romane permiteau preluarea terenului în locul plăților de împrumut care erau datorate între debitori și creditori.
• Un cunoscut economist, Adam Smith în secolul al XVIII-lea a teoretizat că o economie autoreglată ar permite piețelor să ajungă la echilibru. Aceasta era cunoscută sub numele de mâna invizibilă, documentată în Teoria sentimentelor morale.
• În istoria mai modernă, panica din 1907 a fost declanșatorul a două firme de brokeraj care au intrat în faliment, provocând o recesiune mai târziu în acel an, când lichiditatea era o problemă pentru orașele americane. Acest lucru a dus la crearea Băncii Rezervei Federale.
• Al doilea război mondial a generat afaceri și muncă în SUA ajutând la ridicarea economiei de la reflux.

Înțelegerea istoricului bancar 

Istoria băncilor a început atunci când imperiile aveau nevoie de o modalitate de a plăti bunuri și servicii străine, cu ceva care putea fi schimbat mai ușor. Monede de diferite dimensiuni și metale servite în locul facturilor de hârtie fragile și impermanente.

Aceste monede, însă, trebuiau păstrate într-un loc sigur. Casele antice nu aveau avantajul unui seif din oțel, prin urmare, majoritatea oamenilor bogați țineau conturi la templele lor. Numeroși oameni, cum ar fi preoții sau lucrătorii din temple, pe care cineva spera că sunt atât devotați, cât și cinstiți, au ocupat întotdeauna templele, adăugând un sentiment de siguranță.

Înregistrările istorice din Grecia, Roma, Egipt și Babilonul antic sugeraseră că templele împrumutau bani, pe lângă faptul că îi păstrau în siguranță. Faptul că majoritatea templelor erau și centrele financiare ale orașelor lor este motivul principal pentru care au fost jefuite în timpul războaielor.

Monedele puteau fi acumulate mai ușor decât alte mărfuri, cum ar fi porcii de 300 de kilograme, așa că a apărut o clasă de negustori bogați care s-au angajat să împrumute aceste monede, cu dobândă, oamenilor care au nevoie. Templele se ocupau, în general, de împrumuturi mari, precum și împrumuturi către diferiți suverani, iar acești noi împrumutători de bani au preluat restul.

Prima bancă actuală

Romanii, marii constructori și administratorii de drept au scos bancile din temple și le-au oficializat în clădiri distincte. În acest timp, împrumutătorii încă mai profitau, așa cum fac acum rechinii de împrumut, dar comerțul cel mai legitim – și aproape toate cheltuielile guvernamentale – implicau utilizarea unei bănci instituționale.

Iulius Cezar, într-unul dintre edictele care modifică legea romană după preluarea sa, dă primul exemplu de a permite bancherilor să confiște pământuri în locul plăților împrumutului.  Aceasta a fost o schimbare monumentală a puterii în relația dintre creditor și debitor, întrucât nobilii aterizați au fost de neatins de-a lungul majorității istoriei, trecând datoriile către descendenți până când creditorul sau descendența debitorului au dispărut.

Imperiul Roman s-a prăbușit în cele din urmă, dar unele dintre instituțiile sale bancare au trăit în continuare sub forma bancherilor papali care au apărut în Sfântul Imperiu Roman și alături de Cavalerii Templieri în timpul cruciadelor. Cămătarii care concurau cu biserica au fost denunțați adesea pentru cămătărie.

Visa Royal

În cele din urmă, diferiții monarhi care au domnit asupra Europei au remarcat punctele tari ale instituțiilor bancare. Pe măsură ce băncile existau prin grația și, ocazional, cartele și contractele explicite ale suveranității guvernante, puterile regale au început să ia împrumuturi pentru a compensa vremurile grele la trezoreria regală, adesea în condițiile regelui. Acești regi ușor conduși de finanțe în extravaganțe inutile, războaie costisitoare și o cursă a înarmărilor cu regate învecinate care ar duce adesea la zdrobirea datoriilor.

În 1557, Filip al II-lea al Spaniei a reușit să-și împovăreze regatul cu atât de multe datorii (ca urmare a mai multor războaie inutile) încât a provocat primul faliment național al lumii- precum și al doilea, al treilea și al patrulea, în succesiune rapidă.  Acest lucru s-a întâmplat deoarece 40% din produsul național brut (PNB) al țării se îndrepta spre deservirea datoriei. Tendința de a închide ochii la bonitatea clienților mari continuă să bântuie băncile până în zilele noastre.

Adam Smith și Modern Banking

Banca a fost deja bine stabilită în Imperiul Britanic, când mâinii invizibile ”.Împuternicit de opiniile sale despre o economie autoreglată, cămătarii și bancherii au reușit să limiteze implicarea statului în sectorul bancar și în economia în ansamblu.  Acest capitalism de piață liberă și activitățile bancare competitive au găsit un teren fertil în Lumea Nouă, unde Statele Unite ale Americii se pregăteau să apară.

La început, ideile lui Smith nu au beneficiat industriei bancare americane. Durata medie de viață a unei bănci americane a fost de cinci ani, după care majoritatea bancnotelor de la băncile inadmisibile au devenit inutile. Aceste bănci autorizate de stat puteau, la urma urmei, să emită doar bancnote contra monedelor de aur și argint pe care le aveau în rezervă.

Un jaf bancar a însemnat mult mai mult decât înseamnă acum, în epoca noastră de asigurare a depozitelor și a Corporației Federale de Asigurare a Depozitelor (FDIC). A compus aceste riscuri a fost criza ciclică a numerarului din America.

Alexander Hamilton, fost secretar al Trezoreriei, a înființat o bancă națională care ar accepta bancnotele membre la egalitate, astfel băncile plutitoare în perioadele dificile. Această bancă națională, după câteva opriri, începe, anulări și învieri, a creat o monedă națională uniformă și a înființat un sistem prin care băncile naționale și-au susținut bancnotele prin piață lichidă. Prin impunerea de impozite băncilor de stat relativ nelegiuite , băncile naționale au împins concurența.

Cu toate acestea, pagubele fuseseră deja făcute, deoarece americanii obișnuiți deveniseră deja neîncrederea băncilor și a bancherilor în general. Acest sentiment ar duce statul Texas să scoată în afara legii băncile corporative – o lege care a rămas până în 1904.

Băncile comerciale

Majoritatea taxelor economice care ar fi fost gestionate de sistemul bancar național, pe lângă activitățile bancare obișnuite, precum împrumuturile și finanțarea corporativă, au căzut în mâinile marilor bănci comerciale, deoarece sistemul bancar național era atât de sporadic. În această perioadă de neliniște care a durat până în anii 1920, aceste bănci comerciale și-au transformat conexiunile internaționale atât în ​​puterea politică, cât și în cea financiară.

Printre aceste bănci se numărau Goldman și Sachs, Kuhn, Loeb și obligațiuni străine din Europa, cu un mic flux de tranzacționare de obligațiuni americane în Europa. Acest lucru le-a permis să își construiască capitalul.

În acea perioadă, o bancă nu avea nicio obligație legală de a-și prezenta suma rezervei de capital, o indicație a capacității sale de a supraviețui pierderilor mari de împrumut peste medie. Această practică misterioasă a însemnat că reputația și istoria unei bănci au contat mai mult decât orice. În timp ce băncile parvenite veneau și plecau, aceste bănci comerciale deținute de familie aveau o istorie lungă de tranzacții de succes. Pe măsură ce industria mare a apărut și a creat nevoia de finanțare corporativă, sumele de capital necesare nu au putut fi furnizate de nicio bancă, astfel încât ofertele publice inițiale (IPO) și ofertele de obligațiuni către public au devenit singura modalitate de a strânge capitalul necesar.

Publicul din SUA și investitorii străini din Europa știau foarte puțin despre investiții, datorită faptului că divulgarea nu a fost aplicată legal. Din acest motiv, aceste probleme au fost în mare parte ignorate, conform percepției publicului asupra băncilor de subscriere. În consecință, ofertele de succes au sporit reputația unei bănci și au pus-o în situația de a cere mai multe pentru a subscrie o ofertă. Până la sfârșitul anilor 1800, multe bănci cereau o poziție în consiliile de administrație ale companiilor care solicitau capital și, dacă conducerea se dovedea lipsită, conduceau companiile singure.

Morgan și Monopoly

JP Morgan and Company au apărut în fruntea băncilor comerciale la sfârșitul anilor 1800. Era conectat direct la Londra, pe atunci centrul financiar al lumii, și avea o influență politică considerabilă în Statele Unite. Morgan and Co. au creat US Steel, AT&T și International Harvester, precum și duopoluri și aproape monopoluri în industria feroviară și maritimă, prin utilizarea revoluționară a trusturilor și un dispreț pentru Sherman Anti-Trust Act.

Deși în zorii anilor 1900, băncile comerciale erau bine stabilite, pentru americanii obișnuiți era dificil să obțină împrumuturi de la ei. Aceste bănci nu au făcut publicitate și rareori au acordat credite oamenilor „obișnuiți”. Rasismul a fost, de asemenea, răspândit și, chiar dacă bancherii evrei și anglo-americani au trebuit să lucreze împreună la probleme mari, clienții lor au fost împărțiți de-a lungul liniilor clare și de curse. Aceste bănci au lăsat împrumuturi de consum către băncile mai mici care încă nu reușeau la un ritm alarmant.

Panica din 1907

Prăbușirea acțiunilor unui trust de cupru a declanșat o panică care a făcut ca oamenii să se grăbească să-și scoată banii din bănci și din investiții, ceea ce a provocat căderea acțiunilor. Fără ca Banca Rezervei Federale să ia măsuri pentru calmarea oamenilor, sarcina i-a revenit lui JP Morgan să oprească panica, folosindu-și influența considerabilă pentru a aduna pe toți principalii jucători de pe Wall Street pentru a manevra creditul și capitalul pe care îl controlau, la fel ca Fed ar face astăzi.

Sfarsitul unei ere

În mod ironic, această demonstrație de putere supremă în salvarea economiei SUA a asigurat că niciun bancher privat nu va mai exercita această putere. Faptul că JP Morgan, un bancher căruia nu-i plăcea o mare parte din America pentru că era unul dintre baronii tâlhari cu Carnegie și Rockefeller, a făcut treaba, a determinat guvernul să formeze Banca Rezervei Federale, denumită în mod obișnuit astăzi Fed, în 1913. Deși băncile comerciale au influențat structura Fed, ele au fost, de asemenea, împinse în fundal de aceasta.

Chiar și odată cu înființarea Rezervei Federale, puterea financiară și puterea politică reziduală au fost concentrate în Wall Street. Când a izbucnit Primul Război Mondial, America a devenit un împrumutător global și a înlocuit Londra ca centrul lumii financiare până la sfârșitul războiului. Din păcate, o administrație republicană a pus niște cătușe neconvenționale asupra sectorului bancar. Guvernul a insistat asupra faptului că toate națiunile debitoare trebuie să-și restituie împrumuturile de război, care în mod tradițional erau iertate, mai ales în cazul aliaților, înainte ca orice instituție americană să le acorde un credit suplimentar.

Acest lucru a încetinit comerțul mondial și a făcut ca multe țări să devină ostile față de bunurile americane. Când piața bursieră sa prăbușit marți negre din 1929, economia mondială deja lentă a fost eliminată. Rezerva Federală nu a putut conține prăbușirea și a refuzat să oprească depresia; consecințele au avut consecințe imediate pentru toate băncile.

S-a tras o linie clară între a fi bancă și a fi investitor.În 1933, băncilor nu li s-a mai permis să speculeze cu depozite și au fost adoptate reglementările FDIC, pentru a convinge publicul că este sigur să revină.  Nimeni nu a fost păcălit și depresia a continuat.

Al Doilea Război Mondial salvează ziua

Al Doilea Război Mondial poate a salvat industria bancară de la distrugerea completă. Al doilea război mondial și harnicia pe care le-a generat au ridicat economiile SUA și ale lumii din spirala descendentă.

Pentru bănci și Rezerva Federală, războiul a necesitat manevre financiare folosind miliarde de dolari. Această operațiune de finanțare masivă a creat companii cu nevoi imense de credit care, la rândul lor, au determinat băncile să fuzioneze pentru a satisface noile nevoi. Aceste imense bănci s-au întins pe piețele globale.

Mai important, serviciile bancare interne din SUA s-au stabilit în sfârșit până la punctul în care, odată cu apariția asigurărilor de depozite și a ipotecilor, o persoană ar avea acces rezonabil la credit.

Avantajele activității bancare

Cu excepția celor extrem de bogați, foarte puțini oameni își cumpără casele în tranzacții în numerar. Majoritatea dintre noi avem nevoie de o ipotecă sau de o formă de credit pentru a face o achiziție atât de mare. De fapt, mulți oameni folosesc creditul sub formă de carduri de credit pentru a plăti obiecte de zi cu zi. Lumea așa cum o știm nu ar funcționa atât de ușor fără credit – sau fără bănci care să emită credit.

Băncile au parcurs un drum lung de la templele din lumea antică, dar practicile lor de afaceri de bază nu s-au schimbat. Băncile acordă credite sau împrumuturi persoanelor care au nevoie de el, dar solicită dobânzi pe lângă rambursarea împrumutului. Deși istoria a modificat punctele fine ale modelului de afaceri, scopul unei bănci este de a face împrumuturi și de a proteja banii deponenților.

Chiar dacă viitorul va scoate băncile complet de pe colțul străzii și de pe internet – sau vă va face cumpărături pentru împrumuturi pe tot globul – băncile vor exista în continuare pentru a îndeplini această funcție principală.