Raport de adecvare a capitalului – CAR

Ce este raportul de adecvare a capitalului – CAR?

Raportul de adecvare a capitalului (CAR) este o măsurare a capitalului disponibil al unei bănci exprimat ca procent din expunerile de credit ponderate la risc ale unei bănci. Raportul de adecvare a capitalului, cunoscut și sub denumirea de capital-risc ponderat activ (CRAR), este utilizat pentru a proteja deponenții și pentru a promova stabilitatea și eficiența sistemelor financiare din întreaga lume. Se măsoară două tipuri de capital: capitalul de nivel 1, care poate absorbi pierderile fără ca o bancă să fie obligată să înceteze tranzacționarea, și capitalul de nivel 2, care poate absorbi pierderile în cazul unei lichidări și astfel oferă un grad mai mic de protecția deponenților.

Chei de luat masa

• CAR este esențial pentru a se asigura că băncile au suficientă pernă pentru a absorbi o cantitate rezonabilă de pierderi înainte de a deveni insolvabile.
• CAR este utilizat de autoritățile de reglementare pentru a determina adecvarea capitalului pentru bănci și pentru a efectua teste de stres.
• Două tipuri de capital sunt măsurate cu CAR. Capitalul de nivel 1 poate absorbi o cantitate rezonabilă de pierdere fără a forța banca să oprească tranzacționarea, în timp ce capitalul de nivel 2 poate suporta o pierdere dacă există o lichidare.
• Dezavantajul utilizării CAR este că nu ține cont de riscul unei potențiale rulări pe bancă sau de ceea ce s-ar întâmpla într-o criză financiară.

Calculând CAR

Raportul de adecvare a capitalului este calculat prin împărțirea capitalului unei bănci la activele ponderate la risc. Capitalul utilizat pentru calcularea raportului de adecvare a capitalului este împărțit în două niveluri.

Capitalul de nivel 1

Capitalul de nivel 1, sau capitalul de bază, constă din capitaluri proprii, capital social obișnuit, active necorporale și rezerve de venituri auditate. Capitalul de nivel 1 este utilizat pentru a absorbi pierderile și nu necesită ca o bancă să înceteze operațiunile. Capitalul de nivel 1 este capitalul care este permanent și ușor disponibil pentru a amortiza pierderile suferite de o bancă, fără a fi necesară oprirea operațiunii. Un bun exemplu al capitalului de nivel 1 al unei bănci este capitalul său social obișnuit.

Nivelul 2 Capital

Capitalul de nivel 2  cuprinde câștigurile reportate neauditate, rezervele neauditate și rezervele generale pentru pierderi. Acest capital absoarbe pierderile în cazul lichidării  sau lichidării unei companii . Capitalul de nivel 2 este cel care amortizează pierderile în cazul în care banca se termină, deci oferă un grad mai mic de protecție deponenților și creditorilor. Este utilizat pentru a absorbi pierderile dacă o bancă își pierde tot capitalul de nivel 1.

Cele două niveluri de capital sunt adăugate împreună și împărțite la active ponderate la risc pentru a calcula raportul de adecvare a capitalului unei bănci.  Activele ponderate la risc  sunt calculate analizând creditele unei bănci, evaluând riscul și apoi alocând o pondere. La evaluarea expunerilor la credite, se fac ajustări la valoarea activelor enumerate în bilanțul unui împrumutător.

Toate împrumuturile emise de bancă sunt ponderate în funcție de gradul lor de risc de credit. De exemplu, împrumuturile acordate guvernului sunt ponderate la 0,0%, în timp ce cele acordate persoanelor fizice au un scor ponderat de 100,0%.

Active ponderate la risc

Activele ponderate la risc sunt utilizate pentru a determina suma minimă de capital care trebuie deținută de bănci și alte instituții pentru a reduce riscul de  insolvență. Cerința de  capital  se bazează pe o  evaluare a riscului  pentru fiecare tip de activ bancar. De exemplu, un credit care este garantat printr-o  scrisoare de credit  este considerat a fi mai riscant și necesită mai mult capital decât un credit ipotecar care este garantat cu garanție.

2:13

De ce contează raportul de adecvare a capitalului

Motivul pentru care ratele minime de adecvare a capitalului (RCA) sunt esențiale este să ne asigurăm că băncile au suficientă pernă pentru a absorbi o cantitate rezonabilă de pierderi înainte de a deveni insolvabile și, în consecință, de a pierde fondurile deponenților. Ratele de adecvare a capitalului asigură eficiența și stabilitatea sistemului financiar al unei națiuni prin reducerea riscului ca băncile să devină insolvabile. În general, o bancă cu un raport ridicat de adecvare a capitalului este considerată sigură și probabil să își îndeplinească obligațiile financiare.

În timpul procesului de lichidare, fondurilor aparținând deponenților li se acordă o prioritate mai mare decât capitalul băncii, astfel încât deponenții își pot pierde economiile doar dacă o bancă înregistrează o pierdere care depășește suma de capital pe care o deține. Astfel, cu cât raportul de adecvare a capitalului băncii este mai mare, cu atât este mai mare gradul de protecție a activelor deponenților.

Acordurile în afara bilanțului, precum contractele valutare și garanțiile, prezintă, de asemenea, riscuri de credit. Astfel de expuneri sunt convertite în cifrele lor echivalente de credit și apoi ponderate într-un mod similar cu cel al expunerilor de credit din bilanț. În afara bilanțului expunerile de credit și de bilanț sunt apoi concentrate împreună pentru a obține expunerile totale de credit ponderate cu risc.

---

În general, o bancă cu un raport ridicat de adecvare a capitalului (CAR) este percepută ca fiind sănătoasă și în formă bună pentru a-și îndeplini obligațiile financiare.

Exemplu de utilizare CAR

În prezent, raportul minim dintre capital și activele ponderate la risc este de 8% sub  Basel II  și 10,5% sub Basel III. Ratele ridicate de adecvare a capitalului depășesc cerințele minime din Basel II și Basel III.

Ratele minime de adecvare a capitalului sunt esențiale pentru a se asigura că băncile au suficientă amortizare pentru a absorbi o cantitate rezonabilă de pierderi înainte ca acestea să devină insolvabile și, prin urmare, să piardă fondurile deponenților.

De exemplu, să presupunem că banca ABC are 10 milioane de dolari în capital de nivel 1 și 5 milioane de dolari în capital de nivel doi. Are împrumuturi care au fost ponderate și calculate la 50 de milioane de dolari. Raportul de adecvare a capitalului băncii ABC este de 30% (10 milioane USD + 5 milioane USD) / 50 milioane USD). Prin urmare, această bancă are un raport ridicat de adecvare a capitalului și este considerată mai sigură. Ca urmare, Banca ABC este mai puțin probabil să devină insolvabilă dacă apar pierderi neașteptate.

CAR vs. raportul de solvabilitate

Atât raportul de adecvare a capitalului, cât și raportul de solvabilitate oferă modalități de evaluare a datoriei unei companii față de situația veniturilor sale. Cu toate acestea, raportul de adecvare a capitalului este de obicei aplicat în mod specific băncilor de evaluare, în timp ce metrica raportului de solvabilitate poate fi utilizată pentru evaluarea oricărui tip de companie.

Raportul de  solvabilitate  este un indicator de evaluare a datoriilor care poate fi aplicat oricărui tip de companie pentru a evalua cât de bine poate acoperi atât obligațiile financiare restante pe termen scurt, cât și pe termen lung. Ratele de solvabilitate sub 20% indică o probabilitate crescută de neplată.

Analiștii favorizează adesea raportul de solvabilitate pentru furnizarea unei evaluări cuprinzătoare a situației financiare a unei companii, deoarece măsoară fluxul de numerar real mai degrabă decât venitul net, care nu toate pot fi ușor accesibile unei companii pentru a îndeplini obligațiile. Raportul de solvabilitate este cel mai bine utilizat în comparație cu firmele similare din aceeași industrie, deoarece anumite industrii tind să fie semnificativ mai mari datorii decât altele.

CAR vs. raportul de pârghie de nivel 1

Un raport de adecvare a capitalului asociat, uneori luat în considerare, este  raportul de pârghie de nivel 1. Raportul de pârghie de nivel 1 este relația dintre capitalul de bază al unei bănci   și activele totale ale acesteia. Se calculează prin împărțirea capitalului de nivel 1 la activele totale consolidate medii ale unei bănci și la anumite expuneri în afara bilanțului. Cu cât raportul de pârghie de nivel 1 este mai mare, cu atât este mai probabil ca o bancă să reziste șocurilor negative la bilanțul său .

Limitările utilizării CAR

O limitare a RCA este că nu reușește să țină cont de pierderile așteptate în timpul unei bănci sau a unei crize financiare care poate denatura capitalul unei bănci și costul capitalului.

Mulți analiști și directori bancari consideră că   măsura capitalului economic este o evaluare mai precisă și mai fiabilă a solidității financiare și a expunerii la risc a unei bănci decât raportul de adecvare a capitalului.

Calculul capitalului economic, care estimează cantitatea de capital pe care o bancă trebuie să o aibă la îndemână pentru a-și asigura capacitatea de a face față riscului său curent restant, se bazează pe sănătatea financiară a băncii, ratingul de credit, pierderile preconizate și nivelul de încredere al solvabilității. Prin includerea unor astfel de realități economice precum pierderile preconizate, se consideră că această măsurare reprezintă o evaluare mai realistă a sănătății financiare reale și a nivelului de risc al unei bănci.