Scrisoare de credit sintetică (SLC)

Ce este o scrisoare de credit sintetică?

O scrisoare de credit sintetică (SLC) este un instrument negociabil prefinanțat care garantează că va fi efectuată o anumită plată. Scrisorile de credit pot fi structurate într-o varietate de moduri. În linii mari, diferitele tipuri de acreditive pot fi grupate în două categorii: finanțate și nefinanțate.

Chei de luat masa

• O scrisoare de credit sintetică este o scrisoare de credit pe care o bancă a prefinanțat-o la data de închidere, în loc de momentul în care fondurile sunt extrase după cum este necesar.
• SLC-urile sunt privite ca fiind un risc mai mic decât scrisorile de credit obișnuite, deoarece elimină în general riscul de contrapartidă.
• Toate tipurile de acreditive sunt utilizate pe scară largă în comerțul internațional. Un vânzător poate solicita un SLC, deoarece are multe avantaje în gestionarea riscurilor față de o scrisoare de credit standard, nefinanțată.

Înțelegerea acreditivelor sintetice

Scrisorile de credit sunt cel mai frecvent furnizate ca instrumente negociabile și nefinanțate. Aceste instrumente oferă sprijin de la o bancă, oferind o a doua linie de finanțare care ajută la garantarea plății unui cumpărător către un vânzător. O scrisoare de credit sintetică simulează o linie de credit standard, nefinanțată, dar necesită o relație mai profundă cu dispoziții mai complexe. Scrisoarea de credit sintetică este finanțată integral cu bani alocați unui cont specificat atunci când scrisoarea de credit este semnată mai degrabă decât exercitată.

Acreditivele sintetice pot fi, de asemenea, cunoscute sub numele de acreditive documentare complet finanțate. Stabilirea unei scrisori de credit complet finanțate poate veni cu taxe de cont separate sau, eventual, cu o dobândă acumulată în timp ce fondurile sunt deținute.

În mod cuprinzător, scrisorile de credit sunt utilizate pe scară largă în comerțul internațional. Tipul de acreditiv necesar va fi de obicei dictat de vânzător. Unii vânzători pot accepta scrisori de credit nefinanțate, în timp ce alții necesită o scrisoare de credit sintetică finanțată. Bazându-se pe scrisori de credit, vânzătorii se pot asigura că primesc fondurile cumpărătorului la timp și în suma corectă. În cazul în care cumpărătorul nu poate finaliza integral achiziția, banca va acoperi suma totală sau restantă.

Riscuri

Scrisorile de credit sintetice oferă un nivel și mai mare de lichiditate și asigurare, deoarece fondurile au fost pre-aranjate de bancă. Acest lucru vă ajută să faceți fondurile mai disponibile imediat. Ca urmare, scrisorile de credit sintetice elimină în mod eficient orice risc de contrapartidă pentru vânzător în tranzacție.

Scrisorile de credit sintetice sunt utilizate pe scară largă în comerțul internațional pentru a facilita comerțul între importatori, exportatori și intermediari. Dincolo de riscul de contrapartidă, alte riscuri pe care SLC-urile le ajută să le atenueze pot include riscurile valutare, barierele lingvistice și problemele fiscale transfrontaliere.

Obținerea unei scrisori de credit

Întreprinderile mari stabilite implicate în comerțul internațional la nivel global vor avea, de obicei, o relație puternică cu o instituție financiară care se ocupă de acordurile lor de scrisoare de credit. Toate tipurile de scrisori de credit sunt o formă de împrumut. Acest lucru necesită ca o companie să îndeplinească standardele de oferte de credit specificate. Ca atare, obținerea unei scrisori de credit poate implica o anchetă de credit comercial și / sau raportarea creditului.

Scorarea creditelor comerciale diferă de scorul individual al creditelor, prin faptul că multe companii mari sunt etichetate cu un rating de credit corporativ de către agențiile de rating de credit. O relație dezvoltată cu o singură scrisoare de credit este de obicei cea mai bună, deoarece instituția financiară poate utiliza un singur cont pentru gestionarea oricărei scrisori de credit finanțate și nefinanțate.

Multe companii mari cu operațiuni multinaționale vor în mod obișnuit să lucreze cu o bancă internațională mare care poate facilita procesarea rapidă și eficientă în mai multe țări. Scrisorile de credit sintetice sunt deosebit de utile în acest sens, deoarece banca gestionează activitatea de tranzacție, iar fondurile sunt disponibile pentru redare imediată.

Diferite tipuri de scrisori de credit

Există mai multe tipuri diferite de scrisori de credit și dispoziții de acreditiv. În linii mari, toate tipurile de acreditive vor fi fie finanțate, fie nefondate. Dincolo de aceasta, scrisorile de credit pot fi, de asemenea, etichetate sau structurate ca:

• Scrisori de credit comerciale: afacerea are o relație cu banca care efectuează plăți directe către vânzător.
• Scrisori de credit în așteptare (SLOC) : Solicită băncii să plătească beneficiarului / vânzătorului numai dacă cumpărătorul care obține scrisoarea nu este în măsură să o facă.
• Scrisori de credit rotative: Ca o linie de credit rotativă. Permite o serie de extrageri împotriva unei limite specificate.
• Scrisori de credit confirmate : oferiți o garanție suplimentară de la o a doua bancă. Pentru cei care doresc să reducă la minimum riscul de contrapartidă.
• Scrisoare de credit revocabilă: modificările pot fi aduse oricând termenilor scrisorii de credit.
• Scrisoare de credit irevocabilă : nu se pot face modificări ale termenilor scrisorii de credit fără aprobarea tuturor părților implicate.
• Scrisoare de credit cu clauză roșie: oferă o anumită sumă de plată în avans.
• Scrisoare de credit cu clauză verde: oferă plata după o comunicare specificată de depozitare.

Exemplu din lumea reală a unei scrisori de credit sintetice

O mare bancă internațională poate oferi scrisori de credit cumpărătorilor de pe piețele din afara țării lor de origine, având în vedere că acești cumpărători ar putea avea dificultăți în obținerea de credite internaționale pe cont propriu. O companie americană care desfășoară o cantitate substanțială de afaceri în China, de exemplu, ar putea dori să colaboreze cu o bancă chineză pentru a-și gestiona scrisorile de credit. Prin emiterea de scrisori de credit companiilor americane, banca chineză își poate ajuta importatorii să reducă la minimum riscurile de țară. Acest acord poate reduce, de asemenea, riscurile de credit și riscurile valutare pentru părțile implicate.