Plătește un ETF suma totală a dividendelor din acțiunile sale?
Fondurile tranzacționate la bursă (ETF) plătesc dividendul integral care vine cu acțiunile deținute în cadrul fondurilor. Pentru a face acest lucru, majoritatea ETF-urilor plătesc dividende trimestrial, deținând toate dividendele plătite de acțiunile subiacente în cursul trimestrului și apoi plătindu-le acționarilor proporțional. Acestea sunt de obicei plătite fie în numerar, fie sub formă de acțiuni suplimentare ale ETF.
Chei de luat masa
- ETF-urile plătesc, proporțional, întreaga sumă a unui dividend care provine din acțiunile subiacente deținute în ETF.
- Un ETF trebuie să plătească dividendele investitorilor și le poate face fie distribuind numerar, fie oferind o reinvestire în acțiuni suplimentare ale ETF.
- Un ETF plătește dividende calificate, care sunt impozitate la rata câștigurilor de capital pe termen lung, și dividende necalificate, care sunt impozitate la rata obișnuită a impozitului pe venit a investitorului.
Cum se alocă dividendele
Dacă există 100 de acțiuni ale unui ETF în circulație și un investitor deține 10 acțiuni din acel ETF, el ar deține dreptul la 10% din dividendele totale câștigate de ETF. Dacă ETF ar fi alcătuit din cinci acțiuni subiacente plătitoare de dividende, suma totală a dividendelor trimestriale respective ar fi plasată într-un pool și distribuită acționarilor acelui ETF pe bază de acțiune.
Dacă cele cinci acțiuni plătitoare de dividende plăteau fiecare câte un dividend trimestrial de 1 USD, iar ETF deținea 10 acțiuni din fiecare stoc plătitor de dividende, dividendele totale câștigate de ETF ar fi de 50 USD pe trimestru. ETF ar distribui acei 50 de dolari către proprietarii ETF. Investitorul care deținea 10 acțiuni ale ETF ar câștiga o plată trimestrială de dividende de 5 USD, deoarece deține 10% din ETF și are dreptul la 10% din totalul dividendelor câștigate.
Majoritatea ETF-urilor se bazează pe dividendele de la diferitele titluri subiacente și apoi efectuează o plată către investitor o dată pe trimestru, fie sub formă de numerar, fie mai multe acțiuni ale ETF.
Două tipuri de dividende pe care le poate plăti un ETF
Există două tipuri de dividende pe care un ETF le poate plăti investitorilor: dividende calificate și necalificate. Consecințele fiscale pentru cele două tipuri de dividende diferă semnificativ.
- Dividendele calificate se califică pentru câștiguri de capital pe termen lung, iar stocul suport trebuie să fie deținut mai mult de 60 de zile înainte de data ex-dividendului.
- Dividendele necalificate sunt impozitate la rata obișnuită a impozitului pe venit a investitorului. Suma totală a dividendelor necalificate deținute de un ETF este egală cu suma dividendului total minus suma totală a dividendelor tratate ca dividende calificate.
Sunt necesare ETF-uri pentru a plăti dividende?
Emitenții de ETF sunt obligați să plătească dividende încasate din titlurile deținute în fondurile lor. Cu toate acestea, modul în care aleg să distribuie fondurile revine emitentului individual. Veniturile din aceste dividende pot fi plătite investitorilor sub forma unei distribuții de numerar sau a unei reinvestiții în acțiuni suplimentare (fracționare) ale ETF.