Acțiuni unice din portofoliul dvs.: pro și contra
Care sunt avantajele și dezavantajele acțiunilor unice din portofoliul dvs?
Acțiuni, fonduri mutuale sau fonduri tranzacționate la bursă (ETF) : Care este cea mai bună opțiune atunci când doriți să investiți pe piața de valori? Merită timpul și riscul de a avea acțiuni unice în portofoliul dvs. sau ar trebui să selectați în schimb fonduri mutuale sau ETF-uri, care să vă ofere expunere la sectoarele care vă plac fără riscul de a vă pune toate ouăle într-un singur coș?
Deși există mulți factori de luat în considerare aici – cum ar fi cantitatea de timp pe care trebuie să o dedicați investițiilor sau nevoile dvs. de planificare fiscală – există o altă teorie în investiții care intră în joc. Teoria modernă a portofoliului se concentrează pe maximizarea rentabilității dvs. fără a adăuga prea multe riscuri suplimentare.
Pentru a rezuma, teoria modernă a portofoliului spune că există un moment în care puteți combina diferite investiții care reduc la minimum riscul pentru întregul portofoliu, obținând în același timp randamente maxime.
Acest lucru se întâmplă deoarece, atunci când combinați active, vă diversificați riscul nesistematic sau riscul legat de un anumit stoc. Obțineți această diversificare deoarece cumpărați acțiuni care au o corelație scăzută între ele, astfel încât atunci când o acțiune este în creștere, altele sunt în jos.
Chei de luat masa
- Mulți factori iau în considerare eficacitatea deținerii acțiunilor unice în portofoliul dvs., cum ar fi cantitatea de timp pe care trebuie să o dedicați investițiilor, nevoile dvs. de planificare fiscală și experiența dvs. de investitor.
- Avantajele pentru acțiunile unice în portofolii includ taxe reduse, înțelegerea impozitelor datorate și plătite și capacitatea de a cunoaște mai bine companiile pe care le dețineți.
- Dezavantajele includ mai multe dificultăți în diversificarea portofoliului dvs., o potențială nevoie de mai mult timp investit în portofoliul dvs. și o responsabilitate mai mare de a evita cumpărarea și vânzarea emoțională pe măsură ce piața fluctuează.
Înțelegerea avantajelor și dezavantajelor acțiunilor unice din portofoliul dvs.
Când încercați să obțineți cât mai multă rentabilitate pentru cel mai mic risc, preocuparea dvs. numărul unu ar trebui să fie diversificarea. Deși aveți comisioane mici și gestionați propria situație fiscală este bine, este mai bine să aveți o diversificare adecvată în portofoliu. Dacă nu aveți fonduri pentru a face acest lucru, un ETF sau un fond mutual este probabil mai bun pentru dvs. – cel puțin până când vă construiți o bază solidă de acțiuni.
Avantaje ale deținerii acțiunilor unice
- Când cumpărați acțiuni individuale, vedeți taxe reduse. Nu mai trebuie să plătiți companiei fondului o taxă de administrare anuală pentru investiția activelor dvs. În schimb, plătiți o taxă atunci când cumpărați acțiunea și una când o vindeți. În restul timpului nu există costuri suplimentare. Cu cât dețineți stocul mai mult, cu atât costul de proprietate este mai mic. Deoarece comisioanele au un impact mare asupra rentabilității dvs., acesta este singurul motiv bun pentru a deține acțiuni individuale. (A se vedea, de asemenea: Costul stocurilor nou emise. )
- Înțelegeți ce dețineți atunci când alegeți stocul. Aveți controlul complet în ceea ce sunteți investit și când faceți această investiție.
- Este mai ușor să gestionați impozitele pe stocurile dvs. individuale. Sunteți responsabil atunci când vindeți, deci controlați momentul preluării câștigurilor sau pierderilor. Când investiți într-un fond mutual, fondul determină când să luați câștigurile sau pierderile și vi se atribuie partea de câștiguri. Acest lucru este adevărat chiar dacă tocmai ați cumpărat în fond la sfârșitul anului.
Contra deținerii acțiunilor unice
- Este mai greu de realizat diversificarea. În funcție de ce studiu urmăriți, trebuie să dețineți între 20 și 100 de stocuri pentru a realiza o diversificare adecvată. Revenind la teoria portofoliului, acest lucru înseamnă mai mult risc cu acțiunile individuale, cu excepția cazului în care dețineți destul de multe acțiuni.
- Realizarea acestei diversificări este mai grea, cu cât ai mai puțini bani. Mai ales când începi să investești, te supui unui risc mai mare din cauza lipsei de diversitate. (A se vedea, de asemenea: Investiții pentru siguranță și venituri: Introducere. )
- Este nevoie de mai mult timp pentru a vă monitoriza portofoliul. Trebuie să vă asigurați că companiile în care ați investit nu au probleme de afaceri care ar putea să vă elimine pariul. De asemenea, trebuie să monitorizați tendințele economice și industriale. Sunteți propriul dvs. manager de portofoliu, deci trebuie să vă petreceți timpul pentru a vă asigura că nu dețineți o poziție proastă.
- Trebuie să vă țineți sub control emoțiile. Devine mai ușor să vindeți un ratat sau să cumpărați o acțiune cu vârfuri calde, deoarece vă puteți conecta instantaneu și puteți face tranzacția în câteva minute. Acest lucru vă poate crește comisioanele pentru tranzacționare și, de asemenea, poate bloca pierderile care ar fi putut fi evitate prin menținerea ceva mai lungă.