Riscuri și recompense de tranzacționare a acțiunilor QQQ

ETF-ul Invesco QQQ este un fond tranzacționat la scară largă ( ETF ) care urmărește indicele Nasdaq 100 și există avantaje și dezavantaje distincte pentru a investi în acesta. Întrucât urmărește pasiv indicele, prețul acțiunilor QQQ crește și coboară împreună cu Nasdaq 100 puternic în materie de tehnologie.

Managementul pasiv menține taxele scăzute, iar investitorii sunt recompensați cu câștigurile complete ale acestui indice volatil, dacă acesta crește. Cu toate acestea, ei iau și pierderile totale ale Nasdaq 100 atunci când scade. În acest articol, explicăm modul în care funcționează ETF-ul QQQ și apoi luăm în considerare riscurile și beneficiile asociate tranzacționării acțiunilor QQQ.

Chei de luat masa

• ETF-ul Invesco QQQ este un fond popular tranzacționat la bursă (ETF) care urmărește indicele Nasdaq 100.
• Deținerile de acțiuni QQQ sunt dominate de mari companii legate de tehnologie, cum ar fi Apple, Amazon, Google și Facebook.
• ETF-ul QQQ oferă investitorilor recompense mari în timpul piețelor bull, potențial de creștere pe termen lung, multă lichiditate și comisioane mici.
• Dezavantajul este că, de obicei, QQQ scade mai mult pe piețele bear, are un risc sectorial ridicat, pare deseori supraevaluat și nu deține stocuri cu capitalizare mică.

Ce este ETF-ul Invesco QQQ?

QQQ este un ETF care include 100 dintre cele mai mari companii internaționale și interne listate labursa Nasdaq, la fel ca indicele Nasdaq 100 pe care îl urmărește.  Indicele exclude companiile financiare și se bazează pe capitalizarea de piață. Prin urmare, deținerile de acțiuni QQQ sunt puternic ponderate față de companiile de tehnologie cu capacitate mare.

ETF-ul Invesco QQQ a fost cunoscut anterior sub numele de ETF PowerShares QQQ Trust. De asemenea, este numit informal „triple-Qs” sau „cuburi”. ETF-ul QQQ este adesea privit ca un instantaneu al modului în care sectorul tehnologic tranzacționează.

---

Tranzacționarea ETF-ului QQQ este o modalitate bună de a obține recompensele investițiilor în acțiuni tehnologice fără riscurile de a paria pe companii individuale.

Indicele Nasdaq 100 pe care îl urmează prețul acțiunilor QQQ este construit pe o metodologie de capitalizare modificată. Această metodă modificată utilizează ponderile individuale ale articolelor incluse în funcție de capitalizarea lor de piață. Ponderarea permite constrângerilor să limiteze influența celor mai mari companii și să echilibreze indicele cu toți membrii. Pentru a realiza acest lucru, Nasdaq revizuiește compoziția indicelui în fiecare trimestru și ajustează ponderările dacă nu sunt îndeplinite cerințele de distribuție.

ETF-ul Invesco QQQ, spre deosebire de indicele real Nasdaq 100, este un titlu comercializabil care tranzacționează pe o bursă. Oferă comercianților o modalitate de a investi în cele mai mari 100 de companii nefinanciare cotate la Nasdaq.

Sectoare ETF QQQ

ETF-ul Invesco QQQ urmărește multe sectoare diferite. Acestea includ tehnologia informației (IT), serviciile de comunicații, consumatorii discreționari, asistența medicală, consumatorii de bază, industria și sectoarele de utilități. QQQ este reechilibrat trimestrial și reconstituit anual.

Vă rugăm să rețineți că unele companii pe care oamenii le asociază cu tehnologia sunt, în general, clasificate în alte sectoare. De exemplu, Alphabet (compania mamă Google) și Facebook s-au mutat în sectorul serviciilor de comunicații când a început. De asemenea, Amazon face parte din sectorul discreționar al consumatorilor.

Defalcarea sectorială a FNB Invesco QQQ la 30 septembrie 2020 este prezentată în tabelul de mai jos.

QQQ ETF Top Holdings

Primele 10 acțiuni ale ETF-ului Invesco QQQ au reprezentat aproximativ 56% din toate deținerile QQQ la 30 septembrie 2020. Acestea sunt prezentate în tabelul de mai jos.

Apple este una dintre cele mai importante companii pentru investitorii QQQ. A devenit prima companie din SUA care a vânzând și lansând noi versiuni ale produselor vechi pentru a menține creșterea veniturilor.

De asemenea, Microsoft, Google și Amazon au toate un flux de numerar operațional puternic. Majoritatea acestor dețineri de acțiuni de top oferă în mod consecvent linia de jos, ceea ce îi ajută pe investitori să se simtă în siguranță. Amazon, la rândul său, face investiții semnificative în extinderea afacerilor sale.

QQQ Pro și Contra

La fel ca majoritatea activelor, ETF QQQ are puncte tari și puncte slabe specifice pe care investitorii trebuie să le ia în considerare înainte de a le introduce în portofoliile lor.

20,16%

Randamentul mediu anual al QQQ a fost de 20,16% pe parcursul celor 10 ani încheiați la 30 septembrie 2020.

QQQ Pro

• Recompense mari pe piața taurină : dacă vă simțiți acum optimist sau doriți o investiție alcătească pentru o alocare de active, ETF-ul QQQ este o alegere bună. Prețul acțiunilor QQQ crește adesea mai mult decât S&P 500 în timpul piețelor bull, ceea ce îl face util pentru strategiile de rotație a sectorului.
• Potențial de creștere pe termen lung : deținerile de acțiuni QQQ includ multe companii care dezvoltă creștere pe termen lung. QQQ este, de asemenea, mult mai diversificat decât orice altă companie de tehnologie, ceea ce îl face mai sigur decât oricare dintre ele pe termen lung.
• Lichiditate : Comercianții frecvenți trebuie să poată cumpăra și vinde rapid la un cost redus, iar ETF QQQ le oferă această lichiditate. Activele aflate în administrare ( AUM ) pentru QQQ au ajuns la peste 100 de miliarde de dolari în 2020, oferind o piață mare pentru comercianți.
• Cheltuieli scăzute : raportul cheltuielilor ETF QQQ a fost de doar 0,2% începând cu 30 septembrie 2020.  Reducerea raportului cheltuieli este singura modalitate garantată de a crește randamentul, iar cheltuielile se adună în timp.

QQQ Cons

• Risc ridicat de piață la urs : Așa cum QQQ tinde să depășească S&P 500 în timpul piețelor bull, de multe ori este și mai puțin performant în timpul piețelor bear. În special, prețul acțiunilor QQQ a scăzut semnificativ atunci când balonul dotcom s-a prăbușit.
• Riscul sectorial : cauza principală a riscurilor și recompenselor ridicate ale ETF QQQ este aceea că acordă o pondere mai mare sectoarelor volatile legate de tehnologie decât S&P 500. Există, de asemenea, un risc sectorial ca acțiunile Nasdaq 100 să devină în cele din urmă mai puțin importante, la fel ca companii feroviare care au dominat cândva Media Dow Jones Transportation ( DJTA ). Investitorii vorbesc deja despre acțiuni FAANG din Nasdaq.
• Nivele ridicate de evaluare : deținerile de acțiuni QQQ tind să fie prea scumpe pentru majoritatea standardelor utilizate de investitorii de valoare. De exemplu, QQQ a avut un raport preț-câștiguri de 47,48 la 30 septembrie 2020.
• Fără stocuri cu capitalizare mică : Deoarece ETF QQQ deține doar 100 dintre cele mai mari companii din Nasdaq, exclude în mod necesar acțiunile cu capitalizare mică. Capitalurile mici au depășit companiile mai mari pe termen lung, potrivit cercetărilor Fama și francezilor. Mai mult, investițiile în creștere subliniază, de asemenea, companiile mici, deoarece acestea au mai mult spațiu de creștere.

Pro

• Recompense mari pe piața taurină

• Potențial de creștere pe termen lung

• Lichiditate

• Cheltuieli mici

Contra

• Risc ridicat de piață

• Risc sectorial

• Nivele ridicate de evaluare

• Fără stocuri cu capitalizare mică

Întrebări frecvente despre stocul QQQ

Întrebări frecvente 1: Ce companii sunt în ETF-ul QQQ?

Deținerile de acțiuni QQQ includ 100 dintre cele mai mari companii din Nasdaq, cum ar fi Apple, Amazon, Google și Facebook.

Întrebări frecvente 2: QQQ este un stoc bun de cumpărat?

ETF-ul QQQ este o achiziție excelentă pentru comercianții obosiți frecvenți, datorită lichidității sale și performanței superioare pe piețele bull. Pe de altă parte, comercianții activi ar trebui să fie conștienți de faptul că QQQ poate pierde mai mult decât S&P 500 atunci când scade. ETF-ul QQQ oferă investitorilor de cumpărare și deținere cheltuieli mici și potențial de creștere pe termen lung, cu suficientă diversificare pentru a evita riscurile de a paria pe o singură companie.

Dezavantajul este că investitorii pe termen lung din QQQ trebuie să se ocupe de riscul sectorial, de posibila supraevaluare și de absența capitalizărilor mici. În general, QQQ poate fi o investiție bună pe termen lung ca parte a unui portofoliu mai mare.

Întrebări frecvente 3: Are QQQ un dividend?

Da, are un dividend destul de scăzut, cu un randament SEC de doar 0,57% începând cu 30 septembrie 2020.

Întrebări frecvente 4: QQQ este cel mai bun ETF?

Găsirea celui mai bun ETF depinde de obiectivele dvs. specifice de investiții. QQQ este una dintre cele mai bune alegeri pentru comercianții activi, care sunt optimisti pentru companiile mari de tehnologie.

Linia de fund

ETF-ul Invesco QQQ verifică multe dintre casetele pe care comercianții pe termen scurt le caută în ETF-uri și are, de asemenea, avantaje semnificative pentru investitorii pe termen lung. ETF oferă o expunere lichidă, eficientă din punct de vedere al costurilor, la un coș greu de tehnologie de companii inovatoare cu capacitate mare. Mai mult, investitorii beneficiază de creșteri ale prețului acțiunilor QQQ fără a fi împovărați de problemele de selecție a acțiunilor.